Documento 3335204

Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Empresa de Generación Eléctrica San Gabán S.A.
(SAN GABAN)
La Empresa
Empresa estatal de derecho privado de la Corporación
FONAFE, constituida como sociedad anónima el
06.12.1994. Tiene participación accionaria de FONAFE
de 100%.
Su objeto es dedicarse a las actividades propias de la
generación y comercialización de energía eléctrica.
Su misión es generar y comercializar energía eléctrica
de manera eficiente, logrando la satisfacción de nuestros
clientes, brindando un entorno laboral adecuado e
incrementando el valor de la empresa bajo una política
de responsabilidad con la sociedad y el medio ambiente.
Su visión es ser reconocida como modelo de empresa
eficiente y responsable.
En el año 2014, lista en la BVL, con 30 729 661 acciones
de clase B, cada una con un valor nominal de S/.1.00. Al
no tener cotización vigente, la capitalización asciende a
S/. 30.7 MM.
Entorno Macroeconómico
La economía peruana en el año 2014, mostró una caída
respecto a las previsiones realizadas a inicios del año,
explicado principalmente por un bajo crecimiento de la
inversión pública, el decrecimiento del sector minero e
hidrocarburos, pesquero, la coyuntura internacional
desfavorable y el menor crecimiento económico de
China, el principal comprador de commodities y
minerales.
La tasa de interés interbancaria promedio del año
2014 se ubicó en 3.8%, inferior en 7.5% respecto al Año
2013 (4.11%). Por su parte, la tasa interbancaria en
moneda extranjera se ubicó en 0.16%, inferior en 0.01
puntos porcentuales respecto al año anterior (0.15%).
Las reservas internacionales netas (RIN) en el año
2014 alcanzaron los US$ 62,308 MM, inferior en US$
3,355 MM a lo registrado al año 2013 (US$ 65,663 MM).
La cotización promedio del petróleo WTI alcanzó los
US$ 58.58 por barril, menor en 36.2% respecto al año
2013 (US$ 91.94).
El riesgo país promedio en el año 2014, medido por el
spread del EMBIG Perú, fue de 183 pb., 4 pb menos de
lo registrado en el año 2013 (179 pb.).
El Mercado
En el año 2014, las empresas de generación eléctrica
adscritas al Sistema Eléctrico Interconectado Nacional –
SEIN– han producido 41,795.9 GWh, del cual el 48%
proviene de centrales hidroeléctricas, el 49% de las
centrales térmicas y el resto de los recursos energéticos
renovables. Además, durante el año se han producido
2,126.46 GWh más que en el mismo periodo del 2013,
principalmente por mayor generación térmica. (1,955
Gwh)
Energía Producida por el Sistema
(GWh)
3,700
3,600
3,500
3,400
El producto bruto interno - PBI del año 2014, registró
un crecimiento 2.35%, inferior en 2.65 puntos
porcentuales respecto al crecimiento registrado al mismo
periodo del año anterior (5.02%), debido principalmente
a la reducción de la actividad pesquera asociado a la
menor captura de anchoveta, las menores exportaciones
de metales y a dificultades para acelerar las inversiones
públicas. La actividad minera se redujo en el transcurso
del año por la menor producción de oro, zinc y cobre.
La tasa de inflación acumulada de los últimos 12
meses alcanzó el 3.22%, situándose por encima del
rango meta del Banco Central de Reserva previsto, entre
1% y 3%, y mayor a la registrada en el año 2013
(2.86%), producto del comportamiento a la alza de los
precios en los alimentos, servicios educativos y tarifas
eléctricas.
El tipo de cambio bancario (compra-venta) promedio
del año 2014 se situó en S/. 2.962 por dólar americano,
reflejando una depreciación del nuevo sol de 6.32%
respecto al Año 2013 (S/. 2.786).
San Gabán
3,300
3,200
3,100
3,000
2,900
2,800
2,700
Ene
Feb
Mar
Abr
May
Jun
Año 2013
Jul
Ago
Sep
Oct
Nov
Dic
Año 2014
En el año 2014, las empresas de generación de energía
eléctrica bajo el ámbito de FONAFE –Egasa, Egemsa,
Egesur, San Gabán y Electroperú, han alcanzado una
producción de 10,064.4 GWh, representando el 24% de
la energía distribuida por el SEIN.
Producción de Energía del sistema
(Participaciones %)
Resto de
empresas
76%
Fonafe,
24%
Fonafe
Resto de empresas
-1-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Respecto al año anterior, la energía producida fue menor
en 365.9 GWh, debido principalmente a la menor
producción de Electroperú, como consecuencia de las
paralizaciones por mantenimiento, realizados en el
presente periodo.
Energía producida por la Corporación FONAFE
(GWh)
generación de energía y menores pérdidas en
transmisión.
Concepto
(+) Energía Disponible ( Activa y Reactiva)
(-) Consumo Propio de Energía
(-) Pérdidas
Venta de Energía (Activa y Reactiva)
GWh
782.66
3.35
19.09
760.22
Logros
1,000
800
600
En Junio 2014 se aprobó la viabilidad del estudio a
nivel de factibilidad del proyecto “Aprovechamiento de
la Quebrada Tupuri”, con esto se estará convocando
los estudios definitivos y posteriormente lanzar la
licitación para iniciar las obras en el 2015.
 Continuidad de la construcción de la obra de
Regulación del Río Pumamayo, proyectanto su
finalización en mayo del 2015.

400
200
0
Ene
Feb
Mar
Abr
May
Jun
Año 2013
Jul
Ago
Sep
Oct
Nov
Dic
Año 2014
Operaciones
La empresa cuenta con la C.H San Gabán II (110 MW),
las centrales térmicas de Bellavista y Taparachi;
permitiéndole alcanzar una potencia instalada de 119.2
MWh y una potencia efectiva de 118.6 MWh.
La empresa tiene bajo su concesión tres líneas de
transmisión en 138 kV entre la subestaciones de San
Gabán II, Azángaro y San Rafael, a través de las cuales
se entrega la energía producida por la C.H.
Energía
(GWh)
764.77 774.63
747.57 760.22
Producción
Venta
31.81
Marco
8.03
Compra
Ejecución
En el año 2014, la producción de energía ascendió a
774.63 GWh, las cuales 774.2 GWh corresponde a la
generación hidráulica y 0.4 GWh restante corresponde a
la generación térmica, donde el total representó el 101%
de lo previsto, debido al mayor caudal del río San
Gabán.
Por otro lado, su producción representa el 8% de la
energía generada por las empresas de la Corporación
FONAFE y el 2% de la energía distribuida por el SEIN.
Venta de Energía por Destino
(Participaciones %)
Regulado
32%
Spot - COES
29%
Hechos Relevantes
 Mediante AD N° 009-2013/015-FONAFE se aprobó el
Presupuesto Consolidado de las Empresas bajo el
ámbito del FONAFE y de ESSALUD para el Año 2014.
 Mediante DS N° 334-2013-EF, se dictaron medidas de
austeridad en el gasto público y de ingresos del
personal aplicables al año 2014 para las empresas y
entidades bajo el ámbito de FONAFE; y, de Essalud.
 Mediante Resolución N° 211-2014-MEM/DM, se fijó en
32%, el Margen de Reserva del Sistema
Interconectado Nacional para el periodo mayo 2014 abril 2015.
 Mediante Resolución N° 057-2014-OS/GART se fijaron
márgenes comerciales y publicaron nuevas bandas de
precios para combustibles, vigente desde el 28 de
agosto hasta el 29 de octubre 2014.
 El 14 de agosto, se suscribió la Adenda N° 01 al
Contrato EGESG N° 071-A-2010 con América Móvil
Perú SAC “Servicio de Banda Ancha Rural Azángaro San Gabán”, que perfecciona el contrato a fin de
cumplir con la implementación de la Interconexión al
COES; provisión de equipos; e interconexión entre las
oficinas de Puno y la Central Hidroeléctrica.
 El 30 de septiembre, se suscribió el contrato de
transferencia de potencia firme con la empresa
Termochilca S.A.C., mediante la cual se transfiere la
Potencia Firme de la C.H. San Gabán II para los
meses de mayo a septiembre de 2014 entre 21.5 MW y
8.7 MW
 En el mes de noviembre 2014 se inició el estudio
definitivo y técnico del proyecto “Aprovechamiento de
la Quebrada Tupuri”, así como se realizó el estudio la
evaluación preliminar ambiental.
El Plan Operativo
Libre
39%
Asímismo el volumen de energía disponible fue de
782.66 GWh donde el volumen de venta de energía
ascendió a 760.22 GWh representando el 102% del
marco presupuestado, debido principalmente a la mayor
San Gabán
El plan operativo del año 2014 alineado al plan
estratégico de la empresa alcanzó un cumplimiento del
97%, siendo los siguientes indicadores los que
presentaron menores ejecuciones:
-2-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Implementación del Sistema de Control Interno (78%),
debido a los atrasos en el desarrollo de las actividades
previstas para el año.
Utilidad Neta
(En MM de S/.)
161
126
Avance en la Implementación de los proyectos TIC
priorizados acorde con el PEI (87%), debido a la
ejecución de 10 de los 12 proyectos programados, de los
cuales 2 proyectos aún están en proceso de
implementación.
Respecto al Año 2013, los activos (S/. 448.0 MM)
aumentaron en 3%, debido al incremento de liquidez
producto de las mayores ventas de energía por la mayor
demanda del mercado spot.
Activos
(En MM de S/.)
46
36
2013
Ingresos
Evaluacion Financiera
63
54
2014
Ganancia (Pérdida) Operativa
Ganancia (Pérdida) Neta
La evolución de los ratios financieros se muestra en el
siguente cuadro:
Ratios Financieros
2013
2014
Var.
Liquidez
2.38
3.11

Solvencia
0.38
0.23

362
359
El saldo final de caja (S/. 51.9 MM) tuvo un nivel de
ejecución superior en S/. 12.9 MM respecto a su marco
debido al mayor saldo inicial de caja, mayores ingresos
operativos, menores gastos operativos y menor
ejecución de proyectos de inversión.
86
78
2013
2014
Corriente
Evaluación Presupuestal
No Corriente
Los pasivos (S/. 84.9 MM) disminuyeron en 29%,
explicado por el prepago y amortizaciones de la deuda
con FONAFE.
El patrimonio (S/. 363.1 MM) aumentó en 15%, debido a
la absorción del saldo negativo de resultados
acumulados con las utilidades generadas en los años
2013 y 2014.
Los ingresos operativos (S/. 131.0 MM) se ejecutaron
en 104% respecto a su marco, debido a la mayor
demanda de energía del mercado libre y spot, atendida
con mayor producción de energía y menores pérdidas en
transmisión.
En relación al año 2013 se registró una disminución de
24%, debido a menores ingresos por venta de energía.
En comparación al IV Trimestre 2014, disminuyeron en
0.1%, debido a la diferencia cambiaria.
Estructura de Financiamiento
(En MM de S/.)
363
317
Los egresos operativos (S/. 56.7 MM) tuvieron un nivel
de ejecución en 89% respecto a lo presupuestado,
debido a la menor compra de energía.
87
28
33
2013
P. Corriente
57
2014
P. No Corriente
Patrimonio
Los ingresos de actividades ordinarias (S/.126.0 MM)
disminuyeron en 22%, debido a que se culminaron los
contratos de naturaleza flexible, dejando de percibir los
ingresos adicionales por compra de energía a costo
marginal y venta de la misma a tarifa en barra a las
empresas distribuidoras.
El costo de ventas (S/. 56.9 MM) disminuyó en 37 %,
debido a la menor compra de energía del mercado spot y
menor costo de peajes de transmisión.
En relación al año 2013 se registró una disminución de
37%, debido a la menor compra de energía.
En comparación al IV Trimestre 2014, presentan una
variación de S/ 12,352 explicada por un reajuste en el
cálculo de la participación de los trabajadores.
Los gastos de capital (S/. 11.2 MM) se ejecutaron en
64% respecto a lo presupuestado, debido a la regulación
del rio Pumamayo, afianzamiento hídrico Ninahuisa y
C.H San Gabán IV; además, se encuentra pendiente de
liquidación el contrato para la adquisición de equipos
medidores de energía y registradores de potencia, por
incumplimiento de las obligaciones contractuales por
parte del proveedor.
La utilidad del ejercicio (S/. 46.0 MM) se incrementó en
27%, debido a que en período anterior se dió de baja a la
construcción del proyecto Embalse de tres lagunas en la
cuenca de río Corani aunado a menores gastos
administrativos.
San Gabán
-3-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Población Laboral
Gastos de Capital
(En MM de S/.)
Planilla, 79
17.5
15.0
11.2
9.7
2013
Presupuestado
Locadores, 4
Servicios de
Terceros, 34
2014
Ejecutado
El resultado económico (S/. 62.7 MM) se ejecutó en
140% por encima de su meta, explicado por el mayor
resultado operativo y la menor ejecución de sus
programas de inversión.
El gasto integrado de personal - GIP (S/. 14.3 MM) se
ejecutó en 96% de su meta programada, debido a la
menor ejecución en honorarios profesionales.
Finalmente, respecto al año 2013 el número de personal
en planilla se incrementó en 1.
Planilla
(En número)
76
78
77
78
79
2010
2011
2012
2013
2014
La población laboral de la empresa alcanzó a 117, mayor
en 0.9% registrado el año anterior.
San Gabán
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Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
ANEXOS
Información Operativa
RUBROS
ENERGÍA GENERADA
Hidraúlica
Térmica
CONSUMO PROPIO
COMPRA DE ENERGIA (Incluye COES)
PERDIDAS TRANSMISIÓN Y TRANSFORMACIÓN
VENTA DE ENERGÍA
Mercado Regulado
Mercado Libre
Mercado Spot - COES
POTENCIA INSTALADA
POTENCIA EFECTIVA
PERSONAL
Planilla
Gerentes
Ejecutivos
Profesionales
Técnicos
Administrativos
Locación de Servicios
Servicios de Terceros
Personal de Services
Pensionistas
Regimen 20530
Practicantes ( Incluye Serum, Sesigras )
TOTAL
UNIDAD DE
MEDIDA
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
EJECUCIÓN
2013
782,471
781,226
1,245
3,832
147,576
23,746
902,469
598,595
276,284
27,590
119
119
MARCO
2014
764,771
764,419
352
3,793
31,811
45,224
747,565
269,612
292,234
185,719
119
119
EJECUCIÓN
2014
774,632
774,247
385
3,349
8,033
19,094
760,222
241,887
300,652
217,683
119
119
78
6
19
23
30
0
4
34
34
0
0
19
135
82
6
20
23
33
0
5
34
34
0
0
20
141
79
6
20
23
30
0
4
34
34
0
0
19
136
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Plan Operativo
UNIDAD DE
MEDIDA
PRINCIPALES INDICADORES
MARCO
2014
EJECUCIÓN
2014
NIVEL DE
CUMPLIMIENTO
Rentabilidad Patrimonial (ROE)
Porcentaje
12.28
14.52
100.0%
Margen de Ventas
Porcentaje
31.49
36.54
100.0%
Rotación de Activos
Porcentaje
27.55
28.11
100.0%
Margen operativo
Porcentaje
50.58
45.18
89.3%
Incremento de los ingresos
Porcentaje
-23.2
-21.8
100.0%
Disponibilidad de unidades de generación
Porcentaje
94.31
98.11
100.0%
Disponibilidad de Lineas de Transmision
Porcentaje
98.02
98.64
100.0%
MMC*
2.68
2.68
100.0%
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
100.0%
Incremento de la disponibilidad de recursos hídricos
Avance en la implementación de los programas anuales
de Responsabilidad Social Empresarial, alineados con la
correspondiente política corporativa
Cumplimiento del pago de servicio de la deuda por el
financiamiento de los activos
Grado de Satisfacción de los clientes contractuales
Porcentaje
85.00
90.60
Implementación del Sistema de Control Interno
Porcentaje
100.00
77.60
77.6%
Certificaciones vigentes
Nivel de cumplimiento del Código de Buen Gobierno
Corporativo
Avance en la implementación de los proyectos de TIC
priorizados acorde con el PEI
Mejora del Clima Laboral
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Porcentaje
100.00
100.00
100.0%
Porcentaje
100.00
86.76
86.8%
Porcentaje
85.37
85.37
100.0%
Eficacia de la capacitación
Porcentaje
72.00
81.00
100.0%
TOTAL CUMPLIMIENTO
97.3%
Inversiones FBK
Nuevos Soles
PROGRAMA DE INVERSIONES
REGULACION DEL RIO PUMAMAYO
MAQUINARIA, EQUIPO Y OTROS
CENTRAL HIDROELECTRICA SAN GABAN III
APROVECHAMIENTO DE LA QUEBRADA TUPURI
UNIDADES DE TRANSPORTE
OTROS
TOTAL
San Gabán
MARCO
AL 2014
12,439,499
3,439,924
150,287
355,406
407,690
756,024
17,548,830
EJECUCIÓN
AL 2014
8,718,604
1,689,681
142,137
139,919
128,860
348,714
11,167,915
NIVEL
EJECUCIÓN
70%
49%
95%
39%
32%
46%
64%
DIFERENCIA
PART %
-3,720,895
-1,750,243
-8,150
-215,487
-278,830
-407,310
-6,380,915
78%
15%
1%
1%
1%
3%
100%
-5-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Estado Situación Financiera
Nuevos Soles
RUBRO
EJECUCIÓN
2,013
MARCO
2,014
Flujo de Caja
Nuevos Soles
EJECUCIÓN
2,014
42,474,025
0
5,239,655
10,536,719
9,892,624
7,313,311
0
0
0
2,942,922
0
39,043,595
0
15,863,955
15,171,255
3,119,980
8,640,796
0
0
0
1,842,109
0
51,947,949
0
14,540,625
7,674,047
3,242,654
7,387,186
0
0
0
1,664,050
0
22.3
0.0
177.5
-27.2
-67.2
1.0
0.0
0.0
0.0
-43.5
0.0
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVO NO CORRIENTE
Cuentas por Cobrar Comerciales
Otras Cuentas por Cobrar
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Activos Biológicos
Inversiones Mobiliarias (Neto)
Propiedad de Inversión
Propiedades,Planta y Equipo (Neto)
Activos Intangibles (Neto)
Activos por Impuestos a las Ganancias Diferidos
Otros Activos
78,399,256
0
0
5,536,458
0
0
0
0
352,908,381
424,477
0
0
83,681,690
0
0
2,028,772
0
0
0
0
362,209,627
748,285
0
0
86,456,511
0
0
2,028,772
0
0
0
0
359,187,783
349,406
0
0
10.3
0.0
0
-63.4
0.0
0.0
0.0
0.0
1.8
-17.7
0.0
0.0
0.8
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE
358,869,316
364,986,684
361,565,961
TOTAL ACTIVO
437,268,572
448,668,374
448,022,472
Cuentas de Orden
18,453,912
21,430,953
20,123,404
9.0
PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO CORRIENTE
Sobregiros Bancarios
Obligaciones Financieras
Cuentas por Pagar Comerciales
Otras Cuentas por Pagar
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas
Provisiones
Pasivos Mantenidos para la Venta
Pasivos por Impuestos a las Ganancias
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
0
0
0
11,300,856
9,183,039
3,428,410
1,078,481
5,725,957
0
0
2,288,232
0
0
0
0
7,222,646
11,795,408
5,708,012
349,073
2,077,867
0
0
2,350,466
0
0
0
0
7,222,646
6,756,063
4,595,644
650,494
2,068,867
0
3,535,960
2,936,057
0
0.0
0.0
0.0
-36.1
-26.4
34.0
-39.7
-63.9
0.0
0.0
28.3
0.0
TOTAL PASIVO CORRIENTE
33,004,975
29,503,472
27,765,731
-15.9
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones Financieras
Cuentas Pagar Comerciales
Otras Cuentas por pagar
Cuentas por pagar a Entidades Relacionadas
Pasivo por impuesto a las Ganancias Diferidos
Provisiones
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
Ingresos Diferidos (Neto)
0
69,642,891
0
0
0
17,561,377
0
0
0
0
0
37,584,824
0
0
0
25,591,004
0
0
0
0
0
37,584,824
0
0
0
19,588,983
0
0
0
0
0.0
-46.0
0.0
0.0
0.0
11.5
0.0
0.0
0.0
0.0
2.5
87,204,268
63,175,828
57,173,807
-34.4
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
Capital
Acciones de Inversión
Capital Adicional
Resultados no Realizados
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados
Otras Reservas de Patrimonio
120,209,243
0
307,296,618
0
12,000,000
0
17,256,976
0
-19,494,265
0
92,679,300
0
319,296,618
0
0
0
17,256,976
0
19,435,480
0
84,939,538
0
307,296,618
0
12,000,000
0
17,256,976
0
26,529,340
0
-29.3
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
-236.1
0.0
TOTAL PATRIMONIO
317,059,329
355,989,074
363,082,934
14.5
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
437,268,572
448,668,374
448,022,472
2.5
18,453,912
21,430,953
20,123,404
9.0
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
Cuentas de Orden
RUBRO
VAR %
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Inversiones Financieras
Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto)
Otras Cuentas por Cobrar (Neto)
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Inventarios
Activos Biológicos
Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta
Activos por Impuestos a las Ganancias
Gastos Pagados por Anticipado
Otros Activos
EJECUCIÓN
2,013
MARCO
2,014
EJECUCIÓN
2,014
206,326,837
197,767,159
1,296,065
0
0
0
0
7,263,613
129,180,707
120,924,041
1,592,137
0
0
0
0
6,664,529
134,503,545
124,700,361
2,382,552
0
0
0
0
7,420,632
104.1
103.1
149.6
0.0
0.0
0.0
0.0
111.3
EGRESOS DE OPERACION
Compra de Bienes
Gastos de personal
Servicios prestados por terceros
Tributos
Por Cuenta Propia
Por Cuenta de Terceros
Gastos diversos de Gestion
Gastos Financieros
Otros
129,353,671
48,078,799
7,399,688
33,029,013
30,307,013
18,438,029
11,868,984
7,043,088
354,466
3,141,604
79,671,823
11,983,637
8,860,922
34,478,503
17,578,188
17,277,425
300,763
3,266,350
262,973
3,241,250
73,303,254
9,640,844
8,429,635
30,353,760
17,008,697
17,007,633
1,064
3,494,539
189,414
4,186,365
92.0
80.5
95.1
88.0
96.8
98.4
0.4
107.0
72.0
129.2
76,973,166
49,508,884
61,200,291
123.6
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
FLUJO OPERATIVO
INGRESOS DE CAPITAL
Aportes de Capital
Ventas de activo fijo
Otros
GASTOS DE CAPITAL
Presupuesto de Inversiones - FBK
Proyecto de Inversion
Gastos de capital no ligados a proyectos
Inversion Financiera
Otros
TRANSFERENCIAS NETAS
Ingresos por Transferencias
Egresos por Transferencias
FLUJO ECONOMICO
FINANCIAMIENTO NETO
Financiam iento Externo Neto
Financiam iento largo plazo
Desembolsos
Servicios de Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento corto plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Interno Neto
Financiam iento Largo PLazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Corto Plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la Deuda
PARTICIPACION TRABAJADORES D.LEGISLATIVO N° 892
18,640,952
11,326,909
10,440,151
92.2
13,104,494
5,637,746
7,466,748
0
5,536,458
11,205,877
9,253,163
1,952,714
0
121,032
10,319,119
8,191,123
2,127,996
0
121,032
92.1
88.5
109.0
0.0
100.0
-177,061
0
177,061
-677,800
0
677,800
-351,611
0
351,611
51.9
0.0
51.9
58,155,153
37,504,175
50,408,529
134.4
-20,127,259
-38,860,517
-38,860,517
100.0
0
0
0
0.0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-20,127,259
-20,127,259
0
20,127,259
14,982,207
5,145,052
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-38,860,517
-38,860,517
0
38,860,517
36,015,937
2,844,580
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-38,860,517
-38,860,517
0
38,860,517
36,015,937
2,844,580
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
100.0
100.0
0.0
100.0
100.0
100.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
2,084,012
2,074,088
2,074,088
100.0
0
0
0
0.0
PAGO DE DIVIDENDOS
Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores
Adelanto de Dividendos ejercicio
12,878,040
12,878,040
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
FLUJO NETO DE CAJA
23,065,842
-3,430,430
9,473,924
-276.2
SALDO INICIAL DE CAJA
19,408,183
42,474,025
42,474,025
100.0
SALDO FINAL DE CAJA
42,474,025
39,043,595
51,947,949
133.1
DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO
Estado de Resultados Integrales
Nuevos Soles
RUBRO
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Ventas Netas de Bienes
Prestación de Servicios
TOTAL DE INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Costo de Ventas
GANANCIAS (PÉRDIDA BRUTA)
Gastos de Ventas y Distribución
Gastos de Administración
Ganancia (Pérdida) de la baja de Activos Financieros
medidos al Costo
Otros Ingresos Operativos
Otros Gastos Operativos
GANANCIA (PÉRDIDA) OPERATIVA
Ingresos Financieros
Diferencia de cambio (Ganancias)
Gastos Financieros
Diferencia de Cambio (Pérdidas)
Participación de los Resultados Netos de Asociadas y
Negocios Conjunto
EJECUCIÓN
2,013
MARCO
2,014
EJECUCIÓN
2,014
VAR %
160,967,532
0
160,967,532
90,621,867
70,345,665
1,474,502
10,829,633
123,612,735
0
123,612,735
62,526,789
61,085,946
1,652,692
6,176,515
125,960,060
0
125,960,060
56,914,972
69,045,088
1,576,416
8,525,070
-21.7
0.0
-21.7
-37.2
-1.8
6.9
-21.3
0
0
3,604,047
54,437,483
315,872
1,184,037
4,304,196
503,027
0
3,497,026
0
56,753,765
1,315,289
496,337
2,628,782
322,687
0
4,005,633
0
62,949,235
1,749,671
1,368,573
2,407,507
398,824
0.0
0.0
-100.0
15.6
453.9
15.6
-44.1
-20.7
0
0
0
0.0
0
0
0
0.0
RESULTADO ANTES DEL IMPUESTO A LAS
GANANCIAS
51,130,169
55,613,922
63,261,148
23.7
Gasto por Impuesto a las Ganancias
14,946,679
16,684,177
17,237,543
15.3
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DE OPERACIONES
CONTINUADAS
36,183,490
38,929,745
46,023,605
27.2
Ganancia (Pérdida) Neta de Impuesto a las Ganancias
Procedente de Oper
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DEL EJERCICIO
0
36,183,490
0
38,929,745
0
46,023,605
0.0
27.2
Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre
el Valor Libro
San Gabán
NIVEL
EJEC %
INGRESOS DE OPERACION
Venta de Bienes y Servicios
Ingresos Financieros
Ingresos por participacion o dividendos
Donaciones
Ingresos Complementarios
Retenciones de tributos
Otros
-6-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Año 2014
Presupuesto de Ingresos y Egresos
Nuevos Soles
RUBRO
MARCO
2,014
EJECUCIÓN
2,014
NIVEL
EJEC %
126,046,390
130,972,195
167,498,805
0
1,428,746
0
0
4,330,779
89,782,384
42,285,584
41,713,422
82,013
490,149
10,039,477
5,775,686
4,715,636
0
878,308
91,730
0
90,012
457,438
449,410
184,800
177,260
0
2,994,883
421,099
51,111
428,338
109,135
35,443
0
16,111
0
1,818,392
115,254
27,702,432
20,028,270
535,069
1,822,087
740,960
361,909
203,231
515,987
3,587,428
5,098
1,356,521
975,034
0
381,487
83,923
284,036
13,733
0
187,796
82,507
3,211,454
19,090
3,192,364
5,871,977
5,134,017
187,973
164
549,823
0
549,823
579,642
91,818
83,475,946
9,721,654
9,721,654
4,523,400
5,198,254
0
0
0
0
0
0
-384,664
0
384,664
73,369,628
-19,342,420
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-19,342,420
-19,342,420
0
19,342,420
14,982,207
4,360,213
0
0
0
0
0
0
54,027,208
120,901,655
0
1,670,689
0
0
3,474,046
63,390,270
9,703,774
8,773,325
119,686
810,763
11,310,651
6,345,852
5,089,328
0
947,951
81,515
0
227,058
495,893
489,238
184,800
180,000
0
3,614,868
640,651
70,000
496,167
126,068
0
0
20,000
0
2,071,986
189,996
33,680,566
24,726,119
722,971
1,966,626
680,000
386,776
231,000
668,850
4,534,780
17,126
1,353,767
977,810
0
375,957
123,105
236,072
13,413
0
130,360
92,299
2,888,538
19,200
2,869,338
5,191,741
4,670,000
178,041
0
343,700
0
343,700
440,000
175,000
62,656,120
17,548,830
17,548,830
13,052,364
4,496,466
0
0
0
0
0
0
-450,000
0
450,000
44,657,290
-38,860,517
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-38,860,517
-38,860,517
0
38,860,517
36,015,937
2,844,580
0
0
0
0
0
0
5,796,773
124,647,999
0
2,871,911
0
0
3,452,285
56,669,732
6,642,122
5,963,952
79,961
598,209
11,413,881
6,062,243
4,856,690
0
890,506
89,265
0
225,782
466,428
455,512
183,400
103,669
0
4,142,629
638,281
63,449
489,060
107,048
0
0
12,874
0
2,657,837
174,080
30,001,451
22,569,254
609,882
1,310,708
632,241
231,168
97,885
349,414
3,901,965
11,326
1,307,457
962,116
0
345,341
85,806
205,053
14,147
0
109,211
81,695
2,975,943
17,043
2,958,900
5,133,683
4,668,996
167,912
0
296,775
0
296,775
422,919
79,733
74,302,463
11,167,915
11,167,915
9,055,185
2,112,730
0
0
0
0
0
0
-449,811
0
449,811
62,684,737
-38,860,517
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
-38,860,517
-38,860,517
0
38,860,517
36,015,937
2,844,580
0
0
0
0
0
0
23,824,220
GIP-TOTAL
13,607,587
14,952,858
14,323,316
95.8
Im puesto a la Renta
14,946,679
16,684,177
17,237,543
103.3
SALDO FINAL
San Gabán
EJECUCIÓN
2,013
173,258,330
1 INGRESOS
1.1 Venta de Bienes
1.2 Venta de Servicios
1.3 Ingresos Financieros
1.4 Ingresos por participacion o dividendos
1.5 Ingresos complementarios
1.6 Otros
2 EGRESOS
2.1 Com pra de Bienes
2.1.1 Insumos y suministros
2.1.2 Combustibles y lubricantes
2.1.3 Otros
2.2. Gastos de personal (GIP)
2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP)
2.2.1.1 Basica (GIP)
2.2.1.2 Bonificaciones (GIP)
2.2.1.3 Gratificaciones (GIP)
2.2.1.4 Asignaciones (GIP)
2.2.1.5 Horas Extras (GIP)
2.2.1.6 Otros (GIP)
2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP)
2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP)
2.2.4 Dietas del Directorio (GIP)
2.2.5 Capacitacion (GIP)
2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP)
2.2.7 Otros gastos de personal (GIP)
2.2.7.1 Refrigerio (GIP)
2.2.7.2 Uniformes (GIP)
2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP)
2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP)
2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP)
2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP)
2.2.7.7 Celebraciones (GIP)
2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP)
2.2.7.9 Participación de trabajadores (GIP)
2.2.7.10 Otros (GIP)
2.3 Servicios prestados por terceros
2.3.1 Transporte y almacenamiento
2.3.2 Tarifas de servicios publicos
2.3.3 Honorarios profesionales (GIP)
2.3.3.1
Auditorias (GIP)
2.3.3.2
Consultorias (GIP)
2.3.3.3
Asesorias (GIP)
2.3.3.4
Otros servicios no personales (GIP)
2.3.4 Mantenimiento y Reparacion
2.3.5 Alquileres
2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP)
2.3.6.1
Vigilancia (GIP)
2.3.6.2
Guardiania (GIP)
2.3.6.3
Limpieza (GIP)
2.3.7 Publicidad y Publicaciones
2.3.8 Otros
2.3.8.1
Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP)
2.3.8.2
Prov. de personal por coop. y services (GIP)
2.3.8.3
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.3.8.4
Otros no relacionados a GIP
2.4 Tributos
2.4.1 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF
2.4.2 Otros impuestos y contribuciones
2.5 Gastos diversos de Gestion
2.5.1 Seguros
2.5.2 Viaticos (GIP)
2.5.3 Gastos de Representacion
2.5.4 Otros
2.5.4.1
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.5.4.2
Otros no relacionados a GIP
2.6 Gastos Financieros
2.7 Otros
RESULTADO DE OPERACION
3 GASTOS DE CAPITAL
3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK
3.1.1 Proyecto de Inversion
3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos
3.2 Inversion Financiera
3.3 Otros
4 INGRESOS DE CAPITAL
4.1 Aportes de Capital
4.2 Ventas de activo fijo
4.3 Otros
5 TRANSFERENCIAS NETAS
5.1 Ingresos por Transferencias
5.2 Egresos por Transferencias
RESULTADO ECONOMICO
6 FINANCIAMIENTO NETO
6.1 Financiam iento Externo Neto
6.1.1. Financiam iento largo plazo
6.1.1.1
Desembolsos
6.1.1.2
Servicios de Deuda
6.1.1.2.1
Amortizacion
6.1.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.1.2. Financiam iento corto plazo
6.1.2.1
Desembolsos
6.1.2.2
Servicio de la Deuda
6.1.2.2.1
Amortizacion
6.1.2.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2 Financiam iento Interno Neto
6.2.1. Financiam iento Largo PLazo
6.2.1.1
Desembolsos
6.2.1.2
Servicio de la Deuda
6.2.1.2.1
Amortizacion
6.2.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2.2. Financiam iento Corto Plazo
6.2.2.1
Desembolsos
6.2.2.2
Servicio de la Deuda
6.2.2.2.1
Amortizacion
6.2.2.2.2
Intereses y comisiones de la Deuda
RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES
103.9
103.1
0.0
171.9
0.0
0.0
99.4
89.4
68.4
68.0
66.8
73.8
100.9
95.5
95.4
0.0
93.9
109.5
0.0
99.4
94.1
93.1
99.2
57.6
0.0
114.6
99.6
90.6
98.6
84.9
0.0
0.0
64.4
0.0
128.3
91.6
89.1
91.3
84.4
66.6
93.0
59.8
42.4
52.2
86.0
66.1
96.6
98.4
0.0
91.9
69.7
86.9
105.5
0.0
83.8
88.5
103.0
88.8
103.1
98.9
100.0
94.3
0.0
86.3
0.0
86.3
96.1
45.6
118.6
63.6
63.6
69.4
47.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
100.0
0.0
100.0
140.4
100.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
100.0
100.0
0.0
100.0
100.0
100.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
411.0
-7-