concepto de resultados extraordinarios:

1,4. ESTADO DE RESULTADOS
Las cuestiones relacionadas con este estado se tratan
con mayor amplitud en las págs. 1.163-1.205 de Contabilidad
Superior (2001), donde se profundiza el análisis de las
cuestiones conceptuales y se enuncian las NIC y las NC
estadounidenses relacionadas.
A) CLASES PRINCIPALES DE RESULTADOS
1) Ordinarios y extraordinarios
La RT 8 considera resultados:
a) extraordinarios a los atípicos y excepcionales,
ocurridos durante el período, de suceso infrecuente en el
pasado y de comportamiento similar esperado para el
futuro;
b) ordinarios a los restantes.
La RT 9 es más restrictiva al adoptar este otro
concepto de resultados extraordinarios:
Comprende los resultados atípicos y excepcionales
acaecidos durante el período, de suceso infrecuente en el
pasado y de comportamiento similar esperado para el
futuro, generados por factores ajenos a las decisiones
propias del ente, tales como expropiación de activos y
siniestros.
Por nuestra parte, pensamos que un resultado debería
considerarse extraordinario cuando sea infrecuente y no
se espere su repetición, sea que:
a) se vincule con las operaciones habituales del ente o
no lo haga;
b) haya sido generado por factores ajenos a las
decisiones del ente o por éstas.
Opinamos así porque la clasificación de los resultados
en ordinarios y extraordinarios debería ayudar a los
usuarios de estados contables a evaluar la probabilidad de
que su emisor genere fondos suficientes para pagar sus
deudas y distribuir ganancias, para lo cual debe excluir de
sus estimaciones los resultados de todas las operaciones
de repetición futura no esperada.
El criterio que defendemos aparece también en el
informe 9 de la CEC y es coherente con las siguientes
definiciones del Diccionario de la Lengua
Española:
Ordinario,
ria...
Común,
regular
y
que
sucede
habitualmente.
Extraordinario, ria... Fuera del orden o regla natural o
común.
La idea de que la calidad de ordinario o extraordinario
depende exclusivamente del grado de ocurrencia es
compartida por Biondi.
Es de señalar que la RT 11, tras caracterizar a los
resultados extraordinarios del mismo modo que la 8
(versión FACPCE), agrega:
Como ejemplo de tales partidas puede mencionarse el
valor económico de las cuotas de ingresos de nuevos
asociados y de los derechos de afiliación de nuevas
entidades (en el caso de provenir como resultado de
campañas especiales), los resultados positivos o negativos
emergentes de procesos judiciales en los que el ente ha
sido parte, la venta total o parcial de la sede social, etc.
Cabe
destacar
necesariamente
que
algunos
constituyen
de
estos
siempre
ejemplos
un
no
resultado
extraordinario.
Algunas de estas variaciones patrimoniales resultan de
operaciones típicas o de decisiones de los entes sin fines
de
lucro,
lo
que
pone
en
evidencia
que
existen
inconsistencias —que la FACPCE debería corregir— en la
aplicación del concepto de resultados extraordinarios en
las RT 8, 9 y 11.
2) Continuos y no continuos
La RT 9 también obliga a la clasificación de los
resultados en dos grupos, según que hayan sido producidos
por operaciones:
a)
que continúan; o
b)
descontinuadas o en descontinuación.
A estos efectos, se considera en descontinuación a un
componente del ente que cumple con las siguientes
condiciones:
a) se ha resuelto venderlo en conjunto o por partes,
escindirlo o abandonarlo, sea totalmente o en una parte
sustancial, según surge de:
1)
un
plan
detallado,
aprobado
por
el
órgano
administrador y anunciado al público; o
2)
hechos
concretos,
como
la
asunción
de
un
compromiso de venta de la totalidad de los activos del
segmento o de una parte sustancial de ellos;
b) constituye una línea separada de negocios o un área
geográfica de operaciones; y
c) puede ser distinguido tanto a los fines operativos
como de preparación de información contable.
La RT aclara que:
a)
el criterio establecido en el inciso a) no se
alcanza por la mera ocurrencia de:
1) una retirada gradual de una línea de productos o
servicios;
2) la paralización de la producción o venta de varios
productos dentro de una línea de actividad en marcha;
3) la reubicación de las actividades de producción o
comercialización de una línea de actividad determinada;
4)
el
cierre
de
instalaciones
para
mejorar
la
productividad; o
5) la venta de una sociedad controlada con actividades
similares a las de la controlante o a las de otras
controladas;
b)
un componente del ente puede ser distinguido a
los fines operativos y para la preparación de la información
contable, si sus activos y pasivos operativos, sus ventas
brutas y una mayoría de los gastos operativos, le pueden
ser asignados directamente;
c)
en general, las descontinuaciones son sucesos
relativamente infrecuentes, siendo factible que ciertos
cambios que no se clasifican como des-continuación,
pudieran ser clasificados como reestructuraciones.
B) ESTRUCTURA BÁSICA
1) Normas para entes alcanzados por la RT 9
Según la RT 9, el estado de resultados debe mostrar,
sucesivamente:
a) los resultados de las operaciones que continúan;
b) los de las operaciones descontinuadas o en
descontinuación, diferenciando:
1)los producidos por las operaciones en sí, con
aperturas similares a las establecidas para las
operaciones ordinarias, que pueden exponerse en nota;
y
2)los generados por la disposición de los activos y
la
cancelación
de
los
pasivos
atribuibles
a
la
descontinuación de las operaciones, discriminando en
ambos casos el impuesto a las ganancias relacionado.
La norma podría mejorarse disponiendo que dentro de
los resultados de las operaciones que continúan se
muestren por separado los producidos por los negocios
incorporados durante el ejercicio, pero esta exigencia no
figura en ningún juego de NCP que conozcamos.
Dado que la RT 8 requiere la presentación separada de
los resultados extraordinarios, los que hubieren existido
deben presentarse, debidamente identificados, en las
secciones ya indicadas.
C) PRESENTACIÓN DE LOS RESULTADOS
ORDINARIOS
1) Normas generales
En esta materia, la RT 8 brinda estas normas
generales:
Deben distinguirse:
a) los ingresos provenientes de las actividades
principales del ente;
b) el costo incurrido para lograrlos;
c) los gastos operativos, clasificados por función;
d) los resultados de inversiones permanentes en otros
entes;
e) los resultados de actividades secundarias;
f) los resultados financieros y de tenencia, con estas
modalidades:
1) cuando los componentes financieros implícitos
contenidos en las partidas de resultados hayan sido
debidamente segregados o no sean significativos, se
recomienda:
•
su exposición en términos reales;
•
la presentación separada de los generados por el
activo y los causados por el pasivo;
•
la identificación de sus rubros de origen; y
•
la
enunciación
de
su
naturaleza
(intereses,
diferencias de cambio, resultados por exposición al cambio
en el poder adquisitivo de la moneda, etc.);
2) cuando los componentes financieros implícitos
contenidos en las partidas de resultados no hayan sido
debidamente segregados y sean significativos, se los
presentará sin desagregación alguna;
g) el impuesto a las ganancias atribuible a los
resultados ordinarios;
h) la participación de los accionistas minoritarios
sobre los resultados ordinarios.
2) Normas para entes alcanzados por la RT 9
La RT 9 brinda precisiones adicionales sobre los
rubros utilizables para la exposición de los resultados
ordinarios provenientes de las operaciones que continúan y
de las discontinuadas o en des continuación (distintos a los
producidos por la disposición de los activos y la cancelación
de los pasivos). Las resumimos seguidamente:
Rubros
Precisiones
Ventas netas
Se exponen netas de devoluciones y
de bienes y
bonificaciones.
servicios
Los reintegros y desgravaciones que dependan de
las ventas se suman a éstas. Los que dependen de
ellas y del costo se asignan a cada uno de estos
elementos, a menos que sea imposible, en cuyo
caso su importe debe exponerse después del
costo de lo vendido pero integrando el resultado
bruto.
Costo de los
Se miden de acuerdo con los valores corrientes
bienes
del mes en que se reconocen.
vendidos
servicios
prestados
Resultado
Es el neto de los dos conceptos anteriores.
bruto sobre
ventas
Resultado por Incluyen los resultados atribuibles a la medición a
valuación de
valores netos de realización (cuando así
bienes de
corresponda por aplicación de la RT 17) de:
cambio a su
a)
los bienes de fácil comercialización
valor netos de producidos;
realización
b)
los bienes de cambio sobre los que se hayan
recibido anticipos que fijan precio, cuando las
condiciones contractuales de la operación aseguren la efectiva concreción de la venta y de la
ganancia;
c)
los bienes de cambio en producción o
construcción mediante un proceso prolongado.
Gastos de
Son los realizados en relación directa con la venta
comercializaci y distribución de los productos que vende el ente
ón
o de los servicios que presta.
Gastos de
Son los realizados en razón de las actividades del
administración ente, que no sean atribuibles a las funciones de
compra, producción, comercialización, investigación y desarrollo y financiación de bienes y servicios.
Otros gastos
Son los gastos operativos no incluidos en las categorías anteriores, como:
•
Los ocasionados por improductividades
físicas o subutilización de la capacidad fabril.
•
La depreciación de intangibles.
Resultados de Comprende los resultados generados por inversioinversiones en nes en sociedades sobre las que se ejerce
entes
control, control conjunto o influencia significativa
relacionados
y sobre negocios conjuntos, incluyendo las
depreciaciones de las llaves originadas por tales
inversiones.
Depreciación
Corresponde a la depreciación de la llave de nego-
de la llave de
cio en los entes relacionados.
negocio
(estados
consolidados)
Resultados
Las mismas que contiene la RT 8y la que sigue: las
financieros y
desvalorizaciones (y sus reversiones) resultantes
por tenencia
de comparaciones con valores recuperables deben
identificarse claramente y desagregarse por
rubro de origen.
Otros
Comprende los resultados secundarios y los no in-
ingresos y
cluidos en los rubros anteriores ni en los que si-
egresos
guen.
Impuesto a
Es el correspondiente a las operaciones
las ganancias
ordinarias.
Participación
Es la participación en los resultados de las socie-
minoritaria en dades controladas que le corresponde a los
resultados
accionistas no controlantes (minoritarios, según la
(estados
RT) ajenos al grupo económico. Se expone neto
consolidados) del impuesto a las ganancias correspondiente.
Pasemos a los comentarios de la Doctrina. El primero
es que la RT debería prever una forma distinta de
presentación del resultado bruto para las empresas
agropecuarias, ganaderas, forestales y extractivas, cuyos
resultados principales no provienen de la venta sino de:
a) las actividades de producción, descubrimiento o
extracción;
b) los cambios en los precios de los bienes producidos,
descubiertos o extraídos.
Una implicación de lo anterior es que el resultado por
valuación de bienes de cambio a su valor neto de realización
debería desglosarse en sus elementos determinantes.
En una empresa agrícola:
a) la medición contable inicial de una cosecha de
bienes de fácil comercialización debería hacerse a
su valor neto de realización;
b) la información sobre el resultado bruto de la
cosecha debería mostrar por separado:
1) dicha medición inicial;
2) el costo de lo producido.
Una empresa industrial que reciba anticipos que fijan
precio sobre los bienes en existencia (lo que le asegura la
concreción de la ganancia) debería desagregar el resultado
de la revaluación de éstos entre:
a) el importe en concepto de anticipos;
b) su costo de adquisición.
Por otra parte, debería requerirse que las empresas
que se dedican a la construcción de bienes y que aplican el
método de avance de obra (por darse las condiciones
establecidas para ello) expongan, por separado, la proporción del precio de venta y los costos atribuibles al avance
habido durante el período cubierto por los estados
contables.
La mención de la depreciación de intangibles como
ejemplo del rubro otros gastos genera confusión porque:
a) la del valor llave debe exponerse por separado;
b) las de otros intangibles suelen integrar el costo de
producción o el de comercialización.
Los costos de investigación y los de desarrollo que no
puedan ser activados sí deberían incluirse en el rubro
indicado, para cuya denominación preferimos la expresión
otros gastos operativos, que evitaría posibles confusiones
con el rubro otros ingresos y egresos.
La norma que establece que las desvalorizaciones y
reversiones de desvalorizaciones reconocidas con motivo
de las comparaciones con valores recuperables deben
identificarse claramente y segregarse por rubro de origen
debería figurar en la RT 8 porque atañe a cualquier emisor
de estados contables.
Otra cuestión: creemos que se ha incurrido en un
error al establecer que en los estados consolidados deben
mostrarse por separado las depreciaciones de llaves de
negocio correspondientes a todas las inversiones en entes
relacionados. Lo razonable sería:
a) en el caso de entes que se consolidan, aplicar el
criterio bajo comentario;
b) en los restantes, considerar que la depreciación de
las plusvalías y minusvalías es un componente del resultado
de la inversión e imputarla a éste, tal como está previsto
para los estados individuales del inversor.
3) Normas para otros entes
Estos entes deberán tener en cuenta las normas
contenidas en:
a) el art. 64 de la LSC, si estuvieren alcanzados por
ellas; y
b) las resoluciones de los correspondientes organismos
de control.
D) PRESENTACIÓN DE LOS RESULTADOS
EXTRAORDINARIOS
La RT 8 establece:
Los resultados extraordinarios pueden:
a) exponerse en un renglón del estado de resultados
netos
del
efecto
del
impuesto
a
las
ganancias,
discriminando en la información complementaria a las
principales partidas, o
b) detallar las principales partidas (incluyendo el
impuesto a las ganancias) en dicho estado.
En ambos casos, las partidas deben discriminarse de
idéntica
forma
a
la
descripta
para
los
resultados
ordinarios.
La regla contenida en la última frase pocas veces será
aplicada
porque
la
caracterización
de
resultados
extraordinarios adoptada por la FACPCE excluye, en
nuestro entendimiento, a las partidas típicas que se
presentan como resultados ordinarios.
Por otra parte, las normas referidas a la forma de
presentar el impuesto a las ganancias son precisadas más
claramente por la RT 9, al disponer:
En su caso, deben distinguirse el impuesto a las
ganancias que afecta a los resultados extraordinarios y la
participación minoritaria sobre el neto de éstos.
E) RESULTADOS POR ACCIÓN
Las sociedades que estén en el régimen de oferta
pública de sus acciones o títulos de deuda o que hayan
solicitado autorización para hacerlo deben exponer, al pie
del estado de resultados, la información sobre el resultado
por acción (RPA) ordinaria que describiremos en los
párrafos siguientes. Los restantes entes tienen la opción
de presentarla, con la condición de que la preparen de la
manera indicada en la RT 18.
Para cada clase de acciones ordinarias o grupo de
clases de acciones ordinarias que otorguen derechos a
similares dividendos, y cualquiera fuere el signo de los
resultados, deben exponerse:
a)
en todos los casos, los resultados por acción
básico y diluido; y
b) cuando el resultado total esté parcialmente
integrado por ganancias o pérdidas extraordinarias, los
resultados ordinarios por acción básico y diluido.
Ejemplo:
Si
el
capital
de
RPA
S.A.
estuviera
constituido por 1.000 acciones ordinarias de iguales
derechos y no hubiera sufrido modificaciones durante el
período, su estado de resultados podría terminar así:
2001
2000
Ganancia Ordinaria
15.000
14.000
Pérdida extraordinaria por siniestro,
-2.000
neta
del
impuesto
a
las
ganancias
relacionado (nota 8)
Ganancia del ejercicio
13.000
14.000
• Ordinaria
15
14
• Total
13
14
Ganancia (pérdida) por acción
Todos estos indicadores se calculan dividiendo un
resultado por un número promedio de acciones, siguiendo
reglas que tratamos de esquematizar en el cuadro
siguiente:
RPA
Acciones a
Resultados (total
Cálculos del
considerar
u ordinarios) a
promedio de
considerar
acciones
Básico Acciones
ordinarias en
Al resultado
Se tendrán en
contable se le
cuenta las
circulación (no se restan los
variaciones del
computan las que dividendos
capital ordinario y
estén en
ganados por las
las fechas en que
cartera) y
acciones
ellas se
acciones
preferidas sobre
devengaron, salvo
ordinarias a
el resultado del
por lo que sigue.
emitir por la
período (neto de
Las
capitalización de los importes que
modificaciones en
aportes
el número de
los redujeren)
irrevocables,
acciones que no
cuando ésta sea
provengan de
virtualmente
aportes o retiros
segura
de los
propietarios
(como las
capitalizaciones
del ajuste
integral del
capital o de
ganancias), se
computarán como
si hubieran sido
hechas al
comienzo del
ejercicio más
antiguo por el cual
se presente
información,
debiendo
ajustarse
retroactivamente
la información
comparativa sobre
el RPA1
Diluido Se agregan las
1
De la cifra
Además de lo
acciones que el
anterior deben
anterior, se
entre habría
excluirse los
consideraran las
emitido y
importes que no
implicaciones de
Por lo tanto, es incorrecto computar las capitalizaciones de resultados acumulados desde la fecha
del correspondiente aumento de capital, como se propone en:
CASAL, AHMANDO MIGUEL, Las nuevas normas contables profesionales argentinas, La Ley,
Buenos Aires, 2001, pág. 646.
entregado sí, a la habrían afectado
los supuestos
fecha más
al resultado de
adoptados. Por
temprana
acuerdo con los
ejemplo: el
posible:
supuestos
número de
a) Se hubiesen
adoptados para
acciones se
convertido en
determinar el
considerará
acciones
número de
incrementado en
ordinarias todas acciones a
la echa de emisión
las acciones
considerar. Por
de obligaciones
preferidas
ejemplo: si
negociables
convertibles
existieran títulos convertibles y no
emitidas y todos de deuda
en las fechas de
los títulos de
convertibles en
las
deuda
acciones no se
correspondientes
convertibles
computarán los
emisiones de
emitidos; y
intereses
acciones.
b) se hubiesen
devengados por
ejercido todas
ellos que se
las opciones de
hubieren
suscripción de
reconocido en el
capital emitidas, resultado del
en las
período, ni su
condiciones más
efecto sobre el
favorables para
impuesto a las
el tenedor de los ganancias.
títulos
convertibles
Supongamos que:
a) desde su constitución, Diluida S.A. ha tenido un
capital representado por 100 acciones;
b) el 14/02/98, la empresa emitió obligaciones
negociales convertibles en acciones a opción de
tenedor, cuyo vencimiento opera el 14/02/05;
c) de
acuerdo
con
la
relación
de
conversión
establecida, el canje total de dichos títulos
obligaría a emitir 20 nuevas acciones;
d) en los ejercicios terminados el 30/06/02 y
30/06/01, la empresa:
1) no tuvo resultados extraordinarios;
2) ganó $ 300 y $ 264, respectivamente;
3) cargó $ 18 a los resultados de cada período en
concepto de intereses;
4) gracias a la deducción de los intereses, redujo
en $ 6 sus obligaciones impositivas devengadas
en cada ejercicio;
e) la
empresa
está
preparando
sus
estados
contables al 30/06/02 de acuerdo con la nueva
RT
e
incluye,
en consecuencia,
información
comparativa al 30/06/01
RPA
30/06/02
30/06/01
Básico
300 / 100 = 3,00
264 / 100 = 2,64
Diluido
(300-18-6)/(100+20)=
(264+18+6)/(100+20)=2,30
2,60
No deben computarse las diluciones que aumenten el
resultado ordinario por acción.