complemento del prospecto marco

COMPLEMENTO DEL PROSPECTO MARCO
“El presente Complemento del Prospecto Marco debe ser leído conjuntamente con el
Prospecto Marco actualizado correspondiente al Segundo Programa de Bonos
Subordinados del Banco Interamericano de Finanzas, a fin de estar en la posibilidad de
acceder a la información necesaria para entender todas las implicancias relativas a las
ofertas públicas que serán efectuadas.”
SEGUNDO PROGRAMA DE BONOS SUBORDINADOS DEL
BANCO INTERAMERICANO DE FINANZAS
Hasta por un monto máximo de emisión de US$ 60,000,000.00
(Sesenta millones y 00/100 Dólares de los Estados Unidos de América) o su equivalente en
Nuevos Soles
_____________________________________
Segundo Programa de Bonos Subordinados del Banco Interamericano de Finanzas –
Tercera Emisión
Oferta Pública Primaria
Hasta por US$ 30, 000,000.00
(Treinta millones y 00/100 Dólares de los Estados Unidos de América)
El Banco Interamericano de Finanzas (“BanBif” o el “Emisor”), empresa financiera establecida
bajo el régimen de la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica
de la Superintendencia de Banca y Seguros, emitirá Bonos Subordinados (“Bonos del Segundo
Programa de Bonos Subordinados del Banco Interamericano de Finanzas – Tercera Emisión”)
hasta por US$ 30,000,000.00 (Treinta millones y 00/100 Dólares de los Estados Unidos de
América).
Los Bonos Subordinados del Banco Interamericano de Finanzas a ser emitidos como parte de la
Tercera Emisión tendrán un valor nominal de US$ 100,000.00 (Cien mil y 00/100 Dólares de los
Estados Unidos de América) cada uno y podrán ser emitidos en una o más series. Estos bonos
serán nominativos y estarán representados por anotaciones en cuenta en CAVALI S.A. I.C.L.V.
(“CAVALI”).
Los Bonos del Segundo Programa de Bonos Subordinados del Banco Interamericano de
Finanzas, a ser emitidos como parte de la Tercera Emisión, serán emitidos a la par y generarán
intereses a partir de la fecha de emisión. La tasa de interés será establecida según lo dispuesto
en el mecanismo de colocación descrito en el presente documento.
Los Bonos del Segundo Programa de Bonos Subordinados del Banco Interamericano de
Finanzas, a ser emitidos en la Tercera Emisión, serán redimidos en la fecha de vencimiento del
plazo establecido para cada serie. Los pagos serán efectuados en Dólares de los Estados Unidos
de América a través de CAVALI S.A. I.C.L.V. Dichos bonos serán negociados en Rueda de Bolsa,
una vez cumplido el trámite de inscripción correspondiente ante la Bolsa de Valores de Lima
(“BVL”) por cuenta y costo del Emisor.
Véase la sección “Factores de Riesgo” en el Anexo Nº 1 del Prospecto Marco actualizado,
el cual contiene una discusión de ciertos factores que deberían ser considerados por los
potenciales adquirentes de los valores ofrecidos.
ESTOS VALORES HAN SIDO INSCRITOS Y EL TEXTO DE ESTE PROSPECTO HA SIDO
REGISTRADO EN EL REGISTRO PÚBLICO DEL MERCADO DE VALORES DE LA
SUPERINTENDENCIA DE MERCADO DE VALORES, LO QUE NO IMPLICA QUE ELLA
RECOMIENDE LA INVERSIÓN EN LOS MISMOS U OPINE FAVORABLEMENTE SOBRE LAS
PERSPECTIVAS DEL NEGOCIO, O CERTIFIQUE LA VERACIDAD O SUFICIENCIA DE LA
INFORMACIÓN CONTENIDA EN EL PRESENTE DOCUMENTO, LO CUAL ES
RESPONSABILIDAD DE LAS PERSONAS QUE LO SUSCRIBEN DENTRO DEL ÁMBITO DE
SU COMPETENCIA.
AGENTE ESTRUCTURADOR Y COLOCADOR:
BANCO INTERAMERICANO DE FINANZAS
La fecha de elaboración de este Complemento del Prospecto Marco es 08 de enero de 2016.
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DECLARACIÓN DE RESPONSABILIDAD
Este Complemento del Prospecto Marco debe ser leído conjuntamente con los estados
financieros auditados y no auditados del Emisor y con el Prospecto Marco.
Los firmantes declaran haber realizado una investigación, dentro del ámbito de su
competencia y en el modo que resulta apropiado de acuerdo a las circunstancias, que los
lleva a considerar que la información proporcionada por el Banco Interamericano de
Finanzas, o en su caso incorporada por referencia, cumple de manera razonable con lo
exigido en las normas vigentes; es decir, que es revelada en forma veraz, suficiente,
oportuna y clara; y, con respecto a las ocasiones en que dicha información es objeto del
pronunciamiento de un experto en la materia, o se deriva de dicho pronunciamiento, que
carecen de motivos para considerar que el referido pronunciamiento contraviene las
exigencias mencionadas anteriormente, o que dicha información se encuentra en
discordancia con lo aquí expresado.
La responsabilidad por el contenido del Complemento del Prospecto Marco se rige por las
disposiciones contempladas en la Ley del Mercado de Valores y en el Reglamento.
Quien desee adquirir los “Bonos del Segundo Programa de Bonos Subordinados del
Banco Interamericano de Finanzas – Tercera Emisión” deberá basarse en su propia
evaluación de la información presentada en el presente documento y en el Prospecto
Marco, respecto al valor y a la transacción propuesta. La adquisición de los valores
presupone la aceptación por el suscriptor o comprador de todos los términos y
condiciones de la Oferta Pública tal como aparecen en el presente Complemento del
Prospecto Marco y en el Prospecto Marco.
El presente documento, el Prospecto Marco y la Oferta Pública Primaria que lo origina se
encuentran enmarcados dentro de la ley peruana, por lo que cualquier persona interesada en
adquirir los Bonos del Programa, que pudiera estar sujeta a otra legislación, deberá informarse
sobre el alcance de las leyes que le resulten aplicables, bajo su exclusiva responsabilidad. El
presente documento no podrá ser distribuido en cualquier otra jurisdicción donde esté prohibida
o esté restringida su divulgación.
El BanBif se encuentra sujeto a las obligaciones de informar estipuladas en la Ley del Mercado
de Valores, así como otras disposiciones pertinentes. Los documentos e información necesarios
para una evaluación complementaria están a disposición de los interesados en el Registro
Público del Mercado de Valores de la Superintendencia de Mercado de Valores, sito en Av. Santa
Cruz N° 315 Miraflores, donde podrá ser revisada y reproducida. Asimismo, se podrá obtener
información relacionada con la empresa emisora en la página web de la Bolsa de Valores de
Lima, en el sistema Bolsa News en la dirección de Internet www.bvl.com.pe.
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El BanBif declara haber cumplido con las normas aplicables para los efectos de la validez de la
presente emisión, así como para los casos en los que corresponda la oponibilidad de los
derechos que confieren los valores a ser vendidos en virtud del presente documento.
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TABLA DE CONTENIDO
Contenido
INFORMACIÓN DISPONIBLE ...................................................................................................... 6
SECCIÓN 1: RESUMEN EJECUTIVO .......................................................................................... 7
Términos y Condiciones de la Tercera Emisión ....................................................................... 7
SECCIÓN 2: PROCEDIMIENTO DE COLOCACIÓN y DESCRIPCIÓN DE LA OFERTA ......... 12
SECCIÓN 3: DEFINICIONES Y ABREVIACIONES ................................................................... 14
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INFORMACIÓN DISPONIBLE
El Emisor se encuentra sujeto a las obligaciones de informar establecidas en la Ley del Mercado
de Valores, así como en otras disposiciones pertinentes. Dicha información está a disposición de
los interesados en el Registro Público del Mercado de Valores de la SMV, sito en Av. Santa Cruz
Nº 315, Miraflores, donde podrá ser revisada y reproducida. Asimismo, el presente Complemento
del Prospecto Marco así como el Prospecto Marco, estarán a disposición de los interesados en
la sede central del Agente Colocador, ubicada en la Av. Ricardo Rivera Navarrete N° 600, San
Isidro, Lima. Una vez estén en la sede central, los interesados deberán llamar al número 6133428 o al anexo 3428 para obtener una copia de los mencionados documentos.
Este Complemento del Prospecto Marco y el Prospecto Marco contienen, a la fecha de su
elaboración, en forma veraz y suficiente, toda aquella información que sea relevante a efectos
de entender las implicancias positivas y negativas de la transacción propuesta, con la finalidad
de que los potenciales inversionistas en los Bonos se encuentren en condiciones de adoptar
decisiones libres e informadas respecto de la misma.
El presente Complemento del Prospecto Marco se entrega únicamente con el fin de permitir a
los potenciales inversionistas en los Bonos evaluar los términos de la Tercera Emisión y no
deberá ser considerado como una evaluación crediticia o una recomendación para adquirir los
Bonos por parte del Emisor, de la Entidad Estructuradora, ni del Agente Colocador.
Las obligaciones de las partes involucradas en la transacción descrita en este Complemento del
Prospecto Marco han sido establecidas, y serán gobernadas por aquellos documentos
mencionados en el presente Complemento del Prospecto Marco y en el Prospecto Marco; y están
sometidas, en su integridad y por referencia, a dichos documentos.
Este Complemento del Prospecto Marco contiene información del Contrato Complementario,
pero para una descripción más detallada de los derechos y obligaciones de las partes
involucradas en cada Emisión, el potencial inversionista de los Bonos podrá revisar el
mencionado contrato; así como el Prospecto Marco y el Contrato Marco de Emisión
correspondiente al Programa (el “Contrato Marco”). Una copia de dichos documentos estará
disponible en el Registro Público del Mercado de Valores de la SMV.
Los documentos mencionados en los párrafos anteriores serán entregados gratuitamente por el
Emisor y por el Agente Colocador, según corresponda, a los potenciales inversionistas cuando
éstos así lo soliciten.
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SECCIÓN 1: RESUMEN EJECUTIVO
Términos y Condiciones de la Tercera Emisión
Los términos y condiciones de la Tercera Emisión que se presentan a continuación hacen
referencia a los términos y condiciones establecidos en el Contrato Complementario
correspondiente a la Tercera Emisión (el “Contrato Complementario”), en el Contrato Marco y en
el Prospecto Marco.
Emisor:
Banco Interamericano de Finanzas, empresa bancaria
peruana constituida de conformidad con la Ley de
Bancos, que opera como banco múltiple.
Denominación del Programa:
“Segundo Programa de Bonos Subordinados del Banco
Interamericano de Finanzas”.
Denominación de los Bonos:
“Segundo Programa de Bonos Subordinados del Banco
Interamericano de Finanzas – Tercera Emisión”.
Tipo de Instrumento:
Bonos subordinados redimibles conforme a lo señalado
en el numeral 1 del artículo 2 del Reglamento de Deuda
Subordinada. Dichos bonos serán considerados para el
cálculo del Patrimonio Efectivo de Nivel 2.
Monto de la Emisión:
Hasta por un importe total de US$ 30, 000,000.00 (Treinta
millones y 00/100 Dólares de los Estados Unidos de
América).
Moneda:
Los Bonos serán emitidos en Dólares de los Estados
unidos de América. El pago del principal e intereses de
los Bonos se realizarán en Dólares de los Estados unidos
de América.
Series:
Una o más series hasta por un monto acumulado de US$
30,000,000.00 (Treinta millones y 00/100 Dólares de los
Estados Unidos de América). En ningún caso el monto
total emitido de las Series superará el monto de la
Emisión. Las características de cada Serie, adicionales a
los términos y condiciones de la Tercera Emisión
previstos en el presente Complemento del Prospecto
Marco, serán informadas a la SMV y a los inversionistas
a través del respectivo Aviso de Oferta.
El monto total colocado por todas las series de la Tercera
Emisión de Bonos Subordinados del Banco
Interamericano de Finanzas, en conjunto con lo colocado
bajo series de otras emisiones dentro del Programa, no
superará al monto del Segundo Programa de Bonos
Subordinados del Banco Interamericano de Finanzas
Características:
Bonos subordinados, nominativos e indivisibles,
representados por anotaciones en cuenta en el registro
contable que para tal efecto mantiene CAVALI S.A. ICLV.
Precio de Colocación:
A la par.
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Valor Nominal:
Los Bonos emitidos tendrán un valor nominal de US$
100,000.00 (Cien mil y 00/100 Dólares de los Estados
unidos de América), cada uno.
Número de Bonos:
El número máximo de Bonos a emitirse dentro de la
Tercera Emisión será de 300 (trescientos).
Fecha de Emisión:
Será comunicada al público en el Aviso de Oferta.
Fecha de Colocación:
La Fecha de Colocación de cada una de las Series que,
de ser el caso, formen parte de la Tercera Emisión, será
comunicada en el Aviso de Oferta correspondiente.
Tipo de Oferta:
Oferta Pública dirigida al público en general, según estos
términos son definidos en la Ley del Mercado de Valores
y el Reglamento OPP.
Tasa de Interés:
Será la sumatoria de la LIBOR 6 Meses + Margen, conforme
se detalla a continuación:


LIBOR 6 Meses: El valor de la LIBOR 6 Meses a aplicar
en cada pago de cupón será la tasa que figure dos
(2) días útiles antes de cada Periodo de Interés,
entendiendo por Periodo de Interés la definición dada
en la parte Tercera (Definiciones y Abreviaciones) del
presente documento.
Margen: Será establecido luego de realizarse la
subasta de cada Serie y bajo el mecanismo de
asignación de tasa que el Emisor establezca en el
respectivo Aviso de Oferta.
Los Bonos devengarán intereses equivalentes a una Tasa de
Interés Nominal Anual y se calcularán sobre la base de un año
de trescientos sesenta (360) días. Los intereses comenzarán a
devengarse a partir de la Fecha de Emisión de la respectiva
Serie de bonos.
La fórmula como se determinarán los intereses es:
Interés a Pagar en cada cupón = V * (I/2)
en donde:

V = Valor Nominal del Bono.

I = Tasa Total de Interés Nominal Anual
(Libor 6M + Margen).
Se considera, además, que el plazo de vencimiento para el
pago de los intereses y la redención del principal de los Bonos
Subordinados está expresado en múltiplos enteros de un mes,
de manera que para efectos del cálculo del monto a pagar se
considerará treinta (30) días por cada mes incluido en el plazo,
independientemente del número de días calendario del
periodo, salvo en el caso del primer y el último cupón,
conforme se señala en la descripción del Periodo de Interés
del presente documento.
Destino de los recursos:
Los recursos captados por las Emisiones que se realicen
en el marco del Programa serán destinados a la
realización de operaciones propias del giro del Emisor.
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El Emisor declara que la deuda subordinada derivada de
los Bonos será utilizada para el cómputo de su Patrimonio
Efectivo de Nivel 2, conforme a lo dispuesto por los
artículos 3 y 16 del Reglamento de Deuda Subordinada y
según lo autorizado por la SBS.
Mercado Secundario:
Los Bonos serán inscritos en la Rueda de Bolsa de la BVL
por cuenta y costo del Emisor, dentro de un plazo máximo
de treinta (30) Días Hábiles contados desde la respectiva
Fecha de Emisión.
Amortización:
La totalidad del principal de los Bonos se amortizará en
un solo pago, en la Fecha de Redención de la respectiva
Serie. En caso de que la Fecha de Vencimiento o la
Fecha de Redención sea un día no hábil, el pago
correspondiente será efectuado el primer Día Hábil
siguiente, sin que los titulares de los Bonos del Segundo
Programa de Bonos Subordinados del Banco
Interamericano de Finanzas – Tercera Emisión tengan
derecho a percibir intereses por ese diferimiento.
Opción de Rescate:
No existirá opción de rescate anticipado, total ni parcial de
los Bonos del Segundo Programa de Bonos
Subordinados del Banco Interamericano de Finanzas –
Tercera Emisión.
Garantías:
El pago de los Bonos se encuentra respaldado
únicamente por el patrimonio del Emisor. Los Bonos no
cuentan con una garantía específica del Emisor o de
terceros que respalde su pago.
Plazo:
Los Bonos tendrán un plazo de 8 (ocho) años contados a
partir de su Fecha de Emisión.
Fecha de Redención y Fechas La Fecha de Redención es aquella en la que vence el
de Vencimiento:
plazo de la respectiva Emisión o Serie y se amortiza en
su totalidad el saldo vigente del principal.
Las Fechas de Vencimiento son aquellas en las que se
pagará el Servicio de Deuda de los Bonos.
Las Fechas de Vencimiento y la Fecha de Redención
serán establecidas por el Emisor e informadas a la SMV
y a los inversionistas a través del Aviso de Oferta
correspondiente.
En caso una Fecha de Vencimiento y/o la Fecha de
Redención no fuese un Día Hábil, el pago
correspondiente será efectuado el primer Día Hábil
siguiente y por el mismo monto establecido para la Fecha
de Vencimiento y/o la Fecha de Redención
correspondiente, sin que los titulares de los Bonos tengan
derecho a percibir intereses o compensación alguna por
dicho diferimiento.
Pago de intereses y principal:
El pago de intereses y principal de los Bonos se
efectuará en Dólares de los Estados Unidos de América
a través de CAVALI S.A. ICLV, con domicilio en Av.
Santo Toribio 143, Of. 501, San Isidro. El pago de
intereses y principal de los Bonos se efectuará de
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acuerdo con lo establecido en el título “Fecha de
Redención y Fechas de Vencimiento” del presente
documento.
Para efectos del pago se reconocerá a los titulares de los
Bonos cuyas operaciones hayan sido liquidadas a más
tardar el Día Hábil anterior a la Fecha de Redención o
Fecha de Vencimiento, según sea el caso.
Destino del Principal e
Intereses no Cobrados:
El principal y los intereses que no sean cobrados en un
plazo de diez (10) años desde que fueron puestos a
disposición, serán destinados al Fondo de Seguro de
Depósitos.
Interés Moratorio:
En caso de retraso en el cumplimiento de las obligaciones
de pago por parte del Emisor, éste se obliga a pagar un
interés moratorio equivalente a la Tasa de Interés de los
Bonos más 0.5%.
Costo de la Emisión:
Todos los costos relacionados con la Emisión de los
Bonos serán asumidos por el Emisor.
Suscripción y plazo de
colocación:
La fecha, oportunidad y plazos para la suscripción y
colocación de cada una de las Series y/o Emisiones de
los Bonos serán determinados en el Aviso de Oferta.
El procedimiento de colocación se encuentra definido en
el presente Complemento del Prospecto Marco.
Clasificación:
CLASIFICADORA DE RIESGO PACIFIC CREDIT
RATING S.A.C. (PCR)
Comité de Clasificación del 23 de septiembre de 2015,
con Estados Financieros al 30 de junio de 2015.
Rating : pAA
Emisiones de alta capacidad crediticia. Los factores de
protección son fuertes. El riesgo es modesto pudiendo
variar en forma ocasional a causa de las condiciones
económicas.
CLASS & ASOCIADOS S.A. CLASIFICADORA DE
RIESGO
Comité de Clasificación del 25 de septiembre de 2015,
con Estados Financieros al 30 de junio de 2015.
Rating : AA
Corresponde a aquellos instrumentos que cuentan con
una muy alta capacidad de pago del capital e intereses
en los términos y plazos pactados, la cual no se vería
afectada en forma significativa ante posibles cambios
en el emisor, en la industria a que pertenece o en la
economía.
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LAS CLASIFICACIONES DE RIESGO OTORGADAS,
NO CONSTITUYEN UNA RECOMENDACIÓN DE
COMPRA, RETENCIÓN O VENTA DE LOS VALORES
MENCIONADOS ANTERIORMENTE.
Entidad Estructuradora:
Banco Interamericano de Finanzas, con domicilio en Av.
Ricardo Rivera Navarrete N° 600, San Isidro, Lima.
Teléfono: 613-3000.
Agente Colocador:
Banco Interamericano de Finanzas, con domicilio en Av.
Ricardo Rivera Navarrete N° 600, San Isidro, Lima.
Teléfono: 613-3000.
Representante de los
Obligacionistas:
BBVA Banco Continental, con domicilio en Av. República
de Panamá N°3055, San Isidro, Lima.
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SECCIÓN 2: PROCEDIMIENTO DE COLOCACIÓN y DESCRIPCIÓN DE LA
OFERTA
Los Bonos pagarán una Tasa de Interés, según lo señalado anteriormente, a ser determinada en
la Fecha de Colocación mediante el procedimiento de colocación de Subasta Holandesa, cuyas
características básicas se detallan a continuación, así como otros detalles principales contenidos
en el Contrato Complementario y el respectivo Aviso de Oferta y/u Orden de Compra vinculados
a la Tercera Emisión.
El procedimiento que se señala a continuación será de aplicación tanto para los casos en los que
se decida colocar los Bonos Subordinados en una Serie única como en distintas Series, conforme
lo permite el presente Complemento de Prospecto Marco y el Contrato Complementario.
El Emisor, mediante el Agente Colocador, invitará a los potenciales Inversionistas, publicando el
Aviso de Oferta en uno de los diarios de mayor circulación nacional, cuando menos hasta un (1)
Día Hábil anterior a la Fecha de Colocación (subasta) prevista para la respectiva Serie, a fin que
los potenciales inversionistas le hagan llegar sus propuestas indicando: (i) la tasa de interés que
están dispuestos a recibir por suscribir los Bonos; y, (ii) la cantidad de Bonos que están
dispuestos a adquirir en dichas condiciones.
En las Órdenes de Compra, los potenciales inversionistas deberán de expresar la Tasa de Interés
de la siguiente forma: “Libor 6 Meses + Margen”, de manera que dicho Margen sea la Tasa de
Interés Nominal Anual que están dispuestos a recibir. El Margen deberá de estar expresado con
dos (2) decimales y en términos Nominales Anuales.
Recepción de Propuestas
Las propuestas serán recibidas en el lugar consignado en el Aviso de Oferta, desde la hora de
inicio hasta la hora de cierre señalado en el mismo, el día de la oferta. Las propuestas pueden
entregarse vía carta y/o facsímil (fax), según se establezca en el aviso respectivo, en el formato
de Orden de Compra. Las Órdenes de Compra deberán consignar el nombre del inversionista,
datos generales de Ley y, en el caso de tratarse de personas jurídicas, deberá incluir el detalle
de las personas autorizadas a firmarlas. También se deberá incluir el monto de valores solicitado
y la tasa ofertada, la misma que deberá estar expresada con dos decimales.
A través de las Órdenes de Compra, el inversionista manifiesta su voluntad irrevocable de
adquirir los bonos. El envío de una Orden de Compra por parte de un inversionista implica la
aceptación de todos los términos y condiciones establecidos en el Prospecto Marco informativo.
Mecanismo de Asignación y Adjudicación
Una vez concluido el proceso de recepción de las Órdenes de Compra, éstas serán ordenadas
de manera ascendente en función de la tasa de interés. La adjudicación se realizará en forma
ascendente, iniciándose con la tasa más baja a la cual se le asignará la cantidad de bonos
demandados, siguiendo con la segunda menor tasa y así sucesivamente hasta cubrir el monto
de la emisión o serie, monto que podrá ser menor o igual al monto de la subasta.
La tasa de liquidación o tasa de corte será determinada por la última cantidad de bonos
adjudicados y se aplicará a todos los bonos de la Emisión o de la respectiva serie que fueron
adjudicados. La referida tasa de corte será la tasa de interés que se aplicará a todos los Bonos
de la serie correspondiente.
En caso dos o más propuestas coincidan con la tasa de liquidación y éstas excedan el último
monto por adjudicarse, la asignación se realizará a prorrata simple entre los montos de las
propuestas a la tasa de liquidación, es decir:
Si se tienen varias propuestas a la misma tasa: N1, N2, N3....hasta la propuesta Nn, que sumadas
dan un monto total (Nt) el cual excede el último monto por adjudicarse (Mf), la fórmula es:
(N1/Nt)*Mf + (N2/Nt)*Mf + (N3/Nt)*Mf +.......(Nn/Nt)*Mf = Mf
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Donde:






N1 = Propuesta 1.
N2 = Propuesta 2 a una misma tasa que la propuesta N1.
N3 = Propuesta 3 a una misma tasa que la propuesta N1 y N2.
Nn = Última propuesta recibida a la misma tasa que las propuestas N 1, N2 y N3.
Nt = N1 + N2 + N3 + ….Nn
Mf = Monto restante a asignar (último monto por adjudicarse).
La moneda en la que estarán expresadas las propuestas N1, N2, N3 hasta la propuesta Nn,
dependerá de la moneda de la Emisión (en Dólares de los Estados Unidos de América o Nuevos
Soles).
Si no se completara una Serie, el saldo podrá ser colocado posteriormente al valor nominal más
los intereses corridos.
La subasta podría declararse desierta en caso de no existir demanda o cuando la tasa ofrecida
por los inversionistas potenciales esté por encima de la tasa máxima de aceptación de
propuestas. Asimismo, el Emisor se reserva el derecho a suspender o dejar sin efecto, en
cualquier momento y sin necesidad de expresar causa alguna, la colocación de una o más de
las Series de Bonos a emitirse dentro del Programa. El Emisor no podrá dejar sin efecto la
colocación, luego que los Bonos Subordinados hayan sido adjudicados a los respectivos
adquirentes.
Liquidación y fecha de pago de las transacciones efectuadas
Una vez realizada la adjudicación, las liquidaciones serán transmitidas vía fax el mismo día de la
adjudicación hasta las 6 p.m. Los comitentes deberán hacer el pago respectivo el primer Día Útil
siguiente, hasta las 12 del mediodía. Una vez realizado el pago respectivo, se comunicará a
CAVALI S.A. ICLV para que proceda a inscribir los valores a nombre del inversionista.
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SECCIÓN 3: DEFINICIONES Y ABREVIACIONES
1.
Aviso de Oferta: Anuncio en un diario o periódico peruano de gran circulación, en donde
se indicará el día de la subasta y de la emisión de los bonos, la cantidad de bonos a
subastar, el valor nominal de los mismos, el monto a subastar, la moneda, el Agente de
Pago, entre otros datos relevantes.
2.
BanBif: Banco Interamericano de Finanzas.
3.
Día Hábil: Día laborable en la República del Perú, que no incluye a los días sábados,
domingos y feriados no laborables en la provincia de Lima reconocidos por el Estado
Peruano. No obstante ello, para efectos del pago del principal y/o intereses, serán los
días en que CAVALI y las empresas bancarias que operen en el Perú, presten atención
regular al público en sus oficinas principales.
4.
Día de Pago de Interés: Son los días 15 de junio y 15 de diciembre.
5.
Emisor: Banco Interamericano de Finanzas.
6.
Fecha de Emisión: Día en el cual se anotan los Bonos Subordinados a nombre de sus
titulares en el registro de valores, representados por anotaciones en cuenta,
administrado por CAVALI S.A. I.C.L.V. La Fecha de Emisión será al Día Hábil siguiente
de la Fecha de Colocación que corresponda a cada Emisión de los Bonos Subordinados
dentro del Programa.
7.
Fecha de Redención: Aquella en la que vence el plazo de la respectiva Emisión o Serie
y en la que se pagará en su totalidad el saldo vigente del principal.
8.
LIBOR: Tasa de referencia interbancaria fijada por la Asociación de Banqueros Británicos
(BBA) y publicada alrededor de las 11:00 a.m., hora local de Londres, para los depósitos
en Dólares Americanos que aparecen en las páginas relevantes de los sistemas de
información Bloomberg y Reuters.
BanBif determinará la tasa LIBOR 6 Meses a través del sistema de información
Bloomberg, utilizando la función BBAM, la función BTMM o cualquier otro código que
pueda reemplazarlas. En caso de no estar operativo el sistema de información
Bloomberg, se utilizará el sistema de información Reuters.
En el caso no estén disponibles el Bloombeg o el Reuters dos (2) días útiles antes de
cada Periodo de Interés, BanBif hará un cálculo de la tasa LIBOR a aplicar de la siguiente
forma:
a. Se contactará con 3 bancos principales del mercado interbancario de Londres y
les solicitará sus tasas de referencia interbancaria, de manera que la tasa
resultante a aplicar sea la media aritmética de dichas tasas de referencia. En
caso no se obtenga respuesta de uno o más bancos, se tomará en cuenta sólo
la información proporcionada por el o los bancos restantes.
b. En caso no se tenga respuesta de ningún banco del mercado interbancario de
Londres, se contactará con uno o más bancos de Nueva York (EEUU), y se les
solicitará sus tasas de referencia interbancaria, de manera que la tasa resultante
a aplicar sea la media aritmética de dichas tasas de referencia.
Todas las determinaciones de la LIBOR 6 Meses serán realizadas por BanBif y serán
definitivas y vinculantes para las partes.
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9.
Margen: Tasa de Interés Nominal Anual que están dispuestos a recibir los potenciales
inversionistas de los bonos. El Margen deberá de estar expresado con dos (2) decimales
y en términos Nominales Anuales en las Órdenes de Compra de los potenciales
inversionistas.
10. SMV: Superintendencia del Mercado de Valores.
11. Periodo de Interés: Rango de tiempo de seis (6) meses comenzando en un Día de Pago
de Interés y finalizando en el día inmediatamente anterior al siguiente Día de Pago de
Interés; salvo el caso de:
a. El primer cupón, en donde se contarán los días calendario desde la Fecha de
Emisión del Bono hasta el Día de Pago de Interés más cercano.
b. El último cupón, donde se contarán los días calendario desde el último Día de
Pago de Interés hasta la Fecha de Redención del bono.
12. Programa: Hace referencia al Segundo Programa de Bonos Subordinados del Banco
Interamericano de Finanzas – BanBif.
13. Reglamento OPP: Reglamento de Oferta Pública Primaria y de Venta de Valores
Mobiliarios.
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