SISTEMA BANCARIO 1. ¿QUE ES EL SISTEMA BANCARIO? Es el

SISTEMA BANCARIO
1.
¿QUE ES EL SISTEMA BANCARIO?
Es el conjunto de instituciones que
permiten el desarrollo de todas aquellas
transacciones entre personas, empresas y
organizaciones que impliquen el uso de
dinero.
Dentro del sistema bancario podemos
distinguir entre banca pública y banca
privada que, a su vez, puede ser comercial, industrial o de negocios y mixta. La banca
privada comercial se ocupa sobre todo de facilitar créditos a individuos privados. La
industrial o de negocios invierte sus activos en empresas industriales, adquiriéndolas y
dirigiéndolas. La banca privada mixta combina ambos tipos de actividades. En el siglo XIX
fueron muy comunes los bancos industriales, aunque éstos han ido perdiendo fuerza a lo
largo del siglo XX en favor de la banca mixta. Dentro de la banca pública debemos
destacar, en primer lugar, el banco emisor o banco central, que tiene el monopolio de
emisión de dinero y suele pertenecer al Estado. Asimismo, destacan las instituciones de
ahorro y dentro de éstas, las cajas de ahorro.
2.
HISTORIA DE LA BANCA
Muchas de la funciones de los bancos, como la de guardar fondos, prestar dinero y
garantizar préstamos, así como el cambio de monedas, pueden rastrearse hasta la
antigüedad. Durante la edad media, los caballeros templarios, miembros de una orden
militar y religiosa, no sólo almacenaban bienes de gran valor sino que también se
encargaban de transportar dinero de un país a otro. Las grandes familias de banqueros del
renacimiento, como los Medici de Florencia prestaban dinero y financiaban parte del
comercio internacional. Los primeros bancos modernos aparecieron durante el siglo XVII: el
Riksbank en Suecia (1656), y el Banco de Inglaterra (1694).
Los orfebres ingleses del siglo XVII constituyeron el modelo de partida de la banca
contemporánea. Guardaban oro para otras personas, a quienes tenían que devolvérselo si
así les era requerido. Pronto descubrieron que la parte de oro que los depositantes querían
recuperar era sólo una pequeña parte del total depositado. Así, podían prestar parte de
este oro a otras personas, a cambio de un instrumento negociable o pagaré y de la
devolución del principal y de un interés. Con el tiempo, estos instrumentos financieros que
podían intercambiarse por oro pasaron a reemplazar a éste. Resulta evidente que el valor
total de estos instrumentos financieros excedía el valor de oro que los respaldaba.
En la actualidad, el sistema bancario conserva dos características del sistema utilizado por
los orfebres. En primer lugar, los pasivos monetarios del sistema bancario exceden las
reservas; esta característica permitió, en parte, el proceso de industrialización occidental y
sigue siendo un aspecto muy importante del actual crecimiento económico. Sin embargo, la
excesiva creación de dinero puede acarrear un crecimiento de la inflación. En segundo
lugar, los pasivos de los bancos (depósitos y dinero prestado) son más líquidos, —es decir, se
pueden convertir con mayor facilidad que el oro en dinero en efectivo— que los activos
(préstamos a terceros e inversiones) que aparecen en su balance. Esta característica
permite que los consumidores, los empresarios y los gobiernos financien actividades que, de
lo contrario, serían canceladas o diferidas; sin embargo, ello suele provocar crisis de liquidez
recurrentes. Cuando los depositantes exigen en masa la devolución de sus depósitos (como
ocurrió en España tras la intervención por parte del Banco de España del Banco Español de
Crédito (Banesto) el 28 de diciembre de 1993) el sistema bancario puede ser incapaz de
responder a esta petición, por lo que se deberá declarar la suspensión de pagos o la
quiebra. Uno de los principales cometidos de los bancos centrales es regular el sector de la
banca comercial para minimizar la posibilidad de que un banco entre en esta situación y
pueda arrastrar tras él a todo el resto del sistema bancario. El banco central tiene que estar
preparado para actuar como prestamista del sistema bancario, proporcionando la liquidez
necesaria si se generaliza la retirada de depósitos. Esto no implica la obligatoriedad de
salvar a cualquier banco de la quiebra, como se demostró en 1995 cuando el Banco de
Inglaterra se negó a ayudar al quebrado Banco de inversiones Barings.
HISTORIA DE LA BANCA EN BOLIVIA
La Misión Kemmerer
La creación del Banco Central de Bolivia tiene como antecedente inmediato la
denominada ―Misión Kemmerer‖, refiriéndose al trabajo que realizó en Bolivia una Misión de
expertos estadounidenses encabezada por el profesor Edwin Walter Kemmerer entre los
años 1925 y 1929.
Kemmerer era Profesor de la Universidad de Princeton y Presidente de la Asociación
Económica Americana, con una reconocida reputación mundial como experto en
monedas, bancos y crédito público.
Antes de llegar a Bolivia, Kemmerer reorganizó varios bancos centrales de otros países. Con
esa experiencia, el gobierno boliviano le encomendó la organización del Banco Central
como parte de un conjunto de disposiciones económicas y financieras, entre las cuales se
encontraban, por ejemplo, una legislación bancaria que luego estuvo vigente durante
décadas, la creación de la Superintendencia de Bancos y Seguros y la Contraloría General
de la República.
En base a las recomendaciones de la Misión Kemmerer, el Banco Central de Bolivia
concentró el privilegio exclusivo de emitir la moneda nacional, el manejo de la tasa de
descuento, las operaciones de mercado abierto y el control de la política crediticia.
La Estabilización de la Moneda
Entre 1945 y 1956 varias disposiciones legales introdujeron cambios en la Ley Orgánica del
Banco, aunque no modificaron su estructura ni sus funciones fundamentales.
Ante el proceso inflacionario desatado a mediados de la década de los cincuenta, a fines
de 1956 entró en vigencia el programa de estabilización monetaria, con el concurso del
gobierno de Estados Unidos, a través de la misión Eder. Este programa contemplaba, entre
otras medidas, la eliminación del financiamiento de déficit de las instituciones
gubernamentales con fondos del Banco Central. En los años 60, la política monetaria y
crediticia del país estuvo orientada a crear el ambiente favorable al desarrollo económico a
través del mantenimiento de la estabilidad de la moneda nacional y del fortalecimiento del
sistema crediticio
Las Reformas del 70
Por Decreto Ley No. 9428 de 28 de octubre de 1970, se modificó la organización del Banco
Central de Bolivia.
El Departamento Monetario se consolidó en el Banco Central de Bolivia, mientras el
Departamento Bancario se transformó en el Banco del Estado. Asimismo, la
Superintendencia de Bancos, con todas sus funciones y atribuciones, fue incorporada al
Banco Central.
La Ley Orgánica del Banco Central, aprobada por Decreto Ley 14791 de 1º de agosto de
1977, dotó al instituto emisor de funciones específicas con el objeto principal de crear y
mantener las condiciones monetarias, cambiarias y crediticias adecuadas al
desenvolvimiento económico del país.
La Hiperinflación
El período hiperinflacionario que soportó Bolivia entre los años 1982 y 1985, con una
permanente inestabilidad financiera, afectó severamente al BCB.
La hiperinflación fue detenida en seco en el último semestre de 1985 a través de una serie
de medidas entre las que se incluía la vigencia de una nueva moneda nacional, el
Boliviano, en reemplazo del devaluado Peso Boliviano. El Banco Central también fue parte
de las reformas y su estructura fue reorganizada.
En 1987 se desprendieron del instituto emisor las funciones de fiscalización y se restituyó la
autonomía de la Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras sobre la base de la
gerencia del BCB que mantenía esa responsabilidad.
3.
COMPONENTES DEL SISTEMA BANCARIO NACIONAL
REGIMEN LEGAL
El régimen legal financiero se encuentra enmarcado en las siguientes disposiciones legales:
Ley de Bancos y Entidades Financieras: Ley 1488 del 14 de Abril de 1993
Ley del Banco Central de Bolivia: Ley 1670 de 31 de Octubre de 1995
Ley del Mercado de Valores: Ley 1834 del 31 de Marzo de 1998.
Ley de Pensiones: Ley 1732 del 29 de Noviembre de 1996
Ley de Seguros: Ley 1883 del 25 de Junio de 1998
Autorización de funcionamiento de los Fondos Financieros Privados: DS 24000 del 12 de Mayo
de 1995
Fondo de Capitalización del Sistema Financiero y Apoyo al Sector Privado: DS 24110 del 1 de
Septiembre de 1995
Dentro de esta normatividad, se rigen las actividades de intermediación financiera, de
servicios auxiliares financieros, entidades calificadoras de riesgo, sociedades de
titularización, sociedades administradoras de diferentes fondos de inversión y otras entidades
de servicios financieros, las mismas que solo podrán ser realizadas por entidades financieras
autorizadas por la Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras y por la
Superintendencia de Pensiones, Valores y Seguros.
LEY DE BANCOS Y ENTIDADES FINANCIERAS
La Ley norma las actividades de intermediación financiera y de servicios auxiliares
financieros. Bajo estos conceptos, las actividades reguladas incluyen: recibir dinero de
personas naturales o jurídicas como depósitos, préstamos mutuos o bajo otra modalidad,
para su colocación conjunta con el capital de la entidad financiera en créditos o en
inversiones; emitir, descontar o negociar títulos valores y otros documentos representativos
de obligaciones; prestar servicios de depósito en almacenes generales de depósito; emitir
cheques de viajero y tarjetas de crédito; realizar operaciones de compra venta y cambio de
monedas; efectuar fideicomisos y mandatos de intermediación financiera, administrar
fondos de terceros, operar cámaras de compensación y prestar caución y fianza bancaria;
realizar operaciones de arrendamiento financiero y factoraje, si éstas actividades las
efectúan entidades de intermediación financiera; y evaluar las entidades del sistema
financiero.
Para realizar las actividades señaladas en el párrafo anterior, la Superintendencia de Bancos
y Entidades Financieras deberá emitir la respectiva autorización de funcionamiento.
El Artículo 18 establece que los bancos constituidos en el extranjero podrán abrir agencias
en Bolivia, pero solo podrán realizar operaciones activas y de servicios financieros auxiliares.
Sobre las operaciones financieras autorizadas a ser realizadas por instituciones financieras, la
Ley establece que ellas están facultadas a realizar operaciones pasivas, contingentes y de
servicios financieros, tanto en moneda nacional como en moneda extranjera. Esta libertad
para realizar operaciones de intermediación financiera en moneda nacional o extranjera es
un aliciente a mayores inversiones en el sector.
El Artículo 39 enumera las operaciones activas, contingentes y de servicios autorizadas a ser
realizadas por las entidades financieras bancarias. Entre ellas, las siguientes son consideradas
ventajas comparativas de instituciones financieras bolivianas en relación a instituciones
financieras en la mayoría de países vecinos:
Comprar, conservar y vender por cuenta propia, valores registrados en la Comisión Nacional
de Valores.
Actuar como intermediario por cuenta de sus clientes en la suscripción, colocación y
compra-venta de títulos valores, previa consignación de fondos.
Invertir en el capital de empresas de servicios financieros y empresas de seguros.
De acuerdo al Título Décimo, del Banco Central de Bolivia (BCB), el BCB, como única
autoridad monetaria del país y órgano rector del sistema de captación e intermediación
financiera, tiene – entre otras – las siguientes facultades:
Dictar las normas reglamentarias relativas al sistema de captación de recursos e
intermediación financiera del país, asegurando las condiciones de competencia y eficiencia
al interior del mismo.
Proponer y acordar, conjuntamente con los organismos pertinentes del Poder Ejecutivo, las
políticas monetaria, bancaria, crediticia y cambiaria.
Otorgar redescuentos y créditos de liquidez al sistema financiero, dentro de los límites del
programa monetario.
La Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras, tiene como objetivos centrales
mantener un sistema financiero sano y eficiente, y, velar por la solvencia del sistema de
intermediación financiera.
Las atribuciones de la Superintendencia son las siguientes:
Vigilar el cumplimiento de las normas de intermediación financiera
Normar el sistema de control interno y externo de toda intermediación financiera
Ejercer y supervisar el control interno y externo, exigiendo el cumplimiento de las
disposiciones legales, normas técnicas y reglamentarias, a todas las entidades públicas,
privadas y mixtas, que realicen en el territorio de Bolivia intermediación entre la oferta y la
demanda de recursos financieros prestables
Supervisar a las personas naturales o jurídicas que efectúen actividades auxiliares de
intermediación financiera
Opinar sobre la eficacia de las normas y reglamentos dictados por el Banco Central de
Bolivia, para el funcionamiento de los sistemas de captación e intermediación financiera
Incorporar al ámbito de su competencia, en conjunción con el Banco Central de Bolivia, a
otras personas o entidades que realicen actividades de intermediación financiera
Elaborar y aprobar los reglamentos de las normas de control y supervisión de las actividades
de intermediación financiera
Establecer
sistemas
preventivos
de
control
y
vigilancia
Controlar el cumplimiento de las normas sobre encaje legal y liquidez en el sistema
financiero
Imponer sanciones administrativas a las entidades bajo su control cuando éstas infrinjan las
disposiciones legales
Disponer la intervención para la liquidación forzosa o quiebra de las entidades financieras
Además de las atribuciones citadas en el párrafo anterior, la Superintendencia deberá
determinar los criterios de clasificación y evaluación de activos y sus previsiones, operar la
central de información de riesgos, definir los requerimientos mínimos de información
institucional y reglamentar la aplicación de sanciones.
El sistema financiero nacional es fuertemente regulado. Las normas y políticas marco son
establecidas por el BCB y la aplicación y fiscalización de leyes y reglamentos son
responsabilidad de la Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras.
En los últimos años, el sistema financiero del país ha dado importantes pasos en su
consolidación y el papel del BCB y de la Superintendencia en asegurar y preservar la
estabilidad del sistema ha sido importante, por lo que se considera que la legislación vigente
y las instituciones encargadas del sector son un incentivo significativo a mayor inversión
privada, particularmente extranjera, en el sistema financiero nacional.
FONDOS FINANCIEROS PRIVADOS
Los Fondos Financieros Privados (FFP), son entidades financieras no bancarias, cuyo objetivo
principal es la canalización de recursos a pequeños y microprestatarios, cuyas actividades
se localicen tanto en áreas urbanas como rurales.
Los Fondos Financieros Privados ajustarán su constitución, administración, funcionamiento,
operaciones, fusión y liquidación, a las normas contenidas en la Ley de Bancos y Entidades
Financieras, al DS 24000 y a disposiciones reglamentarias complementarias, así como a las
disposiciones que emanen del Banco Central de Bolivia y de la Superintendencia de Bancos
y Entidades Financieras.
Los Fondos Financieros Privados se organizarán como sociedades anónimas, debiendo
contar para su constitución con un capital pagado mínimo, en moneda nacional,
equivalente a seiscientos treinta mil derechos especiales de giro (DEG 630,000).
Los Fondos Financieros Privados están obligados a mantener en todo momento un
patrimonio neto no menor al 8% del total de sus activos y contingentes, ponderados en
función de sus riesgos.
MERCADO DE VALORES
La Ley tiene por objetivo regular y promover un Mercado de Valores organizado, integrado,
eficaz y transparente. Su ámbito de aplicación se extiende al Mercado de Valores bursátil y
extrabursátil, a la oferta pública y a la intermediación de Valores, a las bolsas de valores, las
agencias de bolsa, los administradores de fondos y los fondos de inversión, las sociedades de
titularización y la titularización, las calificadoras de riesgo, los emisores, las entidades de
depósito de valores, así como a las demás actividades y personas naturales o jurídicas que
actúen en el Mercado de Valores del país.
Adicionalmente, norma el funcionamiento y atribuciones de la Superintendencia de
Pensiones, Valores y Seguros (SPVS), encargada de la fiscalización, control y regulación del
Mercado de Valores.
La Ley establece que las ganancias de capital generadas por la compra/venta de acciones
a través de la bolsa de valores no estarán gravadas por el Impuesto al Valor Agregado (IVA)
ni por el Impuesto a las Utilidades (IU). Asímismo, las ganancias de capital remesadas al
exterior, provenientes de la compra o venta de acciones, están exentas del Impuesto a las
Utilidades (IU) a las remesas del exterior por un plazo de 5 años. Finalmente, el Impuesto a las
Transacciones (IT) no se aplica a todo ingreso proveniente de las inversiones en valores.
En conjunto, las disposiciones anteriores implican que la tributación a la que normalmente se
encuentran sujetos las ganancias de capital y otros ingresos en otros países no se aplican en
Bolivia, por lo que el fenómeno de doble tributación – norma estándar en la legislación de
otras naciones – no se aplica en Bolivia.
La Ley norma y establece parámetros de funcionamiento de entidades de depósito de
valores, de calificadoras de riesgo, de sociedades de titularización y de sociedades
administradoras de diferentes tipos de fondos de inversión.
MERCADO DE SEGUROS
El objetivo de la Ley es regular la actividad aseguradora, reaseguradora, de intermediarios,
auxiliares y entidades de prepago para que cuenten con la suficiente credibilidad, solvencia
y transparencia, garantizando de esa manera un mercado competitivo. Asimismo,
determina los derechos y deberes de las entidades aseguradoras y establece los principios
de equidad y seguridad jurídica para la protección de los asegurados, tomadores y
beneficiarios del seguro.
La Ley describe, así mismo, las facultades y alcances de gestión, de la entidad encargada
de la supervisión y fiscalización de empresas en la industria: la Superintendencia de
Pensiones, Valores y Seguros.
Se establecen reglas claras sobre los derechos, obligaciones y garantías que el Estado
proporciona a los participantes del mercado de seguros. Asímismo, establece mecanismos
de control de entidades aseguradoras sólidos, por lo que la industria se encuentra en buena
posición para realizar sus actividades.
La Ley crea incentivos para que industrias conexas a la de seguros y reaseguros empiecen a
realizar actividades. Así, la industria de prepago de seguros, de actuarios matemáticos y de
auxiliares de seguros y reaseguros tienen mayores incentivos para empezar y/o incrementar
sus operaciones.
La ley establece que las primas de seguros de vida no constituyen hecho generador de
tributos y las indemnizaciones por seguros de vida se encuentran exentas del impuesto
sucesorio. Ambas medidas crean incentivos para que mayores cantidades de agentes
económicos participen en el mercado de seguros, generando de esta manera una fuente
alternativa de inversión para los mismos.
MERCADO DE PENSIONES
La Ley tiene como objetivo asegurar la continuidad de los medios de subsistencia de los
bolivianos, mediante el seguro social obligatorio de largo plazo en cumplimiento del artículo
158 de la Constitución Política del Estado y disponer el destino y administración de los
recursos que benefician a los ciudadanos bolivianos de conformidad a la Ley de
Capitalización.
La Ley describe, así mismo, las facultades y alcances de gestión, de la entidad encargada
de la supervisión y fiscalización de empresas en la industria: la Superintendencia de
Pensiones, Valores y Seguros.
Los aportes al seguro social obligatorio de largo plazo y el capital acumulado para contratar
el seguro vitalicio o mensualidad vitalicia no constituyen como hecho generador de tributos.
Asimismo, los fondos de pensiones administrados por las Administradoras de Fondos de
Pensiones (AFPs), representan patrimonios autónomos y diversos del patrimonio de las AFPs.
Cada uno de ellos es indiviso, imprescriptible e inafectable por gravámenes o medidas
precautorias de cualquier especie.
La Ley crea incentivos para que nuevas entidades – como ser entidades calificadoras de
riesgo, entidades de depósito y custodia de valores – se generen, todas resultado de las
tareas que las AFPs deben cumplir y para las cuales requerirán los servicios profesionales de
instituciones especializadas.
4. CARACTERISTICAS Y CLASIFICACION DE LOS COMPONENTES DEL SISTEMA BANCARIO
El principal papel de un banco consiste en guardar fondos ajenos en forma de depósitos, así
como el de proporcionar cajas de seguridad, operaciones denominadas de pasivo. Por la
salvaguarda de estos fondos, los bancos cobran una serie de comisiones, que también se
aplican a los distintos servicios que los bancos modernos ofrecen a sus clientes en un marco
cada vez más competitivo: tarjetas de crédito, posibilidad de descubierto, banco
telefónico, entre otros. Sin embargo, puesto que el banco puede disponer del ahorro del
depositante, remunera a este último mediante el pago de un interés. Podemos distinguir
varios tipos de depósitos. En primer lugar, los depósitos pueden materializarse en las
denominadas cuentas corrientes: el cliente cede al banco unas determinadas cantidades
para que éste las guarde, pudiendo disponer de ellas en cualquier momento. Tiempo atrás,
hasta adquirir carácter histórico, este tipo de depósitos no estaban remunerados, pero la
creciente competencia entre bancos ha hecho que esta tendencia haya cambiado de
forma drástica en todos los países occidentales. En segundo lugar, los bancos ofrecen
cuentas de ahorro, que también son depósitos a la vista, es decir, que se puede disponer de
ellos en cualquier momento. Los depósitos y reintegros se realizan y quedan registrados a
través de una cartilla de ahorro, que tiene carácter de documento financiero. La
disponibilidad de este tipo de depósitos es menor que la de las cuentas corrientes puesto
que obligan a recurrir a la entidad bancaria para disponer de los fondos, mientras que las
cuentas corrientes permiten la disposición de fondos mediante la utilización de cheques y
tarjetas de crédito. En tercer lugar hay que mencionar las denominadas cuentas a plazo fijo,
en las que no existe una libre disposición de fondos, sino que éstos se recuperan a la fecha
de vencimiento aunque, en la práctica, se puede disponer de estos fondos antes de la
fecha prefijada, pero con una penalización (la remuneración del fondo es menor que en el
caso de esperar a la fecha de vencimiento). En cuarto lugar, existen los denominados
certificados de depósito, instrumentos financieros muy parecidos a los depósitos o cuentas a
plazo fijo; la principal diferencia viene dada por cómo se documentan. Los certificados se
realizan a través de un documento escrito intercambiable, es decir, cuya propiedad se
puede transferir. Por último, dentro de los distintos tipos de depósitos, los depósitos de ahorro
vinculado son cuentas remuneradas relacionadas con operaciones bancarias de activo (es
el caso de una cuenta vivienda: las cantidades depositadas deben utilizarse para un fin
concreto, como es el caso de la adquisición de vivienda en nuestro ejemplo).
Los bancos, con estos fondos depositados, conceden préstamos y créditos a otros clientes,
cobrando a cambio de estas operaciones (denominadas de activo) otros tipos de interés.
Estos préstamos pueden ser personales, hipotecarios o comerciales. La diferencia entre los
intereses cobrados y los intereses pagados constituye la principal fuente de ingresos de los
bancos.
Por último, los bancos también ofrecen servicios de cambio de divisas, permitiendo que sus
clientes compren unidades monetarias de otros países.
5.
BANCO CENTRAL DE BOLIVIAY FUNCIONES
El Banco Central de Bolivia es la principal institución financiera del Estado Plurinacional de
Bolivia, con sede en la ciudad de La Paz.
El 20 de julio de 1928 constituye la fecha fundacional de lo que hoy es el Banco Central de
Bolivia. En ese entonces, la ley 632 del gobierno del Presidente de la República de Bolivia
Hernando Siles, determino la creación del Banco Central de la Nación Boliviana.
Decía el texto del Artículo Único de la Resolución del Congreso Nacional, promulgada por el
Poder Ejecutivo.
Se declara Ley de la República el proyecto enviado por el Poder Ejecutivo, en fecha 4 de
mes en curso, sobre el establecimiento del Banco Central de la Nación Boliviana, en sus
noventa artículos, quedando así reorganizado el Banco de la Nación Boliviana
Pero desde el 20 de julio de 1928 pasarían varios meses hasta que el Banco Central inaugure
sus actividades y adopte el nombre definitivo de Banco Central de Bolivia. A través de una
modificación a la Ley de Bancos, el 20 de abril de 1929, el gobierno del Presidente Hernando
Siles promulgo una ley en la que se resolvía que, desde esa fecha en adelante, el nuevo
Banco se denominaría Banco Central de Bolivia. El 1 de julio de 1929, el Banco Central de
Bolivia inauguró oficialmente sus actividades.
MISIÓN El BCB mantiene la estabilidad del poder adquisitivo interno de la moneda para
contribuir al desarrollo económico y social.
VISIÓN El BCB es una entidad institucionalizada reconocida por su eficiencia y credibilidad
que contribuye al vivir bien de la sociedad, con servidoras y servidores públicos idóneos y
comprometidos.
Funciones del Banco Central
6.
ASFI Y FUNCIONES
La autoridad de supervisión del sistema financiero de Bolivia es una institución que emerge
del mandato de la nueva constitución política del estado, que señala: ―las entidades
financieras estarán reguladas y supervisadas por una institución de regulación de bancos y
entidades financieras‖.
El artículo 137° del decreto supremo n° 29894 de 7 de febrero de 2009, que define la
estructura orgánica del órgano ejecutivo del estado plurinacional, dispone: ―… la
superintendencia de bancos y entidades financieras se denominará autoridad de
supervisión del sistema financiero de Bolivia y asumirá además las funciones y atribuciones
de control y supervisión de las actividades económicas de valores y seguros…‖. Por su
parte, el artículo 34° del decreto supremo n° 0071 de 9 de abril de 2009, que establece el
proceso de extinción de las superintendencias generales y sectoriales, en su inciso b)
manifiesta: ―las atribuciones, competencias, derechos y obligaciones en materia de
valores y seguros de la superintendencia de pensiones, valores y seguros, establecidos en
la norma vigente, serán asumidos por la autoridad del sistema financiero, en todo lo que
no contravenga a la cpe‖.
En ese marco, la autoridad de supervisión del sistema financiero de Bolivia (asfi) es una
institución técnica, de derecho público y con jurisdicción en todo el territorio nacional,
encargada de regular y supervisar a todas las entidades que realizan actividades de
intermediación financiera, de valores y de seguros.
Misión ―Regular y supervisar el sistema financiero, asegurando su solidez y solvencia,
precautelando el ahorro y la inversión que son de interés público, basado en principios
constitucionales establecidos por el Estado Plurinacional de Bolivia‖.
Visión ―ASFI es una institución estratégica y transparente que contribuye al desarrollo
económico y financiero del país, para el vivir bien de la población‖.
FUNCIONES
ASFI es una institución estratégica, no sólo por proteger los ahorros del público y velar por la
estabilidad, solidez y confianza del sistema financiero, sino por ser un actor activo y
protagónico que contribuye a la estructuración de propuestas técnicas orientadas a
mejorar a las condiciones para que el sistema financiero asuma el rol de impulsador del
crecimiento y desarrollo económico del país.
ASFI, por otra parte, protege los derechos de los consumidores financieros, que se resumen
en lo siguiente:
DERECHOS DEL CONSUMIDOR FINANCIERO
Derecho a ELEGIR
Derecho a RECIBIR SERVICIOS de calidad
Derecho a RECLAMAR