UNIVERSIDAD AUTÓNOMA DE YUCATÁN FACULTAD DE CONTADURÍA Y ADMINISTRACIÓN Estado de Cambios en la Situación Financiera Material preparado por: C.P. Raúl H. Vallado Fernández, M.F.© Rhvf. Antes de este boletín B – 12, el cual se aplica a partir de 1990, existía el boletín B-11, que se llamaba Estado de Cambios en la Situación Financiera con base a Flujo de Efectivo, sin embargo su gran deficiencia era que no incorporaba la inflación. Rhvf. Tiene varios objetivos: •Evaluar la capacidad de la empresa para generar flujos positivos de efectivo en el futuro por su operación. •Evaluar la capacidad de la empresa para cumplir sus obligaciones, para pagar dividendos y sus necesidades de financiamiento externo a corto y largo plazo. •Evaluar si la empresa es capaz de realizar inversiones que le permitan su permanencia. •Evaluar las razones de las diferencias entre la utilidad neta y las entradas y salidas de efectivo relativas. •Evaluar los cambios experimentados sobre la situación financiera de la empresa derivados de transacciones de inversión y financiamiento ocurridos en el período. Rhvf. ¿QUÉ ES EL ESTADO DE CAMBIOS EN LA SITUACION FINANCIERA? Rhvf. Estado financiero básico que muestra en pesos constantes los recursos generados o utilizados en la operación, los cambios principales ocurridos en la estructura financiera de la entidad y su reflejo final en el efectivo a través de un período determinado. Estado financiero básico que indica como se modificaron los recursos y obligaciones de una empresa, en un período determinado. dicho de otra manera, como se obtuvieron los recursos (Entradas de efectivo) y en donde se aplicaron (Salidas de efectivo). Rhvf. •Es una herramienta para determinar si la empresa está bien administrada, en este sentido es una obligación de la administración de presentar la información razonablemente. El ECSF, es realmente una herramienta de evaluación de la gestión de la administración en un período dado y esta información no la proporciona ni el balance general ni el estado de resultados. Rhvf. PESOS CONSTANTES: representa pesos de poder adquisitivo a la fecha del balance general (ultimo ejercicio reportado tratándose de estados financieros comparativos). GENERACION O USO DE RECURSOS: GENERACION = ENTRADA DE EFECTIVO. USO = SALIDA DE EFECTIVO ¿De donde vino el efectivo que entró durante el período? ¿Para que se usó el efectivo que salió durante el período? ¿Qué cambio hubo en el saldo de efectivo durante el período? Rhvf. RECURSOS GENERADOS POR LA OPERACION RECURSOS GENERADOS POR FINANCIAMIENTO RECURSOS GENERADOS POR INVERSION Rhvf. Se ubican todas las entradas y salidas de efectivo que se relacionan directamente con el giro normal de operaciones (Actividad preponderante) de la entidad económica. Entre los movimientos de efectivo más importantes de esta área están las siguientes actividades: Ventas de contado Cobro de ventas a crédito Compras de contado Pagos a proveedores Pago de sueldos y gastos relativos a la operación Pago de impuestos, etc. Rhvf. En esta sección deben figurar todos los conceptos que generaron una entrada de efectivo (Falta de efectivo) o que se aplicó a una salida de efectivo (Liquidación de créditos) provenientes de las fuentes de financiamiento. Entre éstas pueden mencionarse las siguientes: Créditos recibidos a corto y largo plazo Aportación de accionistas Pagos de intereses Liquidación de de préstamos Reembolsos de capital Pagos de dividendos, etc. Rhvf. En esta sección deben figurar aquellos conceptos relacionados con compraventa de activos de largo plazo que hayan ocasionado una entrada o un desembolso de efectivo. Entre ellos las siguientes actividades: Compra y venta de inmuebles, maquinaria y equipo. Adquisición, construcción y venta de otros activos productivos. Adquisición de acciones de otras empresas. Préstamos otorgados por la empresa a terceras personas. Registro de patentes, marcas o derechos de autor. Cualquier inversión o desinversión de carácter permanente, etc. Rhvf. O P E R A C IO N F IN A N C IA M IE N T O IN V E R S IO N CLIEN TES C A P I T A L S O C IA L A C T IV O S F I JO S I N V E N T A R IO S PA SIVO Y A CR EED O R ES: IN V E R S I O N E N A CCIO N ES A N TICIPO A PRO VEED O RES - B A N C A R IO S CO N STR U CCIO N EN PROCESO PRO VEED O RES - A C C IO N I S T A S DEUDO RES D IV E R S O S IM PU ESTO S PO R PAGAR - A R R E N D A M IE N T O F I N A N C IE R O FU N CIO N A R IO S Y EM PLEA D O S PAGOS A N TICIPA D O S SEAN DE CORTO Y LARGO PLAZO. IN T A N G IB L E S Rhvf. De inicio se requiere de dos balanzas a distintas fechas (Una inicial y una final) y el estado de resultados del último período recién terminado: 1. Se deberá partir de la utilidad o perdida neta. 2. Al punto anterior se le deberá sumar o restar las partidas virtuales. 3. Con el punto anterior se pretende convertir al estado de resultados en un flujo de efectivo. (Utilidad neta + partidas virtuales). Rhvf. 4. Los cambios en la situación financiera se determinarán por diferencias entre los distintos rubros del balance inicial y final a pesos constantes y clasificados por tipo de actividad. 5. Los traspasos contables que no modifiquen la estructura financiera se omiten en dicho estado. (Reserva legal). 6. El efecto monetario y las fluctuaciones cambiarias no se consideran partidas virtuales. 7. Determinar si se pagó dividendos en el período, mediante el siguiente cálculo: Saldo inicial de utilidades retenidas + resultado del ejercicio – Saldo final de utilidades retenidas. Rhvf. Partidas que son registradas como gastos en el estado de resultados que no implican una entrada o salida de efectivo. Ejemplo: las depreciaciones de activos fijos, amortizaciones de intangibles y los incrementos a la provisión de la prima de antigüedad, entre otros. Rhvf. El ECSF pretende medir el uso de los recursos financieros (El flujo circular del efectivo), por lo que deberá entenderse que hay dos partidas muy importantes: 1. Los orígenes de recursos. 2. Las aplicaciones de recursos. El preparador de la información financiera debe preguntarse: 1. ¿Qué genera un origen de recursos dentro de la operación de la empresa? Una disminución de activos y un aumento de pasivos y de capital. 2. ¿Cómo se aplican los recursos dentro de la operación de la empresa? Un aumento de activos y una disminución de pasivos y de capital. Rhvf. La Utilidad neta La depreciación Una disminución de activos Un incremento en pasivos Un incremento en capital Rhvf. La pérdida neta Un incremento de activos Una disminución en pasivos Una disminución en capital Rhvf.