La Financiación FIEM en condiciones concesionales y

LA FINANCIACIÓN FIEM PARA LAS EMPRESAS DE
INGENIERÍA:
ESTUDIOS DE VIABILIDAD, ASISTENCIAS
TÉCNICAS, INGENIERÍAS Y CONSULTORÍAS.
LA FINANCIACIÓN FIEM EN CONDICIONES
CONCESIONALES Y COMERCIALES.
CECO
22 de marzo de 2012
SG de Fomento Financiero de la Internacionalización
FIEM No Reembolsable:
Características generales
9Estudios de viabilidad, asistencias técnicas, consultorías e
ingenierías.
-Heredero mejorado del extinto FEV público.
-Supone desaparición de antiguo FEV privado.
9Existencia de falta de financiación de las operaciones.
9Imputación operación a operación en el límite anual del FIEM
(desaparición Línea FEV).
9Límite PGE 2011: 50 millones € vs 500 millones € totales FIEM.
(1)
FIEM No Reembolsable:
Características generales (2)
9Doble objetivo de esta "donación en especie":
-Internacionalización de las empresas españolas de ingeniería,
consultoría, etc...
-Potencial efecto arrastre posterior de exportaciones y proyectos
españoles.
9BENEFICIARIOS: Entidades públicas extranjeras de cualquier país menos
UE-27 que lo han de solicitar directamente a la OFECOMES española en el
país de destino.
9ADJUDICATARIOS: Empresas españolas, principalmente de ingeniería y
consultoría.
FIEM No Reembolsable:
Internacionalización española
9Aprobaciones desde 1 de enero 2011: 8,5 millones de euros (22 op.)
9Sectores: Medio ambiente, TICs, Energía, Obra Civil, Transporte y
Telecomunicaciones.
Distribución FIEM no reembolsable por países
1.600.000
CHINA (3)
BRASIL (3)
1.400.000
KENIA
EGIPTO
1.200.000
PERU (2)
COLOMBIA (3)
1.000.000
€
VIETNAM
SUDÁFRICA
800.000
COSTA RICA
MEXICO
600.000
BOSNIAHERZEGOVINA
400.000
CROACIA
SANTA LUCÍA
200.000
TRINIDAD Y TOBAGO
ANGOLA
0
1
Países beneficiarios
FIEM No Reembolsable: Potencial
efecto arrastre exportador
Valoración del potencial efecto arrastre exportador:
-Existencia de proyecto, suministro, exportación, inversión real posterior.
-Justificación por parte de beneficiario de proyecto vinculado.
-Compromiso por parte de beneficiario con el proyecto vinculado.
-Inclusión del mismo en Planes, Programas nacionales, regionales o locales.
-Disponibilidad de recursos para proyecto posterior, especialmente en HIPC.
-Interés de empresas españolas en el proyecto vinculado.
-Facilitar acceso a nuevos proyectos y mercados para empresas
españolas.
-Efectos arrastre cualitativos: Fortalecer imagen país España.
FIEM No Reembolsable:
Procedimientos de adjudicación
9UMBRALES
•<135.000 €: Adjudicación directa
•135.000 € =< lista corta <465.000 €
•465.000 € =< concurso público
FIEM No Reembolsable: :Líneas
Orientativas 2012
9 Alta demanda de esta modalidad de financiación en 2011.
9 Priorización de aquellos EVATIC con mayor potencial efecto
arrastre exportador. Se refuerza dicho análisis. Importancia
OFECOME.
9 Se han mantenido los umbrales que determinan adjudicación.
9 Importancia de la cofinanciación del estudio: monetaria o en
especie.
9 Especial análisis de EVATIC “replicados”.
9 Garantizar financiación de proyectos posteriores: Búsqueda de
proyectos financiados por otros fondos multilaterales y españoles
para financiar EVATIC necesarios con FIEM.
FIEM No Reembolsable:
:Procedimiento de solicitud
9 Solicitud del EV, AT, I o C por parte de entidad extranjera de
naturaleza pública a la OFECOMES española.
9 OFECOMES completa Cuestionario EVATIC: solicitante,
empresas españolas interesadas, coste del mismo, potencial efecto
arrastre exportador, cronograma, términos de referencia
(TORs)…
9 Valoración por parte de la DGCOMINVER de la Secretaría de
Estado de Comercio.
9 Elevación a Comité del FIEM y aprobación por parte de SEC.
9 Materialización del procedimiento de adjudicación.
9 Firma del contrato comercial empresa española-donatario
extranjero y firma del convenio de donación ICO-donatario.
9 Cobro del anticipo, comienzo de los trabajos y gestión de cobros
hito intermedio y final.
FIEM
El FONDO PARA LA INTERNACIONALIZACION DE LA EMPRESA
(FIEM) ES:
•
Heredero mejorado y ampliado del FAD (desde enero 2011).
• Aplicación, excepto en su parte de inversiones, del Consenso de la
OCDE (notificaciones, condiciones financieras, elegibilidad, etc...)
y del resto de normativa internacional OCDE.
• Un instrumento de financiación ligado con estructura de crédito
comprador. DGCOMINVER es el gestor, el órgano competente es
el Comité del FIEM e ICO es el agente financiero.
Beneficiarios: Entidades públicas o privadas extranjeras.
Adjudicatarios de proyectos financiados con FIEM: Empresas españolas.
Interpretación amplia.
Garantías de devolución exigidas: Soberana, subsoberana, privada, de
tipo project finance.
No contabilizará como AOD española.
FIEM Reembolsable
• FIEM concesional reembolsable*: suministros, exportaciones, llaves
en mano etc...
•FIEM comercial reembolsable: suministros, exportaciones, llaves en
mano etc...
•FIEM reembolsable de apoyo a la inversión: concesiones, project
finance etc...
*Normalmente en forma de crédito o e línea de crédito.
FIEM Concesional:
Elegibilidad (1)
•FIEM concesional: Proyectos comercialmente no viables (ex ante
guidance) en países elegibles según OCDE para recibir ayuda ligada
(excepto concesionalidad >= 80%, importes < 2 M DEGs).
•Para cualquier tipología de financiación FIEM, quedan excluidos
proyectos de sanidad y educación básica, así como los militares.
• Excepciones: Países PMA y países HIPC, sólo se puede financiar a estos
países de forma desligada.
•Importante recorte de países elegibles para financiación concesional
ligada (antiguo FAD).
•Vías de escape al poco margen de actividad FIEM concesional:
-Amortiguar dicha caída con financiación de apoyo a la inversión
y financiación comercial, en el seno del FIEM.
-Ofrecer otros instrumentos de crédito a la exportación con apoyo
oficial.
FIEM Concesional:
Elegibilidad (2)
9Preferencia por financiar proyectos licitados internacionalmente.
9También financiación de adjudicaciones directas y licitaciones
restrigidas.
9Tendencia a la disminución de licitaciones restringidas a empresas
españolas.
9Imputación de proyectos a Programas Financieros y Líneas de
Crédito (para grandes proyectos, para pequeños proyectos, para
PYMES, etc...) notificados a la OCDE.
FIEM Comercial:
Elegibilidad (3)
9Proyectos comercialmente viables.
9Cualquier país elegible o no elegibles para financiación
concesional ligada.
FIEM reembolsable:
Elegibilidad (4)
PAÍSES ELEGIBLES OCDE
FINANCIACIÓN COMERCIAL
PAÍSES HIPC
PAÍSES MENOS ADELANTADOS
FIEM Concesional (1)
9 Al menos 35% de concesionalidad, por Consenso OCDE y financiación
de hasta 100% del importe del contrato.
9 Cálculo de las condiciones financieras según lo previsto en el Consenso
de la OCDE.
9 Ejemplos (condiciones dinámicas por los cambios en los DDRs):
•
35% concesionalidad (€): amortización 30 años, gracia 5 años y
tipo de interés 1,5%.
•
35% concesionalidad (€): amortización 15 años, gracia 9 años y
tipo de interés 0,6%.
9 Posibilidad de matching.
FIEM Concesional (2)
CREDITOS MIXTOS (% FIEM + % Comercial/CESCE)
9Catalizador de financiación privada con cobertura de CESCE.
9Menor uso de recursos anuales FIEM.
9Condiciones financieras más favorables para deudor extranjero:
•
años,
35% concesionalidad en crédito mixto (€): amortización 40
gracia 16 años y tipo de interés 0,05%.
FIEM Concesional (3)
CONTENIDO EXTRANJERO Y GASTO LOCAL
9Interés nacional por la internacionalización de la economía española.
Interpretación amplia de empresa española.
9No existen límites ni en el Consenso de la OCDE ni en la normativa
española de referencia, aunque sí existen matices en legislación española.
9Flexibilización en el FIEM:Caso a caso.
FIEM Comercial
DIRECT LENDING:
9En ningún caso, sustituto de financiación privada de mercado o privada con
cobertura de CESCE.
9Cofinanciación con otros tipos de financiación. Caso a caso, hasta el 50% del
importe total del proyecto.
9Condiciones financieras del Consenso de la OCDE.
FIEM Concesional y Comercial:
Líneas orientativas 2012
9Tendencia hacia una Cartera FIEM diversificada y tendente
hacia la autosostenibilidad.
9Aprovechar las pocas oportunidades que quedan de financiación
concesional. Tendencia hacia la reducción de la misma.
9Créditos mixtos comerciales que complementen a la financiación
privada con cobertura de CESCE.
FIEM Concesional y Comercial:
Procedimiento de solicitud
9Presentación del proyecto por parte de la empresa en la DGCOMINVER.
9Posibilidad de entregar Cartas de Oferta Financiera.
9Adjudicación.
9Empresa española potencial adjudicataria rellena Cuestionario FIEM.
9Periodos de maduración largos obliga a exhaustivo análisis de la operación y a
la consecución de importantes elementos: garantía de devolución, análisis
medioambiental, contrato comercial etc…
9Valoración final por parte de la DGCOMINVER de la Secretaría de Estado de
Comercio.
9Elevación a Comité del FIEM y aprobación.
9Firma del convenio de crédito ICO-Ministerio de Finanzas extranjero.
9Cobro del anticipo, comienzo de los trabajos y gestión de cobros vía
certificaciones.
MUCHAS GRACIAS
Sgfomento.sscc@comercio.mineco.es
http://www.comercio.mityc.es/es-ES/comercio-exterior/instrumentosapoyo/intrumentos-financieros-apoyo/financiacion-de-estudiosfiem/PDF/Lineas_orientativas_2012.pdf