Hechos (antecedentes) - PDGC-IV

EVALUACION DE OPORTUNIDADES - “NOVA CAPITAL”
13.09.07
o
Nova Capital (Capital riesgo) tiene que desarrollar a través de André Payard, un método que permita hacer
una valoración inicial de los planes de negocio que recibe.
o
Datos de la actividad anual:
o
1.100 planes anuales.
o
230 reuniones con responsables de dichos negocios
o
Selección de 100 empresas que se estudian minuciosamente
o
10 0 12 solo llegan al final
Necesitan método
de valoración más
sistemático
o
En mi opinión, el sistema a desarrollar debería centrarse en el análisis de algunos aspectos claves con una
ponderación de cada uno y en función de la valoración final decidir si se sigue adelante o no. Habría que fijar
un umbral de valoración.
o
Aspectos a valorar en cada proyecto
o
Descripción proyecto y objeto.
o
Equipo humano.
o
Mercado
o
Situación actual.
o
Necesidades
o
Aspecto económico y financiero del proyecto.
o
“Realidad”
o
Fortalezas
PDG-C-2007
1
Mariano Domingo Calvo
EVALUACION DE OPORTUNIDADES - “NOVA CAPITAL”
HEALTHCARE
ASSOCIATES
Descripción
proyecto y
objeto.
INSIGHTNOW
Software de
información a
usuarios sobre
transacciones poco
habituales o
incidencias atípicas
en un negocio.
Sistema de ayuda a
la toma de
decisiones.
SEURICO
Potente grupo de
consultores com
amplia experiencia
en la mayoría de
sistemas sanitarios
de Europa. Gran
capacidad para
desarrollar negocios
de consultoría y
establecimiento
relaciones con
grandes empresas.
Ingenieros
informáticos
“jóvenes” con
experiencia como
altos directivos de
diversos equipos de
gestión de
proyectos.
ADVANCED
CHIP
TECHNOLOGY
Experiencia en el
sector con alta
formación. Recién
licenciado en
escuela de
negocios.
Act: Explotar los
descubrimientos de
un matemático ruso
en el campo de la
tecnología de los
chips electrónicos
(aumento 60%
velocidad y
reducción espacio
30%)
Propuesta de
cadena de tiendas
de comida ecológica
en el Reino Unido,
copiando exitosa
estrategia en USA.:
Experto matemática
muy abstracto.
Gran experiencia
tanto en este
negocio en USA
como en cadena de
negocios minoristas.
Gran experiencia
técnica y en fijación
de precios y
consultoría.
Mercado
Sector de alarmas y
seguridad en el
hogar en Italia.
Grande y de rápido
crecimiento..
Centrado en Europa
occidental.
Actualmente
centrados en cadena
minosristas.
ORGANICS
DELIGHT
Empresa nueva en
el sector de alarmas
y seguridad.
Mercado muy
fragmentado con
posibilidad de
fusionar varias de
Consultora
estas empresas
asistencia sanitaria a
pequeñas para crear
cias privadas y
una más grande que
organismos
permita una posición
Basadoe n servidor
públicos.
de dominio en
que se integra en los
mercado esperando
sitemas de la
que con su marca le
empresa y puede
permita efectuar
avisar al usuario
ventas en todo el
cuando se
pais y aumentar
produzcan
gradualmente sus
acontecimientos
cuotas mensuales.
importantes.
Equipo humano.
13.09.07
Mercado muy
fragmentado con
posibilidad de
fusionar varias de
estas empresas
pequeñas para crear
una más grande.
Fabricantes de
procesadores de
ordenadores, de
señales digitales y
de chips integrados
de aplicaciones
específicas.
Identificadas varias
personas con
experiencia en venta
minosrista.
Interés por alimentos
ecológicos ha
aumentado de
manera espectacular
en el Reino Unido en
los últimos años.
Existe pocas tiendas
serias en el Reino
Unido.
Márgenes altos
respecto otros
productos
supermecados.
Estudio de mercado
ya realizado
PDG-C-2007
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Mariano Domingo Calvo
EVALUACION DE OPORTUNIDADES - “NOVA CAPITAL”
Situación actual.
Ventas anuales de
2,7 m. € con 3
grandes clientes
fijos. Propuestas
pendientes.
Prioridad en cadena
minoristas. Prioridad
en cadena
minoristas. Ya se ha
demostrado un
periodo de
recuperación de 9
meses con dos de
sus primeros cuatro
clientes.
13.09.07
Estudio de mercado
realizado.
Empresa nueva en
el sector de alarmas
y seguridad.
Planes detallados
para instalaciones.
____
Plan de marketing
para apertura
tiendas.
Mayor desarrollo de
la aplicación y
estudio de otros
usos potenciales del
teorema
matemático.
Necesidades
plan negocio
Más personal para
asumir más
proyectos
Expansión a otros
sectores verticales:
transportes y envíos.
Apertura global a
mas paises.
Adquirir una
empresa que pueda
servir de plataforma
sólida desde la que
desarrollar el
negocio.
Varias posibilidades:
otorgar la licencia a
una empresa
importante o trabajar
con diseñadores.
Decidida la
alternativa, la
empresa necesitará
más fondos para
ejecutar el plan de
marketing.
Aspecto
económico y
financiero del
proyecto.
Ventas anuales de
2,7 m. € con 3
grandes clientes
fijos.
“Realidad”
Alta
Fortalezas
Gran capacidad para
desarrollar negocios
de consultoría y
establecimiento
relaciones con
grandes empresas.
Posición privilegiada
para aprovechar
oportunidad
Capacidad
financiera necesaria
para expandirse
adquiriendo otras
empresas.
Media
Funcionamiento en
“tiempo real”
Integración con
software empresa.
Alta
Baja
Alta
Fórmula de éxito en
USA.
Empresas a fusionar
ya identificadas.
Experiencia,
conocimiento del
sector y abnalisis
detallado.
Debilidades
Falta de experiencia
en el desarrollo de
negocios.
o
http://www.insightnow.co.uk/
o
http://www.healthcareassociates.org/
o
http://www.chipadvanced.com
PDG-C-2007
Con el estudio de
mercado realizado,
el plan detallado de
instalaciones y el
plan de marketing,
necesitan el impulso
financiero para el
desarrollo del mismo
y la apertura de las
tiendas en Londres.
3
Falta de experiencia
del negocio en el
Reino Unido
(experiencia en
USA).
Mariano Domingo Calvo
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De la información de la compañía en su página web actualmente podemos ver lo siguiente:
Methodology
Portfolio Investment Audit
Operating within a short timescale, Nova has the capabilities to assess and interpret business
performance of companies within a portfolio. Our value proposition rests on our ability to optimise
management performance and to improve and enhance underlying asset value.
Within each key investment we conduct a rigorous review including:
o
A challenging strategic and operational evaluation.
o
Assessment of the value of investments from a financial and analytical perspective.
o
Realistic future prospects for the business.
o
An audit of resources needed to deliver the business plan
Active Management Services
Our Portfolio Directors make the difference. Interim executives effect critical change. Nova supports and
augments management to ensure superior operational performance in each business. We also coach
individual managers within the portfolio companies to help them achieve their business objectives. Active
management differentiates the Nova approach.
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Mariano Domingo Calvo