Informativo para los accionistas Info Accionista Junta General Ordinaria de Accionistas Los accionistas aprueban mayoritariamente la gestión y los resultados 2013 La Junta General Ordinaria de Accionistas de Banco Sabadell, celebrada el pasado 27 de marzo en Sabadell, con el 68,23% del capital social, entre accionistas asistentes y representados, aprobó mayoritariamente la gestión y los resultados del 132º ejercicio y dio así mismo conformidad a la propuesta de distribución de los 247,8 millones de euros de beneficios, obtenidos al cierre del ejercicio. Se aprobó el nombramiento de David Martínez Guzmán, administrador de la sociedad de inversiones Fintech Investments Ltd., como nuevo consejero dominical y se reeligió a Sol Daurella Comadrán, presidenta de Coca Cola Iberian Partners, S.A., como consejera independiente para los próximos cinco años. El presidente Josep Oliu resaltó que, durante la crisis financiera, la entidad se haya expandido: “Hemos duplicado -dijo- la dimensión y hemos creado una franquicia en todo el Estado español, con una especial implantación en la periferia mediterránea y cantábrica, y, al mismo tiempo, hemos desarrollado de manera significativa el negocio en Estados Unidos, en una primera experiencia de diversificación del negocio.” Destacó las integraciones de la red de BMN en Cataluña y Aragón (Caixa Penedès), la de Lloyds Bank España y la de Banco Gallego, así como la ampliación de capital llevada a cabo por 1.383 millones de euros que permitió fortalecer el core capital del banco hasta el 12% y dar entrada a inversores internacionales. Según Josep Oliu, la ampliación de capital “ha situado a Banco Sabadell en Josep Oliu, presidente del banco, durante su parlamento en la última Junta de Accionistas línea con los bancos mejor capitalizados de España y de Europa, cumpliendo así los requerimientos de capital más exigentes que requería el mercado”. El consejero delegado, Jaime Guardiola, centró su intervención en la gestión del negocio y las principales magnitudes del ejercicio. En este sentido, indicó que en 2013 el banco alcanzó la posición que “considerábamos que era necesaria para poder ser una entidad independiente y de referencia, una vez terminado el proceso de reestructuración del sector”. Guardiola expresó ante los accionistas que el banco ya está inmerso en el nuevo Plan Triple. “Quiero resaltar -concluyó- la ambición de los objetivos de este plan, entre los que me gustaría destacar el retorno a la velocidad de crucero de los beneficios, ya que hemos establecido un objetivo de beneficio de 1.000 millones de euros para 2016, con una rentabilidad sobre fondos propios tangibles del 12%.” InfoAccionista Número 57 • Abril de 2014 Edita: Servicio de Relaciones con los Accionistas Resultados tras el primer trimestre de 2014 Banco Sabadell obtiene un beneficio neto de 81,2 millones de euros, un 58,8 % superior al del mismo período del año anterior Este resultado, contabilizado tras destinar 1.096,5 millones de euros a dotaciones para insolvencias y nuevas provisiones sobre la cartera de valores e inmuebles, en los que se incluyen los 811 millones de euros no recurrentes del trimestre, ratifica la inflexión apuntada ya en los últimos trimestres de 2013 y refleja la capacidad del banco para generar resultados positivos y mantener una sólida progresión sobre la base del negocio ordinario. La mejora sustancial de los márgenes, superando ampliamente lo esperado por el consenso de mercado; la favorable evolución de la captación y los recursos de clientes y las cuotas de negocio, y la reducción, por primera vez desde el inicio de la crisis en 2008, de la morosidad y los activos adjudicados, caracterizan un primer trimestre en el que se ha completado la integración contable y tecnológica de Banco Gallego y Lloyds Bank España. Tras el primer trimestre de 2014, Banco Sabadell mantiene un elevado nivel de solvencia con unos fondos propios que crecen un 13 % interanual y suman 10.185,9 millones de euros, una ratio de core capital del 10,4% (según criterios de 31.03.2013 RATIOS Eficiencia 1 Eficiencia sin gastos no recurrentes 1 Core capital / Common Equity 2 Morosidad 3 Cobertura global 4 31.03.2014 % % 59,42 59,14 10,6 9,69 13,8 56,33 55,11 10,4 13,57 14,0 Para el cálculo de estas ratios, se ajusta el margen bruto considerando únicamente los ROF y diferencias de cambio recurrentes. Desde 2014, según criterios de Basilea III. Porcentajes calculados sin considerar los activos afectos al Esquema de Protección de Activos. Corresponde a la cobertura sobre el total de la exposición crediticia y de la cartera de inmuebles. 1 2 3 4 MEDIOS Número de oficinas Personal Datos acumulados en miles de euros 1.889 14.957 2.343 17.924 Basilea III) y una ratio de solvencia BIS del 12,3% (11,4% en marzo de 2013), muy por encima del mínimo exigido del 8%. Al cierre del primer trimestre de 2014 se confirman el cambio de tendencia y la mejora del margen de intereses, apuntada ya en los últimos trimestres de 2013. La gestión afinada de los diferenciales de clientes y el menor efecto de la curva de tipos en la renovación de la inversión, unido al menor coste de la financiación y la ampliación del perímetro de consolidación, han permitido incrementar este margen y situarlo en los 530 millones de euros, un 17,5% más que tras los tres primeros meses de 2013. A 31 de marzo, una vez contabilizadas las plusvalías por la venta de activos corrientes y aplicados el impuesto sobre beneficios y la parte del resultado correspondiente a minoritarios, el beneficio neto atribuido al grupo es de 81,2 millones de euros y aumenta un 58,8% respecto al obtenido transcurridos los tres primeros meses de 2013. 31.03.2013 31.03.2014 Var. absoluta Var. % 161.430.346 117.677.216 82.692.408 9.014.772 161.093.927 123.509.534 94.690.048 10.185.877 -336.419 5.832.318 11.997.640 1.171.105 -0,2% 5,0% 14,5% 13,0% 451.230 879.774 421.997 51.115 530.042 1.647.997 1.129.409 81.152 78.812 768.223 707.412 30.037 17,5% 87,3% 167,6% 58,8% MAGNITUDES DEL BALANCE Activos totales Inversión crediticia bruta de clientes1 Recursos de clientes en balance Fondos propios 1 Sin adquisición temporal de activos. RESULTADOS Margen de intereses Margen bruto Margen antes de dotaciones Beneficio atribuido al grupo InfoAccionista -2- La acción SAB el primer trimestre de 2014 Retribución al accionista La Junta General de Accionistas aprobó la distribución de un dividendo bruto de 0,01 euros por acción, correspondiente al ejercicio de 2013, así como la retribución, complementaria al dividendo, del equivalente a 0,02 euros por acción, mediante la entrega de acciones procedentes de la autocartera. El valor de referencia de las acciones entregadas fue 2,2260 euros y la proporción, 1 acción por cada 111,3 acciones. Precio mínimo € € € Volumen medio diario (títulos) 2013 1,896 2,160 1,260 15.841.712 2014 Enero Febrero Marzo 2,193 2,394 2,242 2,198 2,437 2,429 1,820 2,139 2,126 38.817.451 28.683.423 27.360.620 Variación Dic. 2013 - Mar. 2014 + 18,25% 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 Sabadell Santander BBVA CaixaBank Bankia Popular 14 31 .0 3. 13 2. .1 31 30 30 .0 .0 9. 6. 13 13 13 0 3. Aunque el conflicto geopolítico en Ucrania ha supuesto una notable corrección en el mercado a partir de mediados de marzo, al finalizar el primer trimestre la acción SAB acumula una revalorización del 18,25% respecto al cierre de 2013, mientras que el IBEX35 sube un 4,27%. Precio máximo .0 Concretamente, la acción SAB ha iniciado el ejercicio con bastante fortaleza. Coincidiendo con la buena acogida que tuvo la presentación del Plan Triple ante la comunidad inversora internacional en Londres, la acción superó, durante algunas jornadas a mediados de febrero los 2,40 euros. Precio final 31 La mayoría de cotizaciones del sector financiero español han experimentado una importante recuperación durante el primer trimestre de este año, gracias en buena parte a la constatación de la mejora del entorno macroeconómico. Bankinter IBEX-35 Datos técnicos a 31.03.2014 Número de acciones 4.011.971.704 Número de accionistas 237.830 Contratación media diaria (enero-marzo, en títulos) Contratación media diaria (enero-marzo, en euros) Capitalización 31.781.356 69.898.108 8.994.840.560 € BPA (beneficio neto atribuido por acción) PER (precio/beneficio neto atribuido) Valor contable por acción 0,08 € 27,33 x 2,54 € Dichas retribuciones se efectuaron respectivamente los días 3 y 4 de abril de 2014. Rentabilidad por dividendo (respecto al cierre de marzo de 2013) 2,09 % (ver fiscalidad al dorso) Rentabilidad por dividendo (respecto al cierre de diciembre de 2013) 1,58 % P/VC (precio/valor contable) 0,88 x InfoAccionista -3- Banco Sabadell culmina las integraciones de Lloyds Banking Group España y Banco Gallego Banco Sabadell finalizó con éxito, dentro del calendario previsto, las integraciones de Lloyds Banking Group España y Banco Gallego, efectuando la unificación de los sistemas operativos y tecnológicos y el cambio de marca. Con la inclusión de Lloyds, SabadellSolbank incrementa en un 26% su volumen de negocio, alcanzando los 7.300 millones de euros, y en un 15% el número de clientes de este segmento, que ahora supera ya los 400.000. De las 28 oficinas que tenía Lloyds Banking Group en España, 7 han pasado a operar con la marca SabadellSolbank, la enseña especializada en clientes extranjeros no residentes del banco, y el resto se integra en otras marcas de Banco Sabadell. El proceso de integración de Banco Gallego, por su parte, ha permitido a Banco Sabadell aumentar su cuota de oficinas en Galicia (utilizando en Galicia, tras la integración, la marca SabadellGallego) hasta el 7%, alcanzando un volumen de negocio de 4.200 millones de euros y 210.000 clientes. Rafa Nadal, embajador internacional de Banco Sabadell El tenista Rafa Nadal se ha convertido en el nuevo embajador internacional de la marca Banco Sabadell. Se trata de un acuerdo de largo recorrido que -con toda probabilidadtendrá continuidad una vez el deportista haya abandonado la competición activa. Durante el acto de presentación de Nadal como nuevo embajador de nuestra entidad, Josep Oliu se refirió especialmente a la gran importancia que para Banco Sabadell tiene esta vinculación en un momento en el que el banco está sentando las bases de su expansión internacional. Nadal, por su parte, expresó su satisfacción por pasar a colaborar con un entidad “en la que he confiado desde los inicios de mi carrera profesional”. TRIBUTACIÓN EN EL IMPUESTO SOBRE LA RENTA DE LAS PERSONAS FÍSICAS (IRPF) DE LA RETRIBUCIÓN SATISFECHA A LOS ACCIONISTAS EN ABRIL DE 2014 RETRIBUCIÓN EN EFECTIVO El importe de 0,01 euros brutos por acción (0,0079 euros netos tras la retención) entregado en metálico en concepto de dividendo tiene la consideración fiscal, a efectos del IRPF, de rendimiento de capital mobiliario, con derecho a la exención de 1.500 anuales, y deberá integrarse en la base imponible de la declaración del IRPF de 2014. RETRIBUCIÓN COMPLEMENTARIA AL DIVIDENDO DE 2013 SATISFECHA EN ACCIONES DE BANCO SABADELL El importe de 0,02 euros por acción (no sujeto a retención) satisfecho mediante la entrega de acciones de BANCO SABADELL en concepto de distribución en especie de parte de la reserva por prima de emisión, a efectos de su tributación en el IRPF, minora el valor de adquisición de las acciones BANCO SABADELL que han generado el derecho a su cobro a los efectos de futuras transmisiones. En este sentido, en el caso de venta de las acciones indicadas, si las mismas fueron adquiridas antes del 31 de diciembre de 1994, podrán aplicarse sobre la ganancia obtenida los coeficientes de abatimiento, pudiendo incluso resultar toda la ganancia exenta de tributación, en atención a la fecha de adquisición de las acciones y el valor de su transmisión. Servicio de Relaciones con los Accionistas Le recordamos que esta publicación puede consultarse en la página www.grupobancosabadell.com (Información accionistas e inversores > Productos y servicios). Si desea recibirla por correo electrónico o prefiere dejar de recibirla, le agradeceremos que envíe un correo electrónico a la dirección accionista@bancsabadell.com o bien llame al 937 288 882. Sena, 12 · 08174 Sant Cugat del Vallès (Barcelona) InfoAccionista Número 57 • Abril de 2014 -4-