Documento 3335073

Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
Empresa de Electricidad del Perú S.A.
(ELECTROPERÚ)
La Empresa
Empresa estatal de derecho privado, constituida el
05.09.1972. Tiene participación accionaria de FONAFE
de 14.29% y del Fondo Consolidado de Reservas-FCR
de 85.71%.
Su objeto es dedicarse a las actividades propias de la
generación, la transmisión por el sistema secundario de
su propiedad y la comercialización de electricidad.
Su misión es generar y comercializar energía eléctrica
de manera eficiente, logrando la satisfacción de sus
clientes, brindando un entorno laboral adecuado e
incrementando el valor de la empresa bajo una política
de responsabilidad con la sociedad y el medio ambiente.
Su visión es ser reconocida como modelo de empresa
eficiente y responsable.
Entorno Macroeconómico
La economía peruana al IV Trimestre 2015 ha mostrado
un menor dinamismo, respecto a las previsiones
realizadas a inicios del año, explicado principalmente por
la menor actividad de la construcción, comercio,
servicios, manufactura no primaria, caída de la inversión
privada y menores exportaciones tradicionales, aunado a
los efectos del Fenómeno del Niño.
El producto bruto interno - PBI al IV Trimestre
proyectado del 2015, registró un crecimiento previsto de
2.7%, superior en 0.3 puntos porcentuales respecto al
crecimiento registrado al mismo periodo del año anterior
(2.4%), debido principalmente al incremento del sector
pesca, producto de la mayor captura de anchoveta para
consumo humano indirecto, aunado a la mayor
producción del sector minería (cobre) proveniente de las
principales compañías mineras peruanas.
La tasa de interés de referencia de política monetaria
del mes de Diciembre 2015 se ubicó en 3.75%, superior
en 0.25% registrada en el mismo periodo del año anterior
(3.50%), dicho aumento responde a las expectativas de
inflación desancladas.
La tasa de inflación acumulada anual 2015 alcanzó el
4.40%, situándose por encima del rango meta del Banco
Central de Reserva previsto, entre 1% y 3%, y mayor a la
registrada en el mismo periodo del año anterior (3.22%),
producto de choques temporales de oferta tales como el
aumento de los precios de ciertos alimentos, agua,
electricidad, gas, otros combustibles, bienes y servicios
diversos.
situándose en S/. 3.41 por dólar americano, reflejando
una depreciación del sol de 14.25% respecto al mismo
periodo del año anterior (S/. 2.99), debido al fin de la
política monetaria expansiva de la Reserva Federal y a la
desaceleración de la economía China.
La tasa interbancaria promedio en moneda nacional
del mes de Diciembre 2015 se ubicó en 3.80%, igual al
mismo periodo del año anterior. Por su parte, la tasa
interbancaria en moneda extranjera se ubicó en 0.20%,
superior en 0.40 puntos porcentuales respecto al mismo
periodo del año anterior (0.16%).
Las reservas internacionales netas (RIN) al IV
Trimestre 2015 alcanzaron los US$ 61,485 MM, inferior
en US$ 823 MM del registrado en el mismo periodo del
año anterior (US$ 62,308 MM), debido a las
intervenciones del BCRP en el mercado para reducir la
volatilidad del tipo de cambio.
La cotización promedio del petróleo WTI al 31 de
Diciembre 2015 alcanzó los 37.04 US$/bl., menor en
29.8%, respecto al mismo periodo del año anterior
(52.79 US$/bl). Por su parte, el Cobre, la Plata, el Zinc y
el Oro alcanzaron una cotización de 213 cUS$/lb; 14
US$/oz.tr; 73 cUS$/lb; 1,062 US$/oz.tr, respectivamente,
lo cual representó una caída de 26.1%, 12.0%, 26.2%,
11.4%, respecto a lo registrado el mismo periodo del año
anterior.
El riesgo país al mes de Diciembre 2015, medido por el
spread del EMBIG Perú, fue de 237 pbs, 54 pbs más de
lo registrado en el mismo periodo del año anterior (183
pbs), debido a la desaceleración económica mundial y a
la volatilidad del precio del petróleo.
El Mercado
Al IV Trimestre 2015, las empresas de generación
eléctrica adscritas al Sistema Eléctrico Interconectado
Nacional –SEIN– han producido 44,540.0 GWh, del cual
el 48% proviene de centrales hidroeléctricas, el 47% de
las centrales térmicas y el resto de los recursos
energéticos renovables. Durante el IV Trimestre 2015 se
han producido 2,744.1 GWh más que en el mismo
periodo del 2014, principalmente por un incremento del
8% en generación hidráulica.
El tipo de cambio bancario (compra-venta) al 31 de
Diciembre 2015 mantuvo su tendencia al alza,
Electroperú
-1-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
Energía Producida por el Sistema
(GWh)
3.607
4.028
Dic
3.503
3.793
Nov
3.574
3.863
Oct
3.419
Sep
3.658
3.490
Ago
3.737
3.509
Jul
3.698
3.425
Jun
Por otro lado, es preciso indicar que su producción
representa el 69% de la energía generada por las
empresas de la Corporación FONAFE y el 16% de la
energía distribuida por el SEIN.
Asimismo, el volumen de venta de energía es de
7,080.7 GWh, alcanzando el 103% del nivel
presupuestado inicialmente debido a las mayores
entregas en el mercado regulado.
3.620
3.539
3.730
May
Venta de Energía por Destino
(Participaciones %)
3.407
Abr
3.592
Regulado
39%
3.572
3.774
Mar
3.261
Feb
Spot - COES
37%
3.383
3.489
Ene
3.663
-
500
1.000
1.500
2.000
Año 2014
2.500
3.000
3.500
Libre
24%
Año 2015
Al IV Trimestre 2015, las empresas de generación de
energía eléctrica bajo el ámbito de FONAFE – Egasa,
Egemsa, Egesur, San Gabán y Electroperú, han
alcanzado una producción de 10,394.6 GWh,
representando el 23% de la energía generada por el
SEIN.
Respecto al mismo periodo del año anterior, la energía
producida fue mayor en 112.8 GWh, debido
principalmente por la mayor producción de Egemsa.
Energía Producida por la Corporación FONAFE
(GWh)
El Plan Operativo
El plan operativo al IV Trimestre 2015 alineado al plan
estratégico de la empresa alcanzó un cumplimiento del
99%, siendo los siguientes indicadores los que
presentaron menores ejecuciones:
Margen de ventas (95%), debido a la reducción de las
utilidades proyectadas, producto del mayor pago por
peaje de conexión.
898
Dic
956
853
Nov
905
904
Oct
856
Sep
873
867
Ago
861
886
Hechos Relevantes
842
Jul
904
798
Jun
873
837
948
May
817
Abr
870
695
Mar
696
810
Feb
802
878
Ene
897
-
250
500
Año 2014
750
1.000
Año 2015
Operaciones
Electroperú cuenta con 2 centrales hidroeléctricas que
conforman el Complejo Hidrológico Mantaro (Santiago
Antúnez de Mayolo –SAM) y Restitución –RON y la CT
ubicada en Tumbes, permitiéndole alcanzar una potencia
instalada de 1,027 MWh y una potencia efectiva de 903
MWh.
Energía
(GWh)
7.011,39
7.153,79
6.854,10 7.080,71
0
Producción
Venta
Marco
Eficacia del programa de desarrollo de personal (96%),
debido al retraso en la programación de capacitaciones
previstas.
0
 Mediante AD N° 001-2014/016-FONAFE se aprobó el
Presupuesto Consolidado de las Empresas bajo el
ámbito del FONAFE y de ESSALUD para el Año 2015.
 Mediante DS N° 354-2014-EF, se dictaron medidas de
austeridad en el gasto público y de ingresos del
personal aplicables al año 2015 para las empresas y
entidades bajo el ámbito de FONAFE; y, de Essalud.
 Mediante Sesión de Directorio N° 1508 se aprobó la
primera modifcación interna para el año 2015.
 Mediante Acuerdo de Directorio Nº 001-2015/016FONAFE, se aprobó la Modificación Presupuestal del
año 2015 de las Empresas bajo el ámbito de FONAFE.
Evaluacion Financiera
Respecto al IV Trimestre 2014, los activos
(S/ 3,784.2 MM) aumentaron en S/ 31.4 MM, debido a la
mayor liquidez proveniente del giro del negocio, aunado
a las facturas pendientes de cobro a entidades
relacionadas.
Compra
Ejecución
Al IV Trimestre 2015, la producción de energía ascendió
a 7,153.8 GWh, representando un 102.0% de lo previsto,
debido a la mayor producción hídraulica en la CH
Santiago Antúnez de Mayolo.
Electroperú
-2-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
El saldo final de caja (S/ 871.5 MM) tuvo un nivel de
ejecución superior en S/ 44.7 MM respecto a su marco
debido a la mayor venta de energía a clientes con
contrato y en el mercado regulado, aunado al retraso en
el programa de inversiones.
Activos
(En MM de S/.)
2.819
2.738
1.046
934
Evaluación Presupuestal
IV Trim 14
Corriente
IV Trim 15
No Corriente
Los pasivos (S/ 833.8 MM) se incrementaron en 5%,
explicado por las mayores obligaciones contraídas con
proveedores, producto de la adquisición de nuevas
pólizas de seguros patrimoniales.
El patrimonio (S/ 2.950.4 MM) disminuyó en 0.4%,
debido a los menores resultados acumulados como
consecuencia de la menor utilidad del ejercicio.
Los ingresos operativos (S/ 1,110.2 MM) se ejecutaron
en 104% respecto a su marco, debido a la mayor venta
de energía, principalmente a clientes finales y empresas
distribuidoras, aunado al mayor margen financiero
obtenido por colocaciones efectuadas.
Los egresos operativos (S/ 505.5 MM) tuvieron un nivel
de ejecución de 107% respecto a lo presupuestado,
debido al mayor costo en peaje por transmisión, aunado
al mayor gasto en atenciones médicas destinado al
personal que labora en el Centro de Producción de
Mantaro.
Estructura de Financiamiento
(En MM de S/.)
2.962
Los gastos de capital (S/ 50.4 MM) se ejecutaron en
46% respecto a lo presupuestado, debido a los retrasos
en el programa de inversiones, aunado a la demora en la
adquisición de maquinaria y equipos para los principales
proyectos.
2.950
605
621
229
171
Gastos de Capital
IV Trim 14
(En MM de S/.)
IV Trim 15
P. Corriente
P. No Corriente
Patrimonio
Los
ingresos
de
actividades
ordinarias
(S/ 1,077.3 MM) aumentaron en 6%, debido a las
mayores ventas de energía a las empresas distribuidoras
y clientes finales, sobresaliendo Volcán Compañía
Minera y Electrocentro, respectivamente.
El costo de ventas (S/ 562.8 MM) aumentó en 22%,
explicado por el mayor pago por peaje de conexión.
La utilidad del ejercicio (S/ 374.0 MM) disminuyó en
24%, debido al mayor pago por peaje de conexión e
impuesto a las ganancias.
(En MM de S/.)
1.077
517
88
50
IV Trim 14
Presupuestado
IV Trim 15
Ejecutado
El resultado económico (S/ 553.5 MM) se ejecutó en
S/ 65.6 MM por encima de su meta, explicado por el
mayor resultado operativo y al retraso en el programa de
inversiones.
El gasto integrado de personal - GIP (S/ 93.2 MM) se
ejecutó en 110% de su meta programada, debido a los
mayores gastos de personal.
Utilidad Neta
1.019
110
93
493
452
374
La población laboral de la empresa alcanzó a 298, mayor
en 1.0% registrado el IV Trimestre del año anterior.
Población Laboral
Ingresos
IV Trim 14
Ganancia (Pérdida) Operativa
La evolución de los ratios financieros se muestra en el
siguente cuadro:
IV Trim 14
IV Trim 15
Var.
Liquidez
5,48
4,57

Solvencia
0,27
0,28

Electroperú
Planilla
296
IV Trim 15
Ganancia (Pérdida) Neta
Servicios de
Terceros
2
-3-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
ANEXOS
Información Operativa
RUBROS
ENERGÍA GENERADA
Hidraúlica
Térmica
CONSUMO PROPIO
COMPRA DE ENERGIA (Incluye COES)
PERDIDAS TRANSMISIÓN Y TRANSFORMACIÓN
VENTA DE ENERGÍA
Mercado Regulado
Mercado Libre
Mercado Spot - COES
POTENCIA INSTALADA
POTENCIA EFECTIVA
PERSONAL
Planilla
Gerentes
Ejecutivos
Profesionales
Técnicos
Administrativos
Locación de Servicios
Servicios de Terceros
Pensionistas
Regimen 20530
Practicantes ( Incluye Serum, Sesigras )
TOTAL
UNIDAD DE
MEDIDA
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
MWh
EJECUCIÓN
MARCO
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2014 AL IV TRIM 2015 AL IV TRIM 2015
7,041,037
7,011,386
7,153,791
7,038,238
7,010,191
7,151,841
2,799
1,194
1,950
58,613
58,398
50,842
0
0
0
86,744
98,892
22,237
6,895,680
6,854,095
7,080,711
2,800,071
2,810,819
2,783,690
1,395,594
1,598,826
1,656,206
2,700,014
2,444,450
2,640,816
1,027
1,027
1,027
903
903
903
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
Número
293
5
12
91
113
72
0
2
160
160
23
478
297
4
13
97
115
68
0
2
156
156
36
491
296
3
13
97
115
68
0
2
156
156
31
485
Plan Operativo
UNIDAD DE
MEDIDA
PRINCIPALES INDICADORES
MARCO
EJECUCIÓN
NIVEL DE
AL IV TRIM 2015 AL IV TRIM 2015 CUMPLIMIENTO
Rentabilidad patrimonial - ROE
Porcentaje
12.5
12.6
Margen de ventas
Porcentaje
36.5
34.7
100.0%
95.0%
Rotación de activos
Porcentaje
27.0
28.5
100.0%
Incremento de los ingresos
Porcentaje
(0.7)
5.8
100.0%
Rentabilidad sobre la Inversión - ROI
Porcentaje
10.4
10.5
100.0%
Eficiencia Operativa
Implementación del programa de
Responsabilidad Social Empresarial
Índice de Disponibilidad
Cumplimiento Programa de Proyectos de
Inversión
Grado de cumplimiento Directiva de
Transparencia
Porcentaje
52.8
52.2
100.0%
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Porcentaje
93.2
94.0
100.0%
Porcentaje
100.0
99.3
99.3%
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Eficacia del programa de desarrollo de personal
Porcentaje
100.0
95.9
95.9%
Implementación del Código de Buen Gobierno
Corporativo
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Implementación del Sistema de Control Interno
Porcentaje
100.0
100.0
100.0%
Resultados del programa del capital humano
Porcentaje
65.0
65.0
100.0%
TOTAL CUMPLIMIENTO
99.3%
Inversiones FBK
Soles
PROGRAMA DE INVERSIONES
ADQUISICIÓN, PUESTA EN SERVICIO Y SUPERVISIÓN SISTEMA LIMPIAREJAS TOMA PRESA TABLACHACA
DRAGADO EMBALSE TABLACHACA INCLUYE SUPERVISIÓN
DIVERSOS EQUIPOS Y MAQUINARÍAS PARA EL CENTRO DE PRODUCCIÓN MANTARO
OVERHAUL 36000 HORAS GRUPOS MAK C.T TUMBES REPUESTOS MANTENIMIENTO 36000 HORAS GRUPOS MAK
VALVULAS DE COMPUERTA Y MANDO HIDRAULICO
PROYECTO INTEGRAL DEL EMBALSE TABLACHACA
POLOS ROTOR PARA GENERADORES SAM
OTROS
TOTAL
Electroperú
MARCO
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2015 AL IV TRIM 2015
11,421,797
11,421,797
16,185,817
6,281,321
3,196,588
5,029,835
1,679,186
3,794,923
3,920,219
3,194,027
2,291,719
2,285,793
5,432,730
1,922,303
65,950,926
16,519,022
110,078,982
50,449,021
NIVEL
EJECUCIÓN
100%
39%
157%
226%
81%
100%
35%
25%
46%
DIFERENCIA
PART %
0
-9,904,496
1,833,247
2,115,737
-726,192
-5,926
-3,510,427
-49,431,904
-59,629,961
-4-
23%
12%
10%
8%
6%
5%
4%
33%
100%
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
Estado Situación Financiera
Soles
RUBRO
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2014
Flujo de Caja
Soles
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2015
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo y Equivalentes al Efectivo
Inversiones Financieras
Cuentas por Cobrar Comerciales (Neto)
Otras Cuentas por Cobrar (Neto)
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Inventarios
Activos Biológicos
Activos No Corrientes Mantenidos para la Venta
Activos por Impuestos a las Ganancias
Gastos Pagados por Anticipado
Otros Activos
774,865,037
0
67,168,666
37,248,775
31,258,078
5,174,613
0
0
0
17,989,032
0
871,514,243
0
88,470,935
12,799,911
33,959,475
5,426,891
0
137,447
0
33,713,956
0
12.5
0.0
31.7
-65.6
8.6
4.9
0.0
0.0
0.0
87.4
0.0
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVO NO CORRIENTE
Cuentas por Cobrar Comerciales
Otras Cuentas por Cobrar
Cuentas por Cobrar a Entidades Relacionadas
Activos Biológicos
Inversiones Mobiliarias (Neto)
Propiedad de Inversión
Propiedades,Planta y Equipo (Neto)
Activos Intangibles (Neto)
Activos por Impuestos a las Ganancias Diferidos
Otros Activos
933,704,201
0
0
810,811
0
0
28,521
0
2,813,801,714
4,401,323
0
137,447
1,046,022,858
0
0
764,667
0
0
0
0
2,732,129,133
5,330,828
0
0
12.0
0.0
0.0
-5.7
0.0
0.0
-100.0
0.0
-2.9
21.1
0.0
-100.0
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE
2,819,179,816
2,738,224,628
-2.9
TOTAL ACTIVO
3,752,884,017
3,784,247,486
0.8
Cuentas de Orden
575,022,476
589,120,896
2.5
0
0
0
0
31,290,571
14,806,691
2,014,442
59,691,873
0
25,814,332
36,887,495
0
0
0
0
0
45,426,347
18,897,416
3,219,856
83,827,528
0
28,557,886
48,973,359
0
0.0
0.0
0.0
0.0
45.2
27.6
59.8
40.4
0.0
10.6
32.8
0.0
TOTAL PASIVO CORRIENTE
170,505,404
228,902,392
34.2
PASIVO NO CORRIENTE
Obligaciones Financieras
Cuentas Pagar Comerciales
Otras Cuentas por pagar
Cuentas por pagar a Entidades Relacionadas
Pasivo por impuesto a las Ganancias Diferidos
Provisiones
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
Ingresos Diferidos (Neto)
0
0
0
0
0
568,437,387
0
52,248,287
0
0
0
0
0
246,144
0
555,160,553
0
49,507,257
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
-2.3
0.0
-5.2
0.0
0.0
TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
620,685,674
604,913,954
-2.5
PASIVO Y PATRIMONIO
PASIVO CORRIENTE
Sobregiros Bancarios
Obligaciones Financieras
Cuentas por Pagar Comerciales
Otras Cuentas por Pagar
Cuentas por Pagar a Entidades Relacionadas
Provisiones
Pasivos Mantenidos para la Venta
Pasivos por Impuestos a las Ganancias
Beneficios a los Empleados
Otros Pasivos
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
Capital
Acciones de Inversión
Capital Adicional
Resultados no Realizados
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados
Otras Reservas de Patrimonio
791,191,078
0
2,162,645,620
0
0
0
371,007,984
0
428,039,335
0
833,816,346
0
2,162,645,620
0
0
0
413,811,917
0
373,973,603
0
5.4
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
11.5
0.0
-12.6
0.0
TOTAL PATRIMONIO
2,961,692,939
2,950,431,140
-0.4
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
3,752,884,017
3,784,247,486
0.8
575,022,476
589,120,896
2.5
Cuentas de Orden
RUBRO
VAR %
INGRESOS DE OPERACION
Venta de Bienes y Servicios
Ingresos Financieros
Ingresos por participacion o dividendos
Ingresos Complementarios
Retenciones de tributos
Otros
MARCO
AL IV TRIM 2015
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2015
1,334,046,673
1,051,938,703
16,907,952
0
54,436,102
189,312,586
21,451,330
103.5
103.8
49.3
0.0
143.9
103.8
103.6
EGRESOS DE OPERACION
Compra de Bienes
Gastos de personal
Servicios prestados por terceros
Tributos
Por Cuenta Propia
Por Cuenta de Terceros
Gastos diversos de Gestion
Gastos Financieros
Otros
800,472,790
15,476,542
52,441,887
328,268,518
360,894,413
356,699,533
4,194,880
21,472,319
1,659,166
20,259,945
803,567,256
15,896,812
52,893,811
324,402,175
366,187,711
362,131,406
4,056,305
21,481,556
1,826,468
20,878,723
100.4
102.7
100.9
98.8
101.5
101.5
96.7
100.0
110.1
103.1
FLUJO OPERATIVO
488,159,979
530,479,417
108.7
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
INGRESOS DE CAPITAL
Aportes de Capital
Ventas de activo fijo
Otros
GASTOS DE CAPITAL
50,130,636
48,528,983
96.8
50,130,636
6,364,672
43,765,964
0
0
48,528,983
6,186,441
42,342,542
0
0
96.8
97.2
96.7
0.0
0.0
-831,110
0
831,110
-81,300
0
81,300
9.8
0.0
9.8
437,198,233
481,869,134
110.2
0
0
0.0
Financiam iento Externo Neto
0
0
0.0
Financiam iento largo plazo
Desembolsos
Servicios de Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento corto plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Interno Neto
Financiam iento Largo PLazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la deuda
Financiam iento Corto Plazo
Desembolsos
Servicio de la Deuda
Amortizacion
Intereses y comisiones de la Deuda
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
Presupuesto de Inversiones - FBK
Proyecto de Inversion
Gastos de capital no ligados a proyectos
Inversion Financiera
Otros
TRANSFERENCIAS NETAS
Ingresos por Transferencias
Egresos por Transferencias
FLUJO ECONOMICO
FINANCIAMIENTO NETO
DESAPORTE DE CAPITAL EN EFECTIVO
PAGO DE DIVIDENDOS
Pago de Dividendos de Ejercicios Anteriores
Adelanto de Dividendos ejercicio
FLUJO NETO DE CAJA
0
0
0.0
385,235,401
385,235,401
0
385,235,401
385,235,401
0
100.0
100.0
0.0
51,962,832
96,633,733
186.0
SALDO INICIAL DE CAJA
774,880,510
774,880,510
100.0
SALDO FINAL DE CAJA
826,843,342
871,514,243
105.4
Estado de Resultados Integrales
Soles
RUBRO
INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Ventas Netas de Bienes
Prestación de Servicios
TOTAL DE INGRESOS DE ACTIVIDADES ORDINARIAS
Costo de Ventas
GANANCIAS (PÉRDIDA BRUTA)
Gastos de Ventas y Distribución
Gastos de Administración
Ganancia (Pérdida) de la baja de Activos Financieros
medidos al Costo
Otros Ingresos Operativos
Otros Gastos Operativos
GANANCIA (PÉRDIDA) OPERATIVA
Ingresos Financieros
Diferencia de cambio (Ganancias)
Gastos Financieros
Diferencia de Cambio (Pérdidas)
Participación de los Resultados Netos de Asociadas y
Negocios Conjunto
Ganancias (Pérdidas) que surgen de la Diferencia entre
el Valor Libro
RESULTADO ANTES DEL IMPUESTO A LAS
GANANCIAS
Gasto por Impuesto a las Ganancias
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DE OPERACIONES
CONTINUADAS
Ganancia (Pérdida) Neta de Impuesto a las Ganancias
Procedente de Oper
GANANCIA (PÉRDIDA) NETA DEL EJERCICIO
Electroperú
EJECUCIÓN
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2014 AL IV TRIM 2015
VAR %
0
1,018,653,749
1,018,653,749
461,371,788
557,281,961
19,445,906
45,380,580
0
1,077,286,799
1,077,286,799
562,812,272
514,474,527
22,208,673
50,704,540
0.0
5.8
5.8
22.0
-7.7
14.2
11.7
0
40,811,148
16,589,507
516,677,116
26,992,390
19,053,229
205,401
3,971,759
0
20,868,633
10,078,842
452,351,105
18,449,604
55,955,271
707,927
0
0.0
-48.9
-39.2
-12.4
-31.6
193.7
244.7
-100.0
0
0
0.0
0
0
0.0
558,545,575
526,048,053
-5.8
65,154,826
152,074,450
133.4
493,390,749
373,973,603
-24.2
0
0
0.0
493,390,749
373,973,603
-24.2
NIVEL
EJEC %
1,288,632,769
1,013,435,193
34,293,991
0
37,818,392
182,381,954
20,703,239
-5-
Corporación FONAFE
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
Presupuesto de Ingresos y Egresos
Soles
RUBRO
1 INGRESOS
1.1 Venta de Bienes
1.2 Venta de Servicios
1.3 Ingresos Financieros
1.4 Ingresos por participacion o dividendos
1.5 Ingresos complementarios
1.6 Otros
2 EGRESOS
2.1 Com pra de Bienes
2.1.1 Insumos y suministros
2.1.2 Combustibles y lubricantes
2.1.3 Otros
2.2. Gastos de personal (GIP)
2.2.1 Sueldos y Salarios (GIP)
2.2.1.1 Basica (GIP)
2.2.1.2 Bonificaciones (GIP)
2.2.1.3 Gratificaciones (GIP)
2.2.1.4 Asignaciones (GIP)
2.2.1.5 Horas Extras (GIP)
2.2.1.6 Otros (GIP)
2.2.2 Compensacion por tiempo de Servicio (GIP)
2.2.3 Seguridad y prevision Social (GIP)
2.2.4 Dietas del Directorio (GIP)
2.2.5 Capacitacion (GIP)
2.2.6 Jubilaciones y Pensiones (GIP)
2.2.7 Otros gastos de personal (GIP)
2.2.7.1 Refrigerio (GIP)
2.2.7.2 Uniformes (GIP)
2.2.7.3 Asistencia Medica (GIP)
2.2.7.4 Seguro complementario de alto riesgo (GIP)
2.2.7.5 Pago de indem. por cese de relac. lab. (GIP)
2.2.7.6 Incentivos por retiro voluntario (GIP)
2.2.7.7 Celebraciones (GIP)
2.2.7.8 Bonos de Productividad (GIP)
2.2.7.9 Participación de trabajadores (GIP)
2.2.7.10 Otros (GIP)
2.3 Servicios prestados por terceros
2.3.1 Transporte y almacenamiento
2.3.2 Tarifas de servicios publicos
2.3.3 Honorarios profesionales (GIP)
2.3.3.1
Auditorias (GIP)
2.3.3.2
Consultorias (GIP)
2.3.3.3
Asesorias (GIP)
2.3.3.4
Otros servicios no personales (GIP)
2.3.4 Mantenimiento y Reparacion
2.3.5 Alquileres
2.3.6 Serv. de vigilancia, guardiania y limp. (GIP)
2.3.6.1
Vigilancia (GIP)
2.3.6.2
Guardiania (GIP)
2.3.6.3
Limpieza (GIP)
2.3.7 Publicidad y Publicaciones
2.3.8 Otros
2.3.8.1
Servicio de mensajeria y correspondencia (GIP)
2.3.8.2
Prov. de personal por coop. y services (GIP)
2.3.8.3
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.3.8.4
Otros no relacionados a GIP
2.4 Tributos
2.4.1 Impuesto a las Transacciones Financieras - ITF
2.4.2 Otros impuestos y contribuciones
2.5 Gastos diversos de Gestion
2.5.1 Seguros
2.5.2 Viaticos (GIP)
2.5.3 Gastos de Representacion
2.5.4 Otros
2.5.4.1
Otros relacionados a GIP (GIP)
2.5.4.2
Otros no relacionados a GIP
2.6 Gastos Financieros
2.7 Otros
RESULTADO DE OPERACION
3 GASTOS DE CAPITAL
3.1 Presupuesto de Inversiones - FBK
3.1.1 Proyecto de Inversion
3.1.2 Gastos de capital no ligados a proyectos
3.2 Inversion Financiera
3.3 Otros
4 INGRESOS DE CAPITAL
4.1 Aportes de Capital
4.2 Ventas de activo fijo
4.3 Otros
5 TRANSFERENCIAS NETAS
5.1 Ingresos por Transferencias
5.2 Egresos por Transferencias
RESULTADO ECONOMICO
6 FINANCIAMIENTO NETO
6.1 Financiam iento Externo Neto
6.1.1. Financiam iento largo plazo
6.1.1.1
Desembolsos
6.1.1.2
Servicios de Deuda
6.1.1.2.1
Amortizacion
6.1.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.1.2. Financiam iento corto plazo
6.1.2.1
Desembolsos
6.1.2.2
Servicio de la Deuda
6.1.2.2.1
Amortizacion
6.1.2.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2 Financiam iento Interno Neto
6.2.1. Financiam iento Largo PLazo
6.2.1.1
Desembolsos
6.2.1.2
Servicio de la Deuda
6.2.1.2.1
Amortizacion
6.2.1.2.2
Intereses y comisiones de la deuda
6.2.2. Financiam iento Corto Plazo
6.2.2.1
Desembolsos
6.2.2.2
Servicio de la Deuda
6.2.2.2.1
Amortizacion
6.2.2.2.2
Intereses y comisiones de la Deuda
RESULTADO DE EJERCICIOS ANTERIORES
SALDO FINAL
GIP-TOTAL
Im puesto a la Renta
Electroperú
MARCO
EJECUCIÓN
AL IV TRIM 2015 AL IV TRIM 2015
1,071,600,470
1,110,194,285
0
1,013,435,193
20,346,885
0
37,818,392
0
472,198,629
16,597,444
16,106,168
491,276
0
72,941,813
28,546,981
16,362,217
7,261,119
3,281,521
526,992
833,793
281,339
1,877,278
1,654,435
366,000
790,000
5,955,292
33,751,827
664,045
48,390
4,877,232
132,755
0
0
232,694
0
27,009,816
786,895
319,003,293
287,378,761
1,816,625
4,427,397
456,074
1,885,571
1,361,552
724,200
12,073,969
1,092,000
6,487,702
5,023,953
0
1,463,749
120,000
5,606,839
24,873
105,640
451,150
5,025,176
22,932,878
15,625
22,917,253
30,705,159
27,067,059
666,377
12,560
2,959,163
0
2,959,163
813,710
9,204,332
599,401,841
110,078,982
110,078,982
4,485,062
105,593,920
0
0
0
0
0
0
-1,480,000
0
1,480,000
487,842,859
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
487,842,859
0
1,051,938,703
20,459,167
0
37,796,415
0
505,461,852
15,438,053
15,091,867
346,186
0
81,390,982
28,712,722
16,728,538
7,019,926
3,301,563
609,599
795,655
257,441
1,978,711
2,624,770
366,000
766,776
5,922,138
41,019,865
1,186,551
48,390
7,351,546
145,055
123,645
0
229,229
0
31,081,068
854,381
344,164,890
314,524,123
1,524,665
4,300,397
456,074
1,740,102
1,408,681
695,540
11,408,941
704,662
6,423,866
5,024,877
0
1,398,989
93,361
5,184,875
26,364
102,116
429,962
4,626,433
24,093,535
14,520
24,079,015
30,542,747
26,697,571
531,494
2,401
3,311,281
0
3,311,281
707,926
9,123,719
604,732,433
50,449,021
50,449,021
4,463,135
45,985,886
0
0
0
0
0
0
-831,110
0
831,110
553,452,302
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
553,452,302
NIVEL
EJEC %
103.6
0.0
103.8
100.6
0.0
99.9
0.0
107.0
93.0
93.7
70.5
0.0
111.6
100.6
102.2
96.7
100.6
115.7
95.4
91.5
105.4
158.7
100.0
97.1
99.4
121.5
178.7
100.0
150.7
109.3
0.0
0.0
98.5
0.0
115.1
108.6
107.9
109.4
83.9
97.1
100.0
92.3
103.5
96.0
94.5
64.5
99.0
100.0
0.0
95.6
77.8
92.5
106.0
96.7
95.3
92.1
105.1
92.9
105.1
99.5
98.6
79.8
19.1
111.9
0.0
111.9
87.0
99.1
100.9
45.8
45.8
99.5
43.5
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
56.2
0.0
56.2
113.4
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
0.0
113.4
85,104,952
93,205,181
109.5
135,931,446
152,074,450
111.9
-6-
Corporación FONAFE
Electroperú
Evaluación Financiera y Presupuestaria – Al IV Trimestre 2015
-7-