Folleto informativo a 31 dic 2012 Security Acciones Serie A Categoría Morningstar™ Acciones Chile Categoría SVS FM DE INVERSION EN INSTRUMENTOS DE CAPITALIZACION RUN 8069-1 22.5 Descripción Crecim. de $10.000 20.0 El objetivo del fondo es ofrecer una alternativa de inversión en instrumentos de capitalización nacional que a través de una cartera diversificada dentro de las distintas alternativas de inversión autorizados en su reglamento permita a los inversionistas obtener una rentabilidad asociada a una cartera de instrumentos de capitalización nacional que mantiene invertido como mínimo un 90% del valor de sus activos en acciones de sociedad anónimas abiertas con presencia Bursátil. Fondo 17.5 15.0 12.5 10.0K 2007 2008 2009 2010 2011 12/12 Rentabilidad 8,77 -15,47 42,79 30,61 -34,64 -14,67 Fondo Remuneración Fija Máxima 6,31% (IVA Incluido) % Fecha Inicio de Serie Valor Cuota Inicial Patrimonio (Mill) (CLP) Partícipes 03-01-1994 1.000,00 8.775,72 2.215 Rentabilidad acumulada (31 dic 2012) Rent. % 1 mes 3 meses 6 meses 1 año 3 años anualiz. 1,71 -1,29 -11,15 -14,67 -10,02 Tipo de Inversionista La Serie A está dirigida a inversionistas de mediano y largo plazo que desean participar en el mercado accionario nacional, sin destinar los aportes a constituir planes de ahorro previsional voluntario, en conformidad a lo dispuesto Decreto Ley 3.500. Cartera (31-12-2012) Distribución de activos % cart Morningstar Estilo de Acciones 100,00 0,00 0,00 0,00 Tamaño Grande Med. Peq. Acciones Deuda Deuda corto plazo Otro Grande Mediano Pequeño % RV América Europa Asia 65,88 28,57 5,55 Valor Mixto Crecimiento Estilo <25 10 mayores posiciones Sector % cart LATAM Airlines Group S.A. Empresas COPEC SA National Electricity Company of Chile, Inc. Enersis SA Banco Santander Chile p p f f y 8,99 8,87 6,64 5,87 5,43 Cencosud SA S.A.C.I. Falabella Empresas CMPC SA CAP SA Sociedad Quimica Y Minera De Chile SA t p r r r 5,22 5,00 4,48 4,27 4,23 Número total de acciones Número total de bonos Activos en las 10 mayores posiciones 42 0 58,99 Características del Fondo Moneda Hora Cierre de Operaciones Monto Recomendado Plazo Recomendado Plazo Máx. Pago Rescates % RV Desglose por regiones h Cíclico 38,56 r t y u 13,34 6,29 16,70 2,23 Europa América Asia Materiales Básicos Consumo Cíclico Servicios Financieros Inmobiliario j Sensible al ciclo 34,52 i o p a 2,25 28,01 4,26 Servicios de Comunicación Energía Industria Tecnología k Defensivo 26,92 s Consumo Defensivo d Salud f Servicios Públicos 6,32 0,63 19,98 Estructura de Comisiones Peso Chileno 14:00 Mayor a 180 días 10 días corridos 25-50 Distribución por sectores Comisión (% IVA) (**) Plan de Permanencia 0,00 (**) Comisión diferida de rescate IVA incluido. Beneficios Tributarios Art. 107.3.1, 57 Bis 50-75 >75 % RV 0,00 100,00 0,00 10 principales países % RV Chile 100,00 Contacto Monto Exento (%) Compañía RUT Website Web del Regulador Administradora General de Fondos Security S.A. 96639280-0 www.security.cl www.svs.cl Nivel de Riesgo Muy Bajo Bajo Medio Alto Muy Alto Este fondo podrá, además, resultar adecuado para inversionistas diferentes a los especificados siempre que se cumplan las siguientes condiciones: a.- El inversionista cuente con la información suficiente para asegurar una base sólida de conocimiento para la toma de decisiones b.- El inversionista conozca su inversión, su intermediario, sus derechos y sus obligaciones c.- El inversionista controle permanentemente su inversión. d.- El inversionista conozca los riesgos y esté dispuesto a asumirlos. Fiscalizacion del fondo y de la administradora corresponde a la superintendencia a de valores seguros. © 2013 Servicios Morningstar Chile Limitada. Todos los derechos reservados. La información, datos, análisis y opiniones contenidos en esta página (1) incluyen información que es propiedad de Servicios Morningstar Chile Limitada; (2) no pueden ser copiados o redistribuidos por otros medios; (3) no constituyen ninguna recomendación de compra o venta por parte de Servicios Morningstar Chile Limitada, (4) se ofrecen exclusivamente con un propósito informativo; (5) no se garantiza que sean correctos o completos y (6) se extraen de datos de etfs publicados en distintas fechas. Esta información le es facilitada a su propio riesgo. Servicios Morningstar Chile Limitada no se hace responsable de ninguna operación de compraventa, perjuicio o pérdida derivado de la utilización de esta información. Compruebe toda la información antes de utilizarla y no tome ninguna decisión de inversión salvo bajo el consejo de un asesor financiero profesional. Rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. El valor y rendimiento de sus inversiones pueden tanto bajar como subir. ® ß Folleto informativo a 31 dic 2012 Remuneración (31 dic 2012) Serie Simulación de escenarios (31 dic 2012) TAC Rem. Fija TAC Gastos Op. TAC Rem. A (2) B (2) I(*) (1) 6,28 2,19 1,75 0,06 0,06 0,06 Serie A Serie B Serie I 60 Variable 40 0,00 0,00 0,00 20 0 (*) Menor remuneración entre las series de este fondo (1) IVA Exento (2) IVA Incluido -20 Instamos al partícipe a informarse permanentemente de las características y diferencias de costos de todas las series del fondo existentes o futuras las que pueden consultarse en folleto informativo respectivo. -40 Mejor mes Peor mes 10,45 10,84 10,59 Mejor año -9,86 -9,54 -9,76 Peor año 38,11 43,88 40,04 -31,22 -28,35 -30,29 Serie A Serie B Serie I Estos retornos se calculan con un modelo estadístico básico teniendo en cuenta las rentabilidades históricas del fondo. Estas simulaciones son una estimación para fines referenciales, la rentabilidad del fondo es esencialmente variable por lo que no es posible predecir su comportamiento futuro. Resumen de Costos (31 dic 2012) Serie TAC Total Rendimientos históricos (31 dic 2012) IVA Exento Efectiva Serie A Serie B Serie I Industria(*) 6,34 2,25 1,81 2,889 No No Si Serie A Serie B Serie I Industria Mejor día 9,22 9,23 9,20 10,60 Peor día -7,71 -7,70 -7,73 -8,61 Mejor mes 15,75 16,15 16,22 14,78 Peor mes -17,62 -17,34 -17,46 -10,28 Mejor año 45,66 51,76 53,52 53,17 Peor año -39,66 -37,13 -38,78 -22,60 (*) Calculado entre fondos de la misma categoría Morningstar Definición Tipos de Riesgos El riesgo del inversionista estará determinado por la naturaleza de los instrumentos en los que se invierta, de acuerdo a lo expuesto en la política específica de inversión. Riesgo de contrapartida El riesgo de contraparte es la posibilidad de que una de las partes de un contrato financiero sea incapaz de cumplir con las obligaciones financieras contraídas, haciendo que la otra parte del contrato incurra en una pérdida. Es un riesgo presente principalmente en los contratos de productos derivados. Riesgo de mercado (o riesgo de precio) Se define como riesgo de mercado a la pérdida potencial en el valor de los activos financieros debido a movimientos adversos en los factores que determinan su precio. Se trata del riesgo que suponen las fluctuaciones de los precios de los activos para el inversor. Escala de Riesgos Los fondos se clasifican según la categoría a la que pertenezcan. A su vez las categorías se han clasificado según el nivel de riesgo de cada una de ellas, utilizando como medida de riesgo la desviación típica (standard deviation) a 5 años. Bajo este esquema, las 26 categorías Morningstar se dividen en 5 grupos según su nivel de riesgo, donde las 6 categorías con mayor volatilidad figuran con un nivel de riesgo “Muy alto” las 5 siguientes con riesgo “Alto” y así sucesivamente hasta llegar a las categorías de menor riesgo o riesgo “Muy bajo”. Style Box de Morningstar El Morningstar Style Box ilustra gráficamente el estilo de gestión de un fondo de acciones en un determinado momento. El Style Box combina dos variables: el Tamaño (empresas de capitalización grande, mediana o pequeña) y el Estilo (Valor, Mixto o Crecimiento). El Style Box permite de un vistazo darse cuenta del estilo de gestión de un fondo, aspecto fundamental para una buena repartición de cartera. En cuanto al Style Box de fondos de renta fija, éste tiene en cuenta dos de los factores de riesgo de cualquier fondo de renta fija: la exposición a los tipos de interés y la exposición al riesgo de crédito. Este fondo podrá, además, resultar adecuado para inversionistas diferentes a los especificados siempre que se cumplan las siguientes condiciones: a.- El inversionista cuente con la información suficiente para asegurar una base sólida de conocimiento para la toma de decisiones b.- El inversionista conozca su inversión, su intermediario, sus derechos y sus obligaciones c.- El inversionista controle permanentemente su inversión. d.- El inversionista conozca los riesgos y esté dispuesto a asumirlos. Fiscalizacion del fondo y de la administradora corresponde a la superintendencia a de valores seguros. © 2013 Servicios Morningstar Chile Limitada. Todos los derechos reservados. La información, datos, análisis y opiniones contenidos en esta página (1) incluyen información que es propiedad de Servicios Morningstar Chile Limitada; (2) no pueden ser copiados o redistribuidos por otros medios; (3) no constituyen ninguna recomendación de compra o venta por parte de Servicios Morningstar Chile Limitada, (4) se ofrecen exclusivamente con un propósito informativo; (5) no se garantiza que sean correctos o completos y (6) se extraen de datos de etfs publicados en distintas fechas. Esta información le es facilitada a su propio riesgo. Servicios Morningstar Chile Limitada no se hace responsable de ninguna operación de compraventa, perjuicio o pérdida derivado de la utilización de esta información. Compruebe toda la información antes de utilizarla y no tome ninguna decisión de inversión salvo bajo el consejo de un asesor financiero profesional. Rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras. El valor y rendimiento de sus inversiones pueden tanto bajar como subir. ® ß