Innovaciones financieras para el sector agropecuario

INNOvACIONeS FINANCIeRAS
PARA el SeCTOR AGROPeCuARIO
Esta publicación es un esfuerzo compartido de:
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Autor Institucional:
Fundación PROFIN
Elaborado por:
Irina Aliaga Romero
Fotografías:
Fundación PROFIN
Ariel Duranboger
Marco Arnez
Diseño y diagramación:
Alejandra Valenzuela S.
Impresión:
Imprenta Quality SRL
La Paz, Bolivia
2010
contenido
PRESENTACIÓN DEL DIRECTORIO........................................................................................ 5
PRESENTACIÓN DE LOS FINANCIADORES............................................................................ 7
SIGLAS............................................................................................................................... 9
INTRODUCCIÓN............................................................................................................... 11
1. ANTECEDENTES INSTITUCIONALES DEL PROGRAMA DE APOYO
AL SECTOR FINANCIERO................................................................................................... 13
1.1. Evolución del Programa de Apoyo al Sector Financiero.............................................. 13
1.1.1. Hitos y fases del Programa ............................................................................. 13
1.1.2. Objetivos de desarrollo................................................................................... 14
1.1.3. Población meta............................................................................................... 15
1.1.4 Roles del Programa.......................................................................................... 16
1.2. ANTECEDENTES DE LA FUNDACIÓN PROFIN . ....................................................... 17
1.2.1. Roles de la Fundación PROFIN......................................................................... 18
2. PRINCIPALES INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR........... 21
2.1. GARANTÍAS ALTERNATIVAS PARA EL ACCESO A CRÉDITO ...................................... 23
2.1.1. Contratos a futuro (Agricultura por contrato)...................................................... 23
2.1.2. Activos semovientes y forestales . ..................................................................... 28
2.1.3. Microwarrant ................................................................................................ 31
2.2. PRODUCTOS FINANCIEROS ADECUADOS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR............ 35
2.2.1. Microfactoraje para PyMEs del sector productivo............................................... 35
2.2.2. Articulación proveedores transformadores......................................................... 39
2.3. SEGURO AGRÍCOLA Y MICROSEGUROS PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR .............. 43
2.3.1. Mecanismos de seguro agrícola ...................................................................... 43
2.3.2. Microseguro de desgravamen para asociaciones de crédito................................ 50
3. INTERVENCIONES DE SOPORTE DE LA INNOVACION FINANCIERA................................. 53
3.1. FINANCIAMIENTO DE SEGUNDO PISO ................................................................. 53
3.1.1. FONDOS DE GARANTÍA PARA EL SECTOR PRODUCTIVO ................................ 53
3.1.2. FONDOS DE CRÉDITO PARA EL SECTOR PRODUCTIVO..................................... 57
3.2. FORTALECIMIENTO DE INSTITUCIONES FINANCIERAS............................................. 61
3.2.1. Fortalecimiento institucional............................................................................. 61
3.2.2 Fortalecimiento del desempeño social................................................................ 63
3.3. ALIANZAS ESTRATÉGICAS PARA LA PROFUNDIZACION DE
SERVICIOS FINANCIEROS............................................................................................. 68
3.3.1. Mecanismo de funcionamiento......................................................................... 69
3.3.2. Resultados principales..................................................................................... 70
3.4. CABILDEO A FAVOR DE LA INNOVACIÓN FINANCIERA
PARA EL SECTOR PRODUCTIVO .................................................................................... 73
3.4.1. Mecanismo de funcionamiento......................................................................... 73
3.4.2. Resultados principales..................................................................................... 73
4. LECCIONES APRENDIDAS.............................................................................................. 77
4.1 FACTORES DE ÉXITO............................................................................................... 77
4.2 DIFICULTADES......................................................................................................... 77
4.3 PERSPECTIVAS FUTURAS.......................................................................................... 78
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Presentación DEL DIRECTORIO
El documento de sistematización de la experiencia del Programa de Apoyo al Sector
Financiero que hoy se presenta, tiene para nosotros una relevancia sustancial, ya que nos
permite contar la historia de nuestra institución desde una perspectiva de la evolución del
impacto de nuestras actividades a lo largo de 13 años.
Durante este periodo el Programa, en alianza con instituciones de primer piso relevantes,
ha sido un actor importante en la promoción del acceso, diversificación e innovación de
servicios financieros, para contribuir a mejorar los ingresos y la calidad de vida de los hogares más pobres de nuestro país.
En este documento se hace énfasis analítico en la 4ta fase de aplicación del Programa, debido a que en ella se han suscitado transformaciones importantes:
A nivel estructura organizativa del Programa, que mudó su naturaleza a la de
Fundación;
En su enfoque de intervención e innovación, desarrollando nuevos instrumentos
como fondos de garantía, micro seguros, seguro agrícola;
A nivel participación, coordinando con entidades públicas ligadas al desarrollo financiero/productivo y asociaciones para generar normativa específica.
A nivel cooperación promoviendo la confluencia biagencial de agendas entre
COSUDE Y DANIDA.
5
6
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
A tiempo de agradecer a todos quienes participaron y participan del Programa de Apoyo al
Sector Financiero y de la Fundación PROFIN, especialmente las Agencias de Cooperación
COSUDE y DANIDA, aliadas indisolubles de este emprendimiento, nos cabe observar
con beneplácito el camino avanzado, solamente para entender la magnitud de los retos
que aun aguardan a nuestra organización y a la industria de las microfinanzas, sobre todo
en lo que se refiere a la cobertura del área rural y del ámbito productivo en nuestro país.
Solo cuando hayamos cumplido con el pequeño productor y cuando la cobertura en servicios y productos financieros en el área rural sea masiva, podremos decir misión cumplida.
Álvaro Bazán A.
Presidente del Directorio
Fundación PROFIN
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Presentación DE LOS FINANCIADORES
Nos es grato presentar la publicación de sistematización del trabajo realizado por la
Fundación PROFIN, conscientes de que la industria de las microfinanzas se ha consolidado en Bolivia, pero todavía queda mucho trabajo por realizar en aras de profundizar los
servicios financieros al área rural y principalmente al sector productivo agropecuario.
Muchas veces los productores rurales se ven limitados a incorporar mejoras tecnológicas,
realizar inversiones que mejoren su producción y productividad y/o hagan que su labor
sea menos fatigosa debido a la falta de recursos financieros, por ejemplo, el productor de
papa precisa cada cierto tiempo incorporar semilla de alta calidad y ésta representa una
fuerte inyección de recursos. El acceso significa poder contar con los recursos en la cantidad y en el momento adecuado, en condiciones favorables a la economía de los productores rurales.
Las agencias de cooperación tienen como misión el alivio a la pobreza y en el conjunto de
variables que afectan a la misma, una de ellas es el acceso a servicios financieros.
La cooperación danesa para el desearrollo (DANIDA) y la Agencia Suiza para el Desarrollo
y la Cooperación (COSUDE) financian desde hace varios años a PROFIN para que se desarrollen innovaciones financieras que promuevan el mayor acceso a financiamiento reembolsable por parte de los pequeños productores y sus organizaciones.
7
8
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
En un principio se apoyó el acceso al crédito y el fortalecimiento de las entidades del sistema. Una vez consolidada la industria microfinanciera en el área urbana, se apoyó a que se
desarrollen innovaciones para promover el mayor acceso en el área rural y se puede decir
que existe una cobertura interesante pero aún sólo en el sector comercial y de servicios.
El acceso a financiamiento por parte de los pequeños productores rurales agropecuarios es
todavía muy limitado y se precisa mejorar las condiciones de garantías, el financiamiento
de la inversión productiva de mediano y largo plazo y también se debe promover el acceso
a servicios de seguros, tanto personales como el seguro agrícola.
PROFIN ha desarrollado tecnologías que pueden dar respuesta parcial a estas demandas
y es por esta razón que es importante conocer los resultados alcanzados a la fecha, para
promover la gestión de conocimientos y la profundización de las innovaciones financieras.
La presente publicación es un modesto intento de difundir los temas en los que se han
trabajado y los resultados alcanzados durante la fase IV.
COSUDE
DANIDA
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
siglas
Centro AFIN: Centro Internacional de Apoyo a las Innovaciones
Financieras
ANED: Asociación Nacional Ecunémica de Desarrollo
APSA: Programa de Apoyo Programático Sectorial a la Agricultura
(APSA)
DANIDA: Agencia Danesa de Cooperación Internacional
DELA: Componente de Desarrollo Económico Local Agropecuario
EFR: Entidad financiera regulada.
EFNR: Entidad financiera no regulada.
ASFI: Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero
FAN: Fundación Amigos de la Naturaleza.
ASPROLPA: Asociación de Productores de Leche de la Provincia
FAUTAPO: Fundación Autapo
Aroma
FEBOCAC: Federación Boliviana de Cooperativas de Ahorro y
Crédito
BBV: Bolsa Boliviana de Valores
BID: Banco Interamericano de Desarrollo
CAC: Cooperativa de Ahorro y Crédito
CHF: Francos suizos
CIDRE: Centro de Investigación y Desarrollo Rural
CIOEC: Coordinadora de Integración de Organizaciones
Económicas Campesinas de Bolivia
FIE: Fomento de Iniciativas Económicas
FFODEPRO: Fondo de Fomento al Desarrollo Productivo de Tarija
FFP: Fondo Financiero Privado
FMRA: Fondo de Mitigación de Riesgo Agrícola
FONDECO: Fondo de Desarrollo Comunal
FTR: Fondo de Transferencia de Riesgo
COSUDE: Agencia Suiza para el Desarrollo y la Cooperación
Fundación PROFIN: Fundación para el Desarrollo Productivo y
Financiero
COMART: Comunidad de Productores de artesanías para todos
IFD: Institución Financiera de Desarrollo
CRECER: Crédito con Educación
IFI: Institución Financiera
9
10
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
IDEPRO: Instituto para el Desarrollo de la Pequeña Unidad
Productiva
IMF: Institución Microfinanciera
MIF: Mandatos de Intermediación Financiera
MyPE: Micro y pequeña empresa
OECAS: Organizaciones económicas campesinas
PASA: Programa de Apoyo a la Seguridad Alimentaria.
PMB: Pro Mujer Bolivia
Programa de Apoyo al Sector Financiero: Programa de Apoyo al
Sector Financiero
PROSUKO: Programa de Suka Kollus
UNAPA: Unión de Aso­ciaciones Productivas del Altiplano
SAF: Servicios auxiliares financieros
SEDERA: Servicios para el Desarrollo Rural Agropecuario
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
11
INTRODUCCIÓN
El Programa de Apoyo al Sector Financiero desempeña actividades en Bolivia desde 1997, con el objetivo de promover el desarrollo del sector financiero y productivo del país. Actualmente, es
un programa bi agencial de la Agencia Suiza para el Desarrollo y
la Cooperación (COSUDE) y la Agencia Danesa de Cooperación
Internacional (DANIDA). Por mandato de ambas agencias, el
Programa de Apoyo al Sector Financiero es administrado por la
Fundación PROFIN (Fundación para el Desarrollo Productivo y
Financiero), institución creada en el 2006, buscando institucionalizar la experiencia del programa.
La metodología de la sistematización combina la revisión documental con entrevistas en profundidad con los actores involucrados. En una primera instancia se ejecutó la revisión, análisis y ordenamiento temático de los documentos generados a lo largo de
la fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero, incluyendo
convenios, contratos, planes, informes, sistematizaciones y presentaciones. Posteriormente, se sostuvieron entrevistas y reuniones
con los gerentes y técnicos de la Fundación PROFIN, así como, con
el personal de las instituciones financieras apoyadas en la fase 4
del programa.
La trayectoria del programa distingue el desempeño de cuatro
fases de trabajo, a lo largo de más de 13 años de vigencia. En el
presente, se está ejecutando la fase 4, iniciada en diciembre de
2005 y con cierre parcial en julio de 2010 en relación al mandato de
COSUDE, y diciembre de 2010, respecto al mandato de DANIDA.
El documento está organizado en cuatro capítulos. El primero presenta los antecedentes institucionales del Programa de Apoyo al
Sector Financiero y la Fundación PROFIN. El segundo capítulo
contiene la sistematización temática de las innovaciones financieras para el sector productivo desarrolladas a lo largo de la fase 4
del Programa de Apoyo al Sector Financiero. Por su parte, el capítulo tercero presenta la sistematización temática de las intervenciones de soporte a la innovación financiera desarrolladas durante
la fase 4. Para cada temática, se esquematizan los mecanismos de
funcionamiento y los resultados logrados. Finalmente, el capítulo
cuarto presenta las lecciones aprendidas.
El presente documento busca comunicar los aprendizajes y las experiencias del Programa de Apoyo al Sector Financiero, enfocándose de manera particular en la fase 4, que es una fase representativa de la evolución alcanzada por el programa. En este sentido,
el documento presenta una sistematización de las principales temáticas de intervención de la fase 4 del programa, los resultados
alcanzados y las lecciones aprendidas.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
1. ANTECEDENTES INSTITUCIONALES DEL
Programa de Apoyo al Sector Financiero
1.1. Evolución del Programa de Apoyo
al Sector Financiero
1.1.1. Hitos y fases del Programa
El Programa de Apoyo al Sector Financiero distingue una trayec-
toria de 13 años de trabajo en Bolivia y el mérito de haber logra-
do su institucionalización a través de la creación de la Fundación
PROFIN. Inició actividades en 1997 como parte de los programas
de colaboración a Bolivia de la Agencia Suiza para el Desarrollo y la
Cooperación (COSUDE). A fines del 2005, se transformó en un programa biagencial, financiado por COSUDE y DANIDA (Agencia
Danesa de Cooperación Internacional). En diciembre de 2006, se
constituye la Fundación PROFIN rescatando la experiencia y el
aprendizaje previo del Programa de Apoyo al Sector Financiero.
A partir de entonces, por mandato de COSUDE y DANIDA, el
Programa de Apoyo al Sector Financiero pasa a ser administrado
por la Fundación PROFIN.
Programa de Apoyo al Sector Financiero: Fases de Trabajo
Fase
Periodo
Financiador
1
enero 1997 - diciembre 1999
COSUDE
2
enero 2000 – enero 2003
COSUDE
3
febrero 2003 - diciembre 2005
COSUDE
4
diciembre 2005 - diciembre de 2010
COSUDE, DANIDA
CHF = Francos Suizos / Fuente: Fundación PROFIN.
13
14
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Programa de Apoyo al Sector Financiero: Objetivos de desarrollo por
Fase de Trabajo
FASE 1
Ampliar, de manera sostenible, el acceso de los grupos de población
desfavorecidos en zonas rurales y pequeñas ciudades a los servicios financieros formales. De esta forma se quiere contribuir indirectamente al
desarrollo del sector privado boliviano, la creación de puestos de trabajo
y el aumento de los ingresos.
1.1.2. Objetivos de desarrollo
El Programa de Apoyo al Sector Financiero tiene como propósito
central promover la profundización de los servicios financieros,
FASE 2
Por medio de instituciones microfinancieras viables y transparentes, contribuir a que la micro y pequeña empresa y los individuos, hombres y muje-
principalmente en las zonas rurales de Bolivia. La profundización
res de zonas rurales, con potencial económico, satisfagan su demanda de
geográfica de los servicios financieros ofrecidos y, por otro lado, la
FASE 3
financiera involucra, por un lado, la ampliación de la cobertura
diversificación de los servicios financieros que incluya una oferta
servicios financieros diversificados.
Contribuir a que las micro y pequeñas empresas y hogares pobres, espe-
variada no sólo de servicios de crédito, sino también de servicios
cialmente de áreas rurales, satisfagan oportuna y permanentemente sus
Dicho propósito se ha mantenido en el tiempo, aunque con va-
ciones microfinancieras viables, transparentes y orientadas a esa deman-
programa, el propósito está fuertemente asociado con el fortaleci-
FASE 4
de ahorro, servicios auxiliares financieros y servicios de seguro.
necesidades de servicios financieros diversificados, por medio de institu-
riaciones en la forma de abordaje. En las primeras tres fases del
da”.
miento del sector microfinanciero (lógica de desarrollo financiero),
Promover procesos de innovación financiera y ajustes en la normativa,
desarrollo del sistema financiero boliviano.
con preferencia a los actores de las cadenas productivas, principalmente
característica que está en línea con las necesidades coyunturales de
para facilitar el acceso a servicios financieros diversificados, orientados
del eslabón primario y en el ámbito rural, a través de instituciones financieras sostenibles y socialmente responsables.
Desarrollar servicios financieros rurales innovadores, apropiados y accesibles para los (las) productores y familias rurales, OECAS, MyPEs, contribuyendo a fortalecer sus iniciativas económicas.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
15
1.1.3. Población meta
Programa de Apoyo al Sector Financiero: Beneficiarios finales por Fase
de Trabajo
FASE 1
Población pobre y desfavorecida de Bolivia
FASE 2
A partir de la fase 4, el propósito de desarrollo está vinculado con
la innovación financiera para el sector productivo (lógica combinada de desarrollo financiero - productivo). Es decir, se busca
que el desarrollo del sector financiero incida en el desarrollo del
sector productivo. Dicho cambio de lógica obedece a la decisión
de concentrar el apoyo del programa en las áreas deficitarias del
desarrollo del sistema financiero boliviano, como es la prestación
de servicios financieros al sector productivo. Asimismo, considera
el alineamiento con las políticas gubernamentales que priorizan el
apoyo al sector productivo.
Asimismo, a partir de la fase 4, se desarrolla un enfoque de deman-
da en el diseño de innovaciones financieras que fomenta el acer-
camiento a los productores, el conocimiento de sus características
económica productivas y la recopilación de sus demandas, para
determinar el tipo de innovación financiera más adecuada para
responder a sus necesidades.
Pequeños y microempresarios, familias rurales y asalariados
FASE 3
Pequeños empresarios y hogares situados en zonas econcómicamente
marginadas del país
FASE 4
Actores de las cadenas productivas, preferentemente los peqeuños productores campesinos y micro y pequeñas empresas urbanas y rurales
En términos de población meta, el Programa de Apoyo al Sector
Financiero ha ido centralizando su apoyo en el sector productivo
excluido del acceso a servicios financieros adecuados. En las tres
primeras fases del programa, la población objetivo tiene una connotación amplia, incluyendo a toda la población excluida del acce-
so a servicios financieros, sin distinción de hogares y actividades
económicas. A partir de la fase 4, la población meta del programa
se concentra en el sector productivo, con énfasis en el apoyo a los
actores de las cadenas productivas, principalmente del eslabón
primario y en el ámbito rural. Dicho cambio representa una transición nítida del Programa de Apoyo al Sector Financiero desde una
racionalidad financiera amplia hacia una racionalidad financiera
que incluye y prioriza lo productivo.
16
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
1.1.4 Roles del Programa
El Programa de Apoyo al Sector Financiero ha ampliado su ám-
Programa de Apoyo al Sector Financiero: Roles por Fase de Trabajo
bito de intervención desde un rol netamente financiero hacia un
FASE 1
la administración de programas y la articulación de la innovación
FASE 2
asignador de recursos financieros de fuentes cooperantes hacia
FASE 3
rol integral que combina el apoyo financiero, la asistencia técnica,
financiera con servicios no financieros. PROFIN nace con un rol
instituciones microfinancieras.
Con la evolución del programa y el fortalecimiento de sus capaci-
dades, PROFIN adquiere también un rol técnico en el diseño de innovaciones financieras, que son implementadas a través de institu-
ciones financieras y, más recientemente, por medio de asociaciones
de productores. Asimismo, el programa adquiere la experiencia y
credibilidad necesarias para administrar programas de agencias
de cooperación internacional que canalizan recursos para el apoyo
de la innovación financiera. Por otra parte, a partir de la fase 4,
PROFIN incorpora en su mandato la articulación de las innovaciones financieras con servicios no financieros, a fin de asegurar que
la clientela meta reciba un apoyo de carácter integral.
Rol financiero
Rol financiero, rol técnico, rol administrativo
Rol financiero y rol técnico, rol administrativo
FASE 4
Rol financiero, rol técnico, rol administrativo, rol articulador
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
1.2. ANTECEDENTES DE LA FUNDACIÓN
PROFIN
Fundación PROFIN: Objetivos sociales derivados de la Misión
17
Los indicadores definidos para el monitoreo del alcance de los objetivos sociales de la Fundación PROFIN se especifican a continuación.
Fundación PROFIN: Indicadores para el monitoreo de objetivos sociales
Objetivo de Alcance: Llegar a los micro, pequeños y medianos productores del sector rural y urbano como clientela
Objetivos sociales
Indicadores
meta.
Alcance de clientela
meta
Cobertura en el sector productivo
Cobertura rural
Objetivo de Satisfacción de Necesidades: Desarrollar,
Satisfacción de
Necesidades
Innovaciones financieras desarrolladas
Articulación con servicios no financieros
Cambio en la clientela
meta
Incremento de ingresos y empleo de los
productores
promover y facilitar procesos de innovación financiera, articulados con servicios no financieros, en cooperación con
instituciones públicas y privada.
Objetivo de Cambio: Contribuir a que la clientela meta acceda a servicios financieros integrales, equitativos y adecuados para la mejora de su producción, ingresos y condiciones
de vida.
18
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
1.2.1. Roles de la Fundación PROFIN
campos relativos a la innovación financiera. La agencia cooperan-
La innovación financiera para el sector productivo es la función
te otorga a la Fundación el mandato de administración del pro-
roles técnicos, financieros y administrativos en relación a los si-
la Fundación se encarga de canalizar los recursos/subsidios de la
nistración de programas, articulación e incidencia, financiamiento
el uso de los fondos. El siguiente cuadro presenta el detalle de los
sido construidos en base a la experiencia previa del Programa de
A partir de la experiencia adquirida con los programas citados, la
central de la Fundación PROFIN. Involucra el cumplimiento de
grama y los recursos financieros para su ejecución. Por su parte,
guientes ámbitos: desarrollo de innovaciones financieras, admi-
agencia a los fines del programa y de la rendición de cuentas sobre
de segundo piso y servicios de consultoría. Todos estos roles han
programas que han sido administrados por la Fundación PROFIN.
Apoyo al Sector Financiero.
Fundación PROFIN está transitando hacia la administración de
Fundación PROFIN: Ámbitos de trabajo
Roles
Ámbitos de trabajo
Desarrollo de innovaciones financieras
Técnico
Administración y ejecución de programas
Administrativo
Servicios de consultoría
Técnico
Financiamiento de segundo piso
Financiero
Articulación e incidencia
Técnico
programas de desarrollo regional, bajo el enfoque participativo
presentado en el siguiente esquema:
Administración de Programas de desarrollo Regional
FINANCIADORES
• Gestión del programa.
• Preinversión - evaluación - inversión de proyectos productivos ntegrales /sondeo de mercado.
• Evaluación de ejecutores / Monitoreo y
seguimiento.
•I nnovación financiera / Desarrollo de habilidades.
•M edición de impacto / Desempeño social
1.2.1.1 desarrollo de innovaciones financieras
Rol técnico que comprende el diseño de innovaciones financieras
y su implementación piloto a través de proveedores de servicios
financieros; a transformación de la innovación en un bien público
a través de la sistematización y difusión de las experiencias y lecciones y la asistencia técnica en la etapa de masificación.
EJECUTORES
BENEFICIARIOS
1.2.1.2 ADMINISTRACIÓN DE PROGRAMAS DE
DESARROLLO
Rol administrativo que comprende la gestión estratégica y operativa de programas de agencias de cooperación internacional, en
• Prioriza área geográfica.
• Financiamiento a actividades de desarrollo
integral que contribujan a la generación de
empleo y reducción de la pobreza.
Fuente: Fundación PROFIN.
•E jecuta el proyecto.
• Proporciona información para monitoreo y
seguimiento.
• Definen demanda
•P articipan en la ejecución - Control social
• Proporcionan información para la evaluación de
impacto.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Fundación PROFIN: Administración de Programas
Programas
Programa de Apoyo al
Sector Financiero (PROFIN):
Fase 4
Objetivo general
Promover procesos de innovación financiera y ajustes
en la normativa, para facilitar el acceso a servicios
financieros diversificados, con preferencia a los actores
de las cadenas produc­tivas, principalmente del eslabón
primario y a nivel local, a través de instituciones
financieras sostenibles y socialmente responsables
Programa de Mandatos
de Intermediación
Financiera e innovaciones
complementarias (MIF)
Contribuir al incremento del acceso a servicios
financieros integrales por parte de poblaciones rurales
y peri urbanas de Bolivia.
Proyecto: El Seguro como
instrumento integral para la
gestión del Riesgo Agrícola
del Programa de Reducción
de Riesgos de Desastres
(PRRD)
Fortalecer conocimientos tradicionales de los
productores de la zona y facilitarles nuevas
herramientas y técnicas financieras y no financieras
de prevención y mitigación de riesgos agrícolas para
encontrarse mejor preparados ante cualquier siniestro.
Fuente: Fundación PROFIN.
Financiador
COSUDE y DANIDA
BID/ FOMIN,
COSUDE-DANIDA/PROFIN
COSUDE
19
20
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
1.2.1.3 Financiamiento de segundo piso
La Fundación ROFIN otorga financiamiento de segundo piso para
cartera destinda al sector productivo con aplicación de innovación
financiera, en base a recurss de agencias de cooperación interna-
cional otrogados en administración. Dicho rol involucra también el
diseño de los fondos de financiamiento, la operación de los fondos,
el seguimiento del desempeño de la cartera de crédito colocada y
la introducción de innovaciones inancieras en alianza con instituciones financieras.
1.2.1.3 ARTICULACIÓN E INCIDENCIA
Fundación PROFIN: Servicios de Consultoría y Clientes
Consultorías
Temáticas
Clientes
Consultoría
en innovación
financiera
Garantías alternativas
para el acceso del pequeño
productor a crédito
Productos financieros
adecuados para el pequeño
productor
PROMIFIN/
Nicaragua,
Prefectura de Tarija
Consultoría
en temáticas
de soporte de
la innovación
financiera
Desempeño Social
de instituciones
microfinancieras
Fondos de Financiamiento
de segundo piso
Fortalecimiento de
productores
IFD DiaconiaFRIF, IFD Pro
Mujer Bolivia, IFD
Crecer, FAUTAPO,
Prefectura de Tarija,
DANIDA, FAM,
Swiss-Contact,
CORLAP
Rol de facilitación de procesos de apoyo integral al pequeño productor, articulando los servicios financieros y los no financieros,
entre entidades especializadas, respondiendo a las necesidades de
los productores desde diferentes áreas. Involucra también la inci-
dencia ante actores públicos y privados, con el fin de facilitar el
acceso a servicios financieros y la utilización de las mejores prácti-
cas. El enfoque de trabajo incorpora herramientas que permitan un
análisis integral de la problemática y necesidades de los productores, con el fin de fortalecer su actividad generadora de ingresos, a
partir de la generación de sinergias, oportunidades, complementariedades, que puedan surgir desde la acción conjunta de las instituciones.
1.3.4.4 SERVICIOS DE CONSULTORÍA
Rol técnico que pone a disposición del público en general el conocimiento especializado de la Fundación PROFIN en el desarrollo
de innovaciones financieras e intervenciones de soporte a los procesos de innovación.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
21
2. PRINCIPALES INNOVACIONES FINANCIERAS
PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR
INTERVENCIONES DE SOPORTE DEL PROCESO
DE INNOVACIÓN FINANCIERA
Los procesos de innovación financiera son acompañados con intervenciones de soporte o acciones de apoyo, que facilitan el desarro-
llo de las innovaciones y establecen las condiciones para su soste-
nibilidad. Las intervenciones de soporte se realizan en tres niveles:
nivel institucional (nivel micro), nivel sectorial (nivel meso) y nivel
normativo (nivel macro),
• En el nivel micro, las acciones van dirigidas a apoyar a las
instituciones financieras y a los productores individuales y
asociados.
• En el nivel meso, las actividades están direccionadas al apoyo de servicios e infraestructura para el sector financiero y
el sector productivo.
• En el nivel macro, se apoya el desarrollo de normativa y po-
líticas públicas, que generen un marco regulatorio propicio.
Roles de PROFIN por fases del proceso de innovación financiera
Diagnóstico:
Establece mecanismos participativos con la clientela meta para
la detección de necesidades de servicios financieros.
Diseño:
Diseña las innovaciones financieras en función a las demandas
identificadas.
Articula la innovación financiera con servicios no financieros.
Socializa el diseño con instituciones financieras y clientes meta,
para la retroalimentación y ajustes.
Pilotaje:
Apoya técnica y financieramente a las instituciones financieras
y asociaciones de productores para el pilotaje de la innovación
financiera.
Ejecuta el pilotaje, cuando no existe la oferta financiera disponible.
Sistematización:
Evalúa los resultados operacionales de las innovaciones y sus
efectos en la clientela meta, y el potencial de masificación.
Difusión:
Difunde la experiencia, transformando la innovación en un bien
público para adaptación y masificación.
Masificación:
Estimula el interés de IFIs para la réplica y expansión de las
innovaciones.
22
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Estimula el interés de asociaciones de productores para operar
innovaciones que no requieran de intermediarias financieras.
Asiste técnicamente a ambos, para que asimilen y ejecuten la
innovación.
Programa de Apoyo al Sector Financiero:
Vinculación entre líneas de acción y prodeso de innovación financiera
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
2.1. GARANTÍAS ALTERNATIVAS PARA EL
ACCESO A CRÉDITO
23
denominado contrato de compra y venta a futuro o contrato a futuro, en el cual se resalta la voluntad de la empresa para la compra
Una de las principales barreras referidas al acceso a crédito de los
futura de la producción, antes de que sea cosechada o esté lista
que puedan avalar sus demandas de financiamiento. Las garantías
tos requeridos por la empresa en las condiciones pactadas1.
pequeños productores es su limitada disponibilidad de garantías
para su venta, y la voluntad del productor de proveer los produc-
alternativas son instrumentos financieros que buscan posibilitar el
2.1.1.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
acceso a crédito y financiamiento por parte de productores rurales
que carecen de las garantías o colaterales tradicionalmente requeridos por las instituciones financieras.
PROFIN ha promovido el desarrollo de innovaciones financieras
en garantías alternativas para el acceso al crédito, que faciliten y
amplíen el acceso de los pequeños productores rurales a préstamos
de instituciones financieras que les permitan desempeñar sus actividades productivas.
La aplicación de los contratos a futuro como garantías alternativas
para el acceso al crédito, involucra la participación de los actores
descritos a continuación:
Empresa Contratante: Empresa agroindustrial, transformadora o
comercializadora, que por medio del contrato a futuro se compro-
mete a la compra futura de los productos de los contratistas, sujeta
al cumplimiento de las condiciones pactadas.
Productor Contratista: Productores agrícolas o acopiadores, indivi-
2.1.1. CONTRATOS A FUTURO (AGRICULTURA POR
CONTRATO)
duales o asociados, que por medio del contrato a futuro se com-
La agricultura por contrato es un acuerdo entre productores agrí-
sujeta al cumpliendo de las condiciones pre establecidas en dicho
colas y empresas de transformación y/o comercialización, para la
producción y abastecimiento de productos agrícolas de entrega futura. Dicho acuerdo se formaliza mediante un instrumento legal
prometen a la venta futura de productos a la empresa contratante,
contrato.
Véase: Contratos de Compra y Venta a Futuro. Diplomado en Administración de
Entidades de Microfinanciamiento. IBEE-UCB. La Paz, Bolivia.
1
24
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
prestamista, para posteriormente entregarlo directamente a la institución prestamista. De esta manera, no existe un riesgo de incobrabilidad por parte de la institución prestamista.
Las modalidades de operación de los créditos garantizados por
contratos a futuro, que han sido promovidas por PROFIN, son esquematizadas a continuación:
Co-financiamiento de la producción, entre la institución prestamista
y la empresa contratante: En ésta modalidad la empresa contra-
tante financia el capital de operaciones del productor contratista,
cuando se inicia la fase productiva. El financiamiento de las inversiones necesarias en maquinaria, terrenos y otros activos proInstitución prestamista: Institución financiera que acepta como ga-
rantía o colateral el contrato de compra y venta a futuro para otorgar créditos a la parte contratista, a partir de un convenio esta-
blecido con la parte contratante. Dicho convenio establece que la
empresa contratante descontará del pago acordado con el contratista por la venta de productos, el monto adeudado a la institución
ductivos queda a cargo de la institución financiera. Dentro de este
marco, ambas instituciones llegan a un acuerdo para cofinanciar la
producción. La razón de mantener el crédito para capital de operaciones en manos de la empresa transformadora, es para que ésta se
encargue de la supervisión de los cultivos.
Financiamiento total por parte de la institución prestamista: Bajo
financiera y lo entregará directamente a la misma.
esta modalidad, la institución financiera es la responsable de finan-
Para que los contratos a futuro sean aceptados como garantías de
del productor contratista, aceptando como garantía o colateral el
un crédito, previamente debe existir un convenio o acuerdo entre la institución prestamista y la empresa contratante. Dicho re-
lacionamiento establece la aceptación de la empresa contratante
de fungir como agente de retención del crédito adeudado por el
productor contratista, como compromiso que respalda el pago del
crédito. De esta manera, la empresa contratante se compromete a
descontar del pago por la venta de los productos entregados por
los productores contratistas, el importe adeudado a la institución
ciar tanto el capital de operaciones como el capital de inversiones
contrato de compra y venta a futuro. La empresa contratante no fi-
nancia al productor, aunque sí puede brindar asistencia técnica. La
empresa contratante actúa como agente de retención de las deudas
contraídas por el productor contratistas, descontando del pago por
la venta de productos el monto adeudado a la institución prestamista.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
25
Programa de Apoyo al Sector Financiero:
Crédito garantizado por contrato a futuro - Modalidad de financiamiento total por parte de institución
financiera
PROFIN ha promovido que las instituciones microfinancieras uti-
Apoyo financiero: Financiamiento para la colocación de micro-
alternativa o colateral para el financiamiento de los pequeños pro-
través de préstamos de segundo piso o fondos de garantía.
licen los contratos de compra y venta a futuro como una garantía
ductores. Para ello ha brindado apoyo técnico y financiero con los
siguientes alcances:
Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico,
Diseño y Pilotaje de las garantías crediticias en contratos de compra y venta a futuro.
créditos garantizados por contratos de compra y venta a futuro, a
Adicionalmente, PROFIN ha financiado la ejecución de un estudio
sobre los contratos de venta a futuro como alternativa de financia-
miento para el pequeño productor, con el objetivo de contar con
un documento de trabajo a disposición de las instituciones microfinancieras y público interesado.
26
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
2.1.1.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Garantía alternativa en contrato a futuro de sésamo y frejol: caso
FONDECO
Innovación financiera implementada por la IFD FONDECO en la
región de Guarayos del departamento de Santa Cruz, con el apoyo
técnico y financiero del Programa de Apoyo al Sector Financiero. El
producto opera a partir de una alianza estratégica entre FONDECO
y la empresa acopiadora y exportadora LACTO Internacional, por
medio de la cual, la IFD otorga créditos a los productores de sé-
samo y frejol miembros de la APPARIB (Asociación de Pequeños
Productores “Amazonas Río Blanco”), aceptando como garantía el
contrato de compra y venta a futuro establecido entre dicha asociación y LATCO.
b) Garantía alternativa en contrato a futuro de yuca: Caso
FONDECO
Innovación financiera introducida por la IFD FONDECO en la provincia Ichilo del departamento de Santa Cruz, con el apoyo técnico
y financiero de PROFIN. El producto opera a partir de un convenio establecido entre FONDECO y la Planta Procesadora de Yuca
BRASILIS, FONDECO otorgó créditos para capital de operaciones y capital de inversión a los productores asociados a ASOPRIS
(Asociación de Productores de Yuca de las Provincias Ichilo y
Innovación financiera:
Garantía alternativa contrato a futuro de sésamo y frejol
Institución implementadora
IFD FONDECO
Modalidad
Financiamiento total por parte de la
institución prestamista
Partes del Contrato Futuro
Contratante: LATCO Contratista:
APPARIB
Beneficiarios
Productores de sésamo y frejol
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera acumulada
$us 36.714
Clientes rurales
71
Municipios rurales
Asunción de Guarayos
Articulación con servicios
no financieros
LACTO: asistencia técnica y semillas
Sara), aceptando como garantía el contrato de compra y venta a
futuro establecido entre dicha asociación y BRASILIS.
Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de yuca
Institución implementadora
IFD FONDECO
Modalidad
Financiamiento total de la institución
financiera
Partes del Contrato Futuro
Contratante: BRASILIS, Contratista:
ASOPRIS
Beneficiarios
Productores de yuca
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera acumulada
$us 32.200
Clientes rurales
22 clientes
Municipios rurales
San Carlos, Buena Vista
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
27
Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de café
Institución
implementadora
IFD FONDECO
Modalidad
Financiamiento total de la institución
financiera
Partes del Contrato
Futuro
Contratante: Importador , Contratista:
MINGA
Beneficiarios
Productores de café
Apoyo técnico y
financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
c) Garantía alternativa en contrato a futuro de café: caso FONDECO
Innovación financiera implementada por la IFD FONDECO en el
municipio de San Ignacio de Velasco del departamento de Santa
Cruz, contando el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El producto opera a partir de la decisión de FONDECO de otorgar un
préstamo a la Asociación de Productores de Café MINGA, para
el acopio y la exportación de café orgánico a Alemania, aceptado
como garantía los contratos de compra y venta a futuro establecidos entre dicha asociación y los importadores del producto.
Cartera acumulada
$us 45.000
Clientes rurales
183 clientes
Municipios rurales
San Ignacio de Velasco
Articulación con
servicios no financieros
MINGA: apoyo comercial para la
exportación de café
28
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
d) Garantía alternativa en contrato a futuro de madera: caso IDEPRO
Innovación financiera operada por la IFD IDEPRO en la región
de la Gran Chiquitanía del departamento de Santa Cruz, contando con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El producto
funciona a partir de un convenio establecido entre IDEPRO y las
Organizaciones Forestales Comunales (OFC) de la zona, por me-
dio del cual, la IFD brinda créditos a los miembros de las OFC,
aceptando como garantía los contratos a futuro establecidos con
los aserraderos privados compradores de madera.
Innovación financiera: Garantía alternativa contrato a futuro de madera
Institución
implementadora
IFD IDEPRO
Modalidad
Financiamiento total de la institución
financiera
Partes del Contrato
Futuro
Contratantes: Aserradero, Contratistas:
OFC
2.1.2. ACTIVOS SEMOVIENTES Y FORESTALES
Beneficiarios
OFC - Organizaciones Forestales.
Comunales
ca, en definitiva, lo que son las cabezas de ganado (vacas lecheras,
Apoyo técnico y
financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera acumulada
$us 150.000
Clientes rurales
54
Municipios rurales
Asunción de Guarayos
Los activos semovientes son los animales en producción económireproductores y bueyes, etc.). Por su parte, los activos forestales
son los árboles plantados como resultado de procesos de reforestación privada y, por las concesiones forestales en bosques.
2.1.2.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
La aplicación de los activos semovientes y activos forestales como
garantías alternativas para el acceso al crédito, involucra la intervención de los siguientes actores:
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Institución prestamista: Institución financiera no regulada o asociación de productores que otorga crédito aceptando como garantía
prendaria sin desplazamiento, los activos semovientes activos forestales del prestatario.
Prestatarios: Productores rurales, individuales o asociados, propietarios de activos semovientes y/o forestales, que otorgan dichos
bienes como garantía para el acceso a crédito.
Oficinas de registro de activos: Instancias que registran la propiedad de los activos semovientes y activos forestales, e inscriben los
gravámenes o la limitación de dominio de los activos dados en
garantía.
29
Los créditos garantizados por activos semovientes o activos forestales, operan bajo el siguiente mecanismo de funcionamiento:
• El productor interesado en solicitar crédito, realiza el registro de sus activos semovientes o activos forestales en las oficinas de registro autorizadas.
• Las oficinas de registro genera la documentación que certifica el derecho propietario sobre los activos semovientes o
forestales.
• La documentación es presentada por el productor a la ins-
titución financiera, para que sea considerada como garantía
para el crédito solicitado.
Programa de Apoyo al Sector Financiero - Fase 4: Garantias semovientes y forestales
30
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
• La institución financiera aprueba la garantía y otorga el cré-
dito. Posteriormente, realiza el registro público o inscripción del contrato de préstamo que establece el gravamen
del ganado o plantaciones forestales; ante las mismas instancias que administran el registro, aspecto que facilita el
seguimiento a las transferencias o utilización de los bienes
gravados.
PROFIN ha promovido el uso de los activos semovientes y forestales como garantías prendarias sin desplazamiento para el finan-
ciamiento de los productores agropecuarios. Para ello ha brindado
apoyo técnico y financiero a instituciones microfinancieras y aso-
2.1.2.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Garantía alternativa en activos semovientes: caso CIDRE
Innovación financiera implementada por la IFD CIDRE en el área
rural de departamento de Cochabamba, contando con el apoyo
técnico y financiero del Programa de Apoyo al Sector Financiero.
El producto opera en base a la decisión de CIDRE de otorgar cré-
ditos a los productores de leche asociados, aceptando como garantía prendaria sin desplazamiento, los activos semovientes declarados en propiedad, de acuerdo a los registros emitidos por las
Asociaciones de Productores Lecheros.
Innovación financiera: Garantía alternativa en activos semovientes
ciaciones de productores con los siguientes alcances:
Institución implementadora
IFD CIDRE
Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico,
Oficina de registro de activos
Asociaciones de productores de leche
Beneficiarios
Productores de leche
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Diseño y Pilotaje de las garantías forestales y semovientes.
Apoyo financiero: Financiamiento para la colocación de microcréditos con garantía prendaria en activos forestales o semovientes, a través de préstamos de segundo piso o fondos de garantía.
Adicionalmente, se ha brindado apoyo financiero para lo ge-
neración de los siguientes productos: 1) Sistema de Catastro de
Plantaciones Forestales del Departamento de Cochabamba, ope-
rado por la IFD CIDRE, 2) Consultoría sobre: Bases Legales de los
registros forestales y constitución de gravámenes sobre títulos extendidos por la Superintendencia Forestal.
b) Garantía alternativa en activos forestales: caso CIDRE
Innovación financiera implementada por la IFD CIDRE, en áreas
rurales del departamento de Cochabamba, contando con el apoyo
técnico y financiero de PROFIN. El producto funciona en base a
la decisión de CIDRE de otorgar créditos a pequeños productores rurales, propietarios individuales y colectivos de plantaciones
forestales, aceptando como garantía prendaria los activos forestales declarados en propiedad, de acuerdo a la certificación de la
Superintendencia Forestal.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Innovación financiera: Garantía alternativa en activos forestales
31
2.1.3. MICROWARRANT
En el caso de productos no perecederos, los recibos de almacena-
Institución implementadora
IFD CIDRE
Oficina de registro de activos
Superintendencia Forestal
miento del producto, en depósitos aprobados por la institución
Beneficiarios
Propietarios individuales y
colectivos de plantaciones forestales
prestamista, actúan como una garantía para el financiamiento de
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
los productores propietarios. El crédito garantizado con recibos de
almacenamiento mantiene el concepto tradicional de un crédito
c) Garantía alternativa en activos semovientes: caso FONDECO
Innovación financiera implementada por la IFD FONDECO en el
municipio de Monteagudo del Departamento de Chuquisaca, con
el apoyo técnico y financiero de PROFIN. Forma parte de un pro-
ducto de microcrédito ganadero implementado para dar respuesta
a los productores pecuarios que no cuentan con garantías tradicionales. El crédito se instrumenta con un contrato de prenda de
bovinos, debidamente protocolizado con su registro en la Oficina
de Derechos Reales, el registro de marca emitido por la policía de
la zona y el certificado de vacunación otorgado por el SENASAG.
Innovación financiera: Garantía alternativa en activos semovientes
Institución implementadora
IFD FONDECO
Oficina de registro de
activos
Oficina de Derechos Reales
Beneficiarios
Productores pecuarios
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera acumulada
$us 45.000
Cobertura en clientes rurales
18 clientes
Cobertura en municipios
rurales
Monteagudo
prendario, cuya fuente de repago es la venta futura del producto
mantenido en depósito2.
2.1.3.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
En el microcrédito garantizado por microwarrant o recibos de almacenamiento participan los siguientes actores:
Institución prestamista: Institución microfinanciera que evalúa y
aprueba el financiamiento bajo la modalidad del microwarrant. Es
responsable de verificar la inamovilidad de los productos agríco-
las depositados en garantía durante el plazo estipulado, y de au-
torizar su liberación o venta con fines de cancelación del crédito
adeudado.
Planta de almacenamiento: Centro de almacenamiento autorizado
por la institución prestamista, cuyo rol fundamental es el depósito
y custodia de los productos agrícolas otorgados en garantía por los
clientes prestatarios. También puede brindar servicios de benefi-
ciado del producto (secado y procesado). En algunos casos, también se encarga de la comercialización de los productos almacena-
dos, y de la venta de los mismos, actúa como agente de retención
de los pagos adeudados a la institución prestamista.
2 La fuente de información teórica del capítulo es: El microwarrant: Sistematización
de las experiencias en el financiamiento de arroz. Milton López Aparacio.
Programa de Apoyo al Sector Financiero. La Paz, Bolivia. 2007
32
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Cliente prestatario: Productores agrícolas, individuales o asocia-
dos, que acceden a crédito de la institución prestamista brindando como garantía prendaria con desplazamiento o colateral, los
productos agrícolas depositados en la planta de almacenamiento
autorizada.
la mercadería en prenda que garantizan los créditos, lo ejerce en su
totalidad la entidad prestamista.
Microwarrant de doble candado: En ésta modalidad la planta de
almacenamiento tiene dos candados, una a cargo del cliente pres-
tatario y la otra a cargo de la institución prestamista. De esta ma-
Las modalidades de intervención que han sido promovidas por
PROFIN son descritas a continuación:
nera se reduce el riesgo de disposición discrecional de la prenda.
Microwarrant triple candado: En ésta modalidad se incorpora como
Microwarrant administrado por la institución prestamista: Es la mo-
dalidad más segura desde el punto de vista del control de la mer-
tercer actor propietario de un candado, a la institución que facilita
los ambientes de la planta de almacenamiento.
cadería depositada en garantía prendaria, ya que el control sobre
Programa de Apoyo al Sector Financiero - Fase 4: Microwarrant en alianza con almacén
especializado
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
33
2.1.3.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Microcrédito garantizado por microwarrant de arroz: caso
FONDECO
Innovación financiera implementada por la IFD FONDECO, en las
agencias de Yapacaní y Guarayos del departamento de Santa Cruz,
contando con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. El producto funciona a partir de alianzas estratégicas entre FONDECO y los
Microwarrant en alianza con almacén espe­cializado: Esta modali-
dad opera bajo una alianza estratégica entre la entidad prestamista
y una planta de almacenamiento especializada (ingenio, almacén,
etc.). Cuando los productos son depositados en dicha planta, ésta
emite un documento de constancia de recepción y conformidad
(bono de prenda) que permite al productor solicitar un crédito de
la entidad financiera.
PROFIN ha promovido el microcrédito garantizado por recibos de
almacenamiento o microwarrant, para su aplicación en el financiamiento del pequeño productor agrícola. En este sentido, ha brinda-
do apoyo técnico y financiero a instituciones microfinancieras con
los siguientes alcances:
Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico,
Diseño y Pilotaje del microwarrant.
Apoyo financiero: Financiamiento de segundo piso para cartera
de créditos con garantía microwarrant. .
ingenios arroceros de la zona, que posibilitan operaciones crediticias con los productores de arroz, garantizadas por el grano de
arroz depositado en las plantas de almacenamiento de los ingenios.
Microcrédito garantizado por microwarrant de arroz
Institución implementadora
IFD FONDECO
Modalidades de microwarrant
Alianzas estratégicas con actores
especializados
Plantas de almacenamiento
6 Ingenios arroceros
Beneficiarios
Productores de arroz
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4
Cartera acumulada
$us 1.154.495
Cobertura en clientes rurales
126 productores
Cobertura en municipios rurales
Yapacani, Asunción de Guarayos
b) Microcrédito garantizado por microwarrant de maíz: caso
FONDECO
Innovación financiera introducida por la IFD FONDECO a tra-
vés de las agencias Monteagudo (Chuquisaca) y Mineros (Santa
Cruz), con el apoyo técnico y financiero de PROFIN. En Mineros
el producto funciona bajo la modalidad de alianza estratégica
34
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
con actor especializado, establecida entre FONDECO y la Unidad
Flujo microwarrant
Beneficiadora de Semillas de Warnes (UBS-Warnes) para el almacenamiento de las semillas de maíz y certificación de los propieta-
rios, que permitan constituir las garantías prendarias para el ac-
ceso a créditos. Por su parte, en Monteagudo el producto opera
a partir de un microwarrant de doble candado establecido entre
FONDECO y la Asociación de Productores de Semilla Artesanal
de Monteagudo (APROSAM), para posibilitar que los productores de maíz asociados a dicha organización accedan a créditos de
FONDECO brindando como garantía las semillas depositadas en
la planta de almacenamiento de APROSAM.
Innovación Financiera: Microcrédito garantizado por microwarrant de
maíz
Institución implementadora
IFD FONDECO
Modalidades de microwarrant
Alianza estratégica con actor
especializado
Plantas de almacenamiento
APROSAN y UBS
Beneficiarios
Productores de maíz
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Resultados de Fase
Cartera acumulada
$us 58.824
Cobertura en clientes rurales
67
Cobertura en municipios rurales
Monteagudo, Mineros, Warnes
c) Microcrédito garantizado por microwarrant de lana de alpaca:
caso ANED
Innovación financiera introducida por la IFD ANED, con el apoyo
técnico y financiero de la Fundación PROFIN. El producto funcio-
na bajo la modalidad de doble candado establecida entre la IFD
ANED y la Asociación de productores de lana de alpaca APCA,
establecida en el municipio de Pelechuco del departamento de La
Paz.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Innovación Financiera: Microcrédito garantizado por microwarrant de
lana de alpaca
35
2.2. PRODUCTOS FINANCIEROS ADECUADOS
PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR
Son productos financieros que se adecuan a las características de la
Institución implementadora
IFD ANED
Modalidades de microwarrant
Microwarrant de doble candado
Planta de almacenamiento
Asociación APCA
dos específicamente para responder sus necesidades financieras.
Beneficiarios
Productores de lana de alpaca
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
PROFIN ha promovido el desarrollo de productos financieros es-
Resultados de Fase
Cartera acumulada
$us 11.478
Cobertura en clientes rurales
184 clientes
Cobertura en municipios rurales
Pelechuco actividad económica de los pequeños productores y están diseña-
pecíficos para las micro, pequeñas y medianas empresas del sector
productivo, aplicando un enfoque de demanda, que responde a las
características, necesidades y requerimientos de la clientela meta.
2.2.1. MICROFACTORAJE PARA PYMES DEL SECTOR
PRODUCTIVO
El factoraje o factoring permite convertir las cuentas por cobrar de
una empresa en efectivo. Esto se logra a través de un mecanismo
llamado “avance” o “anticipo”, mediante el cual la institución que
brinda el servicio de factoring adelanta a la empresa cliente cierto porcentaje del valor de las cuentas por cobrar, algunas veces,
inclusive el 100%. Esto permite que la empresa obtenga liquidez
inmediata y que pueda financiar su capital de operaciones. La institución de servicios de factoring se hace cargo de la cobranza y administración de las cuentas por cobrar, a cambio de una comisión3.
2.2.1.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
En los servicios de factoraje intervienen los siguientes actores:
El Cedente: Es el cliente de los servicios de factoraje, es decir, es
aquella MiPyME que vende a crédito y por tanto cuenta con una
3
La fuente de información teórica del capítulo es: Factoring en Bolivia.
Mónica Carrasco. Programa de Apoyo al Sector Financiero. La Paz, Bolivia.
36
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
cartera de cuentas por cobrar. En pocas palabras es el vendedor de
las cuentas por cobrar.
El Cesionario o Factor: Es aquella institución financiera o entidad
especializada que presta el servicio de factoraje. En pocas palabras
es el comprador de las cuentas por cobrar.
Los deudores: Son quienes compran a crédito algún bien o servicio
En esencia el factoraje es un contrato de cesión de créditos que
consiste en traspasar el derecho de efectivizar la cartera de crédi-
tos a un tercero. Cabe señalar que este contrato se hace solo entre
dos partes: el cedente y el cesionario o factor. Esto implica que el
deudor no toma parte activa del contrato, sino simplemente se le
anuncia quién es el nuevo acreedor.
de la empresa cedente. Es quien, una vez cedidos los créditos, debe
pagar al factor.
Programa de Apoyo al Sector Financiero - Fase 4: Modalidad de factoring con gestión de cobranza
Fuente: Fundación PROFIN.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Las modalidades de factoraje que han sido promovidas por
PROFIN son las siguientes:
Factoring con gestión de cobranza: Se trata de un tipo de
factoring en el que el factor NO solo actúa como proveedor de li-
quidez. En este caso además de adelantar el monto de las cuentas
por cobrar al cedente, el factor se encarga de realizar la gestión de
cobranza, es decir, existe una externalización del servicio de cobranza, ya que la empresa cedente no realiza más esta función. El
mecanismo de funcionamiento es el siguiente:
• Al vender la empresa cedente a crédito hay una generación
de cuentas por cobrar.
37
• La empresa cedente vende dichas cuentas por cobrar al factor y a cambio obtiene liquidez. Es decir, la empresa obtiene
un “avance”.
• Al vencimiento de las cuentas por cobrar, los deudores cancelan sus deudas al factor y el factor entrega la parte que no
dio como avance de la cuenta.
Ambas modalidades comparten las siguientes características:
Factoring a la vista: El factor entrega liquidez al cedente al momento que esta le entregue sus cuentas por cobrar.
Prime factoring: La cobertura de riesgo de insolvencia es com-
• La empresa cedente vende dichas cuentas por cobrar al fac-
partida por el factor y el cedente. En caso de mora por parte del
tor y a cambio obtiene liquidez, es decir, recibe un “avance”.
deudor, el cedente se convierte en deudor solidario ante el factor. .
• El factor procede a gestionar la cobranza de las cuentas por
PROFIN ha promovido la utilización del factoraje como una forma
cobrar. Esto implica hacer el seguimiento a los deudores y
obtener los pagos en los vencimientos establecidos.
de financiamiento alternativa de pequeñas y medianas empresas
del sector productivo. Para ello, ha brindado apoyo técnico y fi-
• Al vencimiento de las cuentas por cobrar el factor entrega la
nanciero a instituciones interesadas en desarrollar e implementar
Factoring sin gestión de cobranza: Se trata de un tipo de
Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico,
parte que no dio como avance de la cuentas.
factoring en el que el factor solo actúa como proveedor de liquidez.
En este caso, el factor sólo adelanta el monto de las cuentas por
cobrar al cedente, deduciendo una comisión. El mecanismo es el
siguiente:
• Al vender la empresa cedente a crédito hay una generación
de cuentas por cobrar.
el producto con los siguientes alcances:
Diseño y Pilotaje del factoring para el financiamiento de PyMEs.
Apoyo financiero: Dotación de recursos para el financiamien-
to de PyMEs a través de la modalidad del factoring, a través de
préstamos de segundo piso, fondos de garantía o financiamiento a
fondo perdido.
38
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
2.1.1.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Microfactoraje para productores de ají: caso IDEPRO
Innovación financiera implementada por la IFD IDEPRO, en
Monteagudo, Chuquisaca, con el apoyo técnico y financiero de
PROFIN. En éste producto, los cedentes son los productores de ají,
que generan cuentas por cobrar por las ventas a crédito. El deudor es APROMAJI (Asociación de Productores de Maní y Ají de
Monteagudo). El cesionario o factor es la IFD IDEPRO, que compra
las deudas por cobrar de los cedentes y realiza la cobranza de las
mismas a partir de una alianza establecida con APROMAJI.
Innovación Financiera: Microfactoraje para productores de ají
Institución implementadora
IFD IDEPRO
Modalidades de
microfactoring
Microfactoraje con gestión de
cobranza
Deudor
APROMAJI
Beneficiarios
Productores de ají
Apoyo técnico y financiero
Fundación PROFIN
Resultados de Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera acumulada
$us 10.000
Cobertura en clientes rurales
70
Cobertura en municipios
rurales
Monteagudo
b) Factoraje para PyMEs exportadoras: caso CAISA
Innovación financiera desarrollada por la Agencia de Bolsa CAISA
e implementada por Fortaleza Factoring Internacional, ambas instituciones del Grupo Fortaleza, con el apoyo técnico y financiero
de la Fundación PROFIN. El producto opera a partir de un Fondo
de Inversión Cerrado que otorga financiamiento a pequeñas y me-
dianas empresas exportadoras bolivianas, en base a las cuentas por
cobrar generadas por las ventas a sus clientes importadores del
mercado externo. El cesionario o factor es el Fondo que compra
las cuentas por cobrar de las PyMEs y a cambio les otorga financiamiento.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
39
2.2.2. ARTICULACIÓN PROVEEDORES
TRANSFORMADORES
La articulación proveedores transformadores o triangulación es el
uso de los Contratos/Acuerdos establecidos entre los productores agrícolas y los compradores de sus productos, para el financiamiento del productor por parte de instituciones financieras.
2.2.2.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
Innovación Financiera: Factoraje para PyMEs exportadoras
En la triangulación para el financiamiento de productores prima-
Institución implementadora
Agencia de Bolsa CAISA
Modalidades de
microfactoring
Microfactoraje con gestión de
cobranza
Vendedor: Productores individuales o asociados que tienen
Deudor
Importadores de productos
exportados
ción, y que requieren acceso a crédito.
Beneficiarios
PyMEs exportadoras
Apoyo técnico y financiero
Fundación PROFIN
rios interviene los siguientes actores:
Contratos/Acuerdos formales con los compradores de la producComprador: Cooperativa de productores, empresa o importador
que establecer un contrato/acuerdo formal con el productor para
la compra de su producción.
Financiador: Institución financiera o asociación de productores
que otorga crédito al productor, estableciendo un convenio con
el comprador para que al momento de efectivizarse la entrega de
productos, actúe como agente de retención y descuente del monto
de la transacción al monto adeudado por el productor, para cancelarlo directamente al financiador.
Las modalidades de triangulación que han sido promovidas por el
Programa de Apoyo al Sector Financiero son las siguientes:
Triangulación con arreglo de pagos. En esta modalidad el
contrato/acuerdo formal de compra/venta entre el productor y el
comprador funciona como un mitigador de riesgo para el financia-
40
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Programa de Apoyo al Sector Financiero Fase 4:
Modalidad de triangulación con arreglo de pagos
PROFIN ha promovido la triangulación como modalidad de financiamiento de productores agrícolas que tienen contratos/acuerdos
formales con compradores institucionales, que faciliten y avalen el
pago del crédito. Para ello ha brindado apoyo técnico y financiero
dor y sirve como un activo de valor, garantizando el financiamiento. Por su parte, el convenio de cooperación entre el comprador y
el financiador, permite remitir los pagos directamente al financiador, contra la entrega del producto.
Triangulación con arreglo de pagos y aval. En ésta moda-
a instituciones microfinancieras y asociaciones de crédito con los
siguientes alcances:
Apoyo técnico: Asistencia técnica en las fases de Diagnóstico,
Diseño y Pilotaje de la triangulación para el financiamiento del
productor primario.
lidad, la triangulación incorpora un acuerdo entre el proveedor de
Apoyo financiero: Financiamiento de segundo piso para car-
financiador o con el comprador de la producción, como aval para
facilitar la implementación de la innovación financiera.
asistencia técnica y/o proveedor de insumos al productor, con el
el pago del crédito.
tera, a través de fondos de crédito y fondos de garantía, a fin de
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
41
Innovación Financiera: Articulación proveedores transformadores para
productores lecheros
2.2.2.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Articulación proveedores transformadores para productores
lecheros: caso SEDERA
Innovación financiera implementada por la Fundación SEDERA
Institución implementadora
Fundación SEDERA
Participantes
Vendedor: Productores lecheros asociados
ASPROLPA,
Comprador: Empresa PIL Andina,
Financiador: Fundación SEDERA
Modalidad de
triangulación
Triangulación con arreglo de pagos
Beneficiarios
Productores lecheros
Apoyo técnico y
financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
(Servicios para el Desarrollo Rural Agropecuario) para el financia-
Cartera acumulada
$us 248.750
de PROFIN. En la triangulación participan: SEDERA como finan-
Cobertura en clientes
rurales
11.972 productores
asociados a ASPROLPA (Asociación de Productores de Leche de
Cobertura en municipios
rurales
La Paz: Umala, Ayo Ayo, Patacamaya y
Sica Sica, Oruro, Avaroa.
Articulación con servicios
no financieros
Asistencia técnica brindada por SEDERA,
Servicios no financieros de ASPROLPA
miento de productores lecheros, con el apoyo técnico y financiero
ciador, PIL Andina como comprador, y los productores de leche
la Provincia Aroma) como vendedores. El financiamiento está des-
tinado a la compra de semilla para alimento del ganado lechero,
provista por ASPROLPA, y se cancela mediante descuentos por
planilla de la leche entregada por los productores a PIL Andina.
b) Articulación proveedores transformadores para productores
lecheros: caso SARTAWI
Innovación financiera implementada por la IFD SARTAWI, con el
apoyo técnico y financiero de PROFIN. En la triangulación participan: SARTAWI como financiador, la planta industrializadora
de leche DELIZIA como comprador, y los productores lecheros
asociados a APROLEC (Asociación de Productores Lecheros). El
financiamiento es en efectivo y está destinado a capital de trabajo
de los productores lecheros. La triangulación incorpora el aval de
42
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
la institución proveedora de asistencia técnica a los productores,
Save the Children.
Articulación proveedores transformadores para productores lecheros
Institución implementadora
IFD SARTAWI
Triangulación
Comprador: Delizia,
Vendedor: Productores socios de
APROLEC,
Financiador: SARTAWI
Modalidad de triangulación
Triangulación con arreglo de pagos
y aval de Save the Children
Beneficiarios
Productores lecheros
Apoyo técnico y financiero
PROFIN
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera acumulada
$us 184.173
Cobertura en clientes rurales
163
Cobertura en municipios
rurales
Laja, Calamarca, Ayo ayo,
Patacamaya, Guaqui y Pucarani
Articulación con servicios no
financieros
Asistencia Técnica de Save the
Children
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
43
2.3. SEGURO AGRÍCOLA Y MICROSEGUROS
PARA EL PEQUEÑO PRODUCTOR
Los seguros son mecanismos financieros que permiten mitigar o
transferir los riesgos de daños o pérdidas ocasionadas por sinies-
tros (accidentes, robos, fenómenos climatológicos, etc.). Los principales términos relativos al concepto de seguro son los siguientes:
Contrato o póliza: Documento que establece las condiciones contractuales entre el proveedor del servicio de seguro y el usuario del
servicio.
Capital Asegurado: Monto asegurado, establecido en la póliza.
Prima: Constituye el pago efectivo y periódico que realiza el usua-
rio del servicio del seguro, cuyo valor está definido en función al
riesgo asegurado.
Indemnización: Monto en efectivo que recibe el usuario del servi-
cio o sus beneficiarios en caso que el riesgo cubierto por el servicio
por los mecanismos de seguro agrícola involucran daños causados
por heladas, granizo, sequias e inundaciones.
de seguro se materialice.
2.3.1.1 FORMA DE FUNCIONAMIENTO
2.3.1. MECANISMOS DE SEGURO AGRÍCOLA
intervienen los siguientes actores:
PROFIN ha intervenido en el desarrollo de mecanismos de seguro
para la producción agrícola, que ayudan a proteger a los pequeños
productores de los riesgos climáticos y a asegurar la continuidad
de su actividad económica. Los mecanismos de seguro agrícola
desarrollados, permiten indemnizar a los productores por pérdi-
En los mecanismos de seguro agrícola desarrollados por PROFIN,
Aseguradora o proveedora del servicio: Instancia que otorga el servicio de aseguramiento y reaseguramiento, y que asume la obligación del pago de la indemnización cuando se produzca el evento
asegurado.
das en el rendimiento de sus cosechas y/ó daños provocados por
Canales de distribución de seguros: Rol a cargo de la instancia ase-
de asistencia técnica para el productor, a fin de brindar un apoyo
tores, que por mandato de la aseguradora, se hacen cargo de la
eventos de la naturaleza, los cuales están integrados con servicios
guradora o instituciones de base local y asociaciones de produc-
integral para la gestión de riesgos. Los riesgos climáticos cubiertos
promoción y venta del seguro y el cobro de las primas.
44
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Asegurados o usuarios del servicio: Productores agrícolas expues-
Fondo de Contingencia: Ante la ausencia de una empresa asegu-
gan la prima por el servicio y reciben la indemnización en caso de
fondo que permita cubrir las indemnizaciones además de tener
tos a los riesgos asegurados, que suscriben la póliza de seguro, pasiniestro, además de asistencia técnica para la gestión de riesgo.
Proveedores de asistencia técnica: Instituciones o personas que por
mandato de la aseguradora brindan asistencia técnica a los productores asegurados, dentro el enfoque de gestión integral de riesgos.
Instituciones públicas: Entendiendo que el sector agrícola presenta
históricamente altos índices siniestrales, se ha visto la necesidad
de que los Municipios, Gobiernos Departamentales y el Estado se
encargan de subvencionar parte de la prima para que ésta sea accesible a los pequeños y medianos productores.
radora los cooperantes y las instituciones públicas, constituyen un
una reserva técnica que servirá para catástrofes.
Las modalidades aplicadas para determinar la indemnización dentro los mecanismos de seguro agrícola son las siguientes:
Índice de rendimiento de parcelas testigo: El rendimiento de parcelas testigos se compara con un índice de rendimiento promedio
histórico (IRP), para medir la afectación de los riesgos climáticos
asegurados. La parcela testigo está establecida dentro una zona homogéneas a fin de ajustar la variabilidad productiva que existe en
determinados territorios.
Financiadores del fondo de contingencia: (Sólo en casos donde no
Peritaje de evaluación de daños: LLa indemnización está sujeta a
Instituciones públicas y privadas que aportan recursos para cons-
de las instituciones participantes. Los peritajes se efectúan en las
participe una empresa aseguradora): Agencias de Cooperación e
tituir el Fondo de Contingencia del seguro, que cubrirá los déficits
en el financiamiento de las primas o indemnizaciones, una especie
de reaseguro. El Fondo está constituido como un Depósito a Plazo
Fijo (DPF), el cual genera intereses que pueden ser utilizados para
cubrir las indemnizaciones y/ó capitalizar el Fondo.
Las modalidades aplicadas para financiar los mecanismos de seguro son las siguientes:
Subvención a la prima: Aporte realizado por las instituciones pú-
blicas o cooperantes para cubrir parte de la prima que debe pagar
el productor, la cual suele ser muy por la alta siniestralidad del
sector.
la evaluación de peritos nombrados por la Fundación y/ó alguna
parcelas de cada productor afectado, ejecutando una verificación
individualizada de la afectación del siniestro a nivel de cada parcela asegurada.
La participación de PROFIN en los mecanismos de seguro agrícola
ha involucrado la ejecución de roles técnicos, financieros, operativos, con los siguientes alcances:
Rol técnico: PROFIN ejecuta el diagnóstico de mercado, diseño
y pilotaje de innovaciones financieras en servicios de seguros para
el pequeño productor. Posteriormente, ejecuta la sistematización y
difusión del servicio de seguro, buscando que la masificación esté
a cargo de instituciones aseguradoras especializadas.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
45
Rol financiero: PROFIN aporta recursos para la constitución del
El objetivo del Fondo es contribuir a mejorar los procesos de pre-
a cubrir las indemnizacionesdel seguro. También ejecuta las tareas
nos meteorológicos, que afecten de forma directa el rendimiento
Fondo de Contingencia que en caso de necesidad, serán destinados
relativas a la administración del Fondo.
Apoyo operativo: PROFIN, ante la ausencia de una oferta de
servicios de seguro agrícola en áreas rurales del país, asume el rol
temporal de proveedor de servicios de seguros.
2.3.1.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Mecanismo de seguro agrícola: caso FMRA
El FMRA (Fondo de Mitigación de Riesgo Agrícola) es un mecanismo de seguro implementado a partir de una alianza entre
tres instituciones: Fundación PROFIN, PROSUKO (Programa de
Suka Kollus) y la Federación UNAPA (Unión de Asociaciones
Productivas del Altiplano), en el marco de la segunda fase del
Programa de Reducción de Riesgos de Desastres (PRRD) financiado por COSUDE.
vención y mitigación de riesgos agrícolas provocados por fenóme-
promedio de las parcelas de producción de papa de los socios de la
UNAPA, en el Altiplano Norte del departamento de La Paz.
Modelo técnico del FMRA: El mecanismo de seguro agrícola
está basado en el índice de rendimiento de parcelas testigo localizadas en zonas homogéneas. De esta manera, la indemnización
se hace efectiva cuando el rendimiento de la parcela testigo está
por debajo del índice establecido4. El manejo de la parcelas testigo
está a cargo de agricultores experimentados denominados “yapuchiris testigos”. Los yapuchiris testigo brindan asistencia técnica a
los productores que aseguraron su parcela, con el fin de gestionar
el riesgo climático y mejorar la capacidad productiva, a través de
la socialización del plan de producción y las buenas prácticas manejadas por el yapuchiri testigo. Los yapuchiris testigo son parte
del personal de la UNAPA, y su capacitación técnica está a cargo
La alianza entre PROFIN, UNAPA y PROSUKO (alianza
de PROSUKO. El modelo incorpora también a los yapuchiris peri-
volucrados para el desarrollo del mecanismos de seguro agrícola:
testigo y efectúan los peritajes de la parcela testigo. Los yapuchiris
ámbito de la innovación técnica-productiva y, UNAPA en la pro-
parcelas.
PROPUNA), suma las potencialidades técnicas de los actores in-
to, que hacen el seguimiento de las actividades de los yapuchuris
PROFIN en el ámbito de la innovación financiera, PROSUKO en el
perito son parte del personal del FMRA, y no puede asegurar sus
visión de servicios de asistencia técnica para la gestión del riesgo
agrícola, a través de los yapuchiris. Los yapuchiris son los mejores
agricultores dentro una organización comunal ya que tienen cono-
cimientos técnicos profundos en procesos productivos, expresados
en el manejo ejemplar de su propia parcela, y habilidades e interés
para transmitir sus experiencias.
4 Véase: El seguro agrícola como instrumento financiero integral de transferencia
de gestión de riesgo climático: Una experiencia del altiplano Norte. COSUDE,
Fundación PROFIN, PRRD, UNAPA y PROSUCO. La Paz, Bolivia. 2009.
46
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Modelo técnico del FMRA
Modelo financiero del FMRA
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
47
Mecanismos de Seguro Agrícola: Fondo de Mitigación de Riesgo
Agrícola
Modelo financiero del FMRA:
El mecanismo financiero del FMRA es un Fondo de Contingencia
de $us. 62.000, constituido con aportes de PROFIN y la Federación
UNAPA. El Fondo está invertido bajo la figura financiera de un
Depósito a Plazo Fijo (DPF) y genera intereses que ayudan a cubrir
las indemnizaciones y los costos administrativos, que la prima pagada por los productores no alcanza a financiar (funcionando en
Aseguradora y canal de
distribución
PROFIN
Asegurados
Productores socios de la UNAPA
Proveedores de asistencia
técnica
UNAPA
Financiadores Fondo de
contingencia
PROFIN, UNAPA
Beneficiarios
Productores del Altiplano norte del
departamento de La Paz
Productos agrícola asegurado
Papa, quinua y cañahua
Riesgo asegurado
Helada, granizo, sequía e
inundación
Capital asegurado
30% de costos de producción
casos extremos como una reserva técnica). El excedente, en caso de
Modalidades de seguro
agrícola
Modelo actuarial del FMRA: El modelo actuarial del FMRA
Diseño técnico
existir, se destina a la recapitalización del Fondo.
permite determinar la prima justa y adecuada que los productores
puedan pagar en compensación del respaldo financiero que reci-
Índice de rendimiento de parcelas
testigo y Subvención a la prima
PROFIN, PROSUKO, UNAPA
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Monto primas acumulado
Bs 15.563 (aprox. $us 2.223)
Monto asegurado acumulado
Bs 120.000 (aprox. $us 17.143)
Monto indemnización
acumulada
Bs 54.737 (aprox. $us 7.820)
Cobertura en clientes rurales
644 productores
lan durante la vigencia del contrato. Seguidamente, se determina
Cobertura en municipios
rurales
4 municipios: Tiwanacu, Batallas,
Achacachi, Patacamaya
tivos, fijos y variables, que involucra la prestación del servicio de
Articulación con servicios no
financieros
Asistencia Técnica para la gestión
del riesgo agrícola, brindada por
UNAPA y PROSUCO
ben a través del Fondo de Mitigación del Riesgo. Primeramente, se
determina la prima técnica o pura cuyo principio primordial en el
ámbito del seguro es obtener un equilibrio actuarial, que consiste
en captar ingresos por concepto de primas del seguro que sean
iguales o mayores a las indemnizaciones o reclamos que se cance-
la prima comercial, que incluye los gastos operativos y administraseguro.
48
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Modelo técnico y financiero del FTR Uriondo
b) Mecanismo de seguro agrícola: caso FTR Uriondo
El FTR (Fondo de Transferencia de Riesgos) es un mecanismo de
seguro más elaborado tanto técnica como financieramente, pu-
diéndose llamar el primer microseguro agrícola para la vid en
Bolivia. Éste inicia sus operaciones en el Municipio de Uriondo del
departamento de Tarija, a partir del año 2009. El FTR asegura a los
productores de vid contra el riesgo de granizo, cubriendo el 100%
de los costos de producción. El Fondo ha sido constituido con recursos financieros del Gobierno Municipal (GM) de Uriondo, y ha
sido diseñado e implementado por la Fundación PROFIN.
Fuente: Fundación PROFIN.
La actividad de peritaje está desarrollada por productores locales
expertos en viticultura, que han sido invitados por el FTR para capacitarse como peritos y desarrollar una metodología de peritaje
apta para las necesidades del FTR. El perito hace una evaluación
del estado general del cultivo en la parcela identificada, cuyo re-
sultado decide sobre sí la parcela es o no asegurable. En caso positivo, el productor es asegurado por el FTR. Los peritos son el brazo
técnico del FTR, responsables de la asistencia técnica al productor,
Modelo técnico y financiero del FTR: El seguro funciona bajo
para que este pueda mejorar sus prácticas de producción. En los
la medición del daño causado por el granizo.
intercambia su conocimiento sobre prácticas de prevención y mi-
un modelo convencional de peritaje de la parcela asegurada, para
momentos de trabajo en las parcelas del cliente del FTR, el perito
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
tigación del riesgo productivo con el cliente, el cual entonces se
suscribe no solamente a un mecanismo financiero de seguro agrí-
cola, sino a un mecanismo de transferencia del riesgo integral al
viticultor: Todo ello con el objetivo de brindar al cliente un paquete
integral de gestión de riesgo.
Mecanismos de Seguro Agrícola: Fondo de Transferencia de Riesgo
Aseguradora
PROFIN
Canal de distribución
CAC El Churqui
Asegurados
Productores vitícolas Proveedores de asistencia
técnica
Peritos contratados por PROFIN y
capacitados por FAUTAPO
Financiador de la Subvención y
del Fondo de contingencia
Gobierno Municipal de Uriondo
Beneficiarios
Productores vitícolas
Productos agrícola asegurado
Vid
Riesgo asegurado
Granizo
Capital asegurado
100% de costos de producción
Modalidades de seguro
agrícola
Evaluación de Siniestro por peritos
y Subvención a la indemnización
Diseño técnico
PROFIN
49
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Monto primas acumulado*
Bs 176.311 (aprox. $us 25.187)
Monto asegurado acumulado
Bs. 4.728.175 (aprox. $us 675.453)
Monto indemnización
acumulada
Bs. 173.321 (aprox. $us. 24.760)
Número de hectáreas
aseguradas
225 hectáreas
Cobertura en clientes rurales
187 productores
Cobertura en municipios rurales
1 municipio: Uriondo – Tarija
Articulación con servicios no
financieros
Asistencia técnica de peritos
*Primas pagadas por agricultores, no incluye la subvención del GM de Uriondo.
50
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Modelo actuarial del FTR. Las fuentes de información para el
modelo fueron los datos de las estaciones meteorológicas ubicadas
en Uriondo, mapas de riesgo de intensidad del granizo, datos productivos y el catastro de la producción de uva. En base a dicha información, se realizaron análisis de correlación y simulaciones que
permitieron determinar el daño de la granizada en un año prome-
dio y en un año extremo, datos que permitieron realizar el cálculo
de la prima técnica.
2.3.2. MICROSEGURO DE DESGRAVAMEN PARA
ASOCIACIONES DE CRÉDITO
• El Fondo de Mitigación de Riesgo se constituye a partir de
un contrato entre la institución o asociación prestamista y la
asociación de prestatarios.
• Mediante dicho contrato, los prestatarios autorizan a la en-
tidad prestamista a descontar un determinado porcentaje
del monto del crédito desembolsado en cada ciclo de crédito, para constituir un Fondo de Contingencia que cubrirá el
saldo de la deuda en caso de fallecimiento de cualquiera de
los prestatarios.
• Por su parte, la entidad prestamista asume la obligación de
Es un mecanismo de seguro que funciona mediante la aportación
administración del Fondo de Contingencia y al pago de las
de dinero que permiten establecer un fondo de contingencia, que
mediante la presentación del certificado de defunción de la
por parte de los miembros de la asociación de pequeñas cantidades
indemnizaciones cuando el riesgo cubierto sea verificado,
en caso de muerte de cualquiera de los aportantes, cubre el saldo
persona fallecida.
del préstamo adeudado.
2.3.2.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
PROFIN ha promovido los mecanismos de seguro de desgrava-
men para asociaciones de crédito, brindado apoyo técnico a las
Los actores que participan en el seguro de desgravamen son los
instituciones microfinancieras y asociaciones de productores inte-
siguientes:
resadas en implementarlos.
Usuarios del servicio de seguro. Miembros de la asociación de cré-
2.3.2.2 RESULTADOS PRINCIPALES
dito.
Proveedora del servicio de seguro. Asociación de productores o
institución financiera prestamista.
Administrador del Fondo de Contingencia. Asociación de productores o institución financiera prestamista.
El mecanismo de seguro de desgravamen distingue las siguientes
características de funcionamiento:
Mecanismo de seguro de desgravamen para bancos comunales:
caso FOMIR FONDECO
Innovación financiera implementada por la IFD FONDECO, con
el apoyo técnico y financiero del Programa de Apoyo al Sector
Financiero. El FOMIR (Fondo de Mitigación de Riesgo) establece
un fondo a partir de los aportes de las asociaciones de crédito fi-
nanciadas por FONDECO bajo la metodología de banca comunal
(BC). Dicho fondo permite financiar un mecanismo de seguro de
desgravamen para todos los miembros de las asociaciones, que es
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
monitoreado y administrado por el propio personal de la institución financiera.
Mecanismo de seguro de desgravamen: caso FOMIR
Institución implementadora
IFD FONDECO
Administrador del Fondo
IFD FONDECO
Proveedor del servicio de
seguro
IFD FONDECO
Usuarios del servicio de seguro
Asociaciones comunales de
FONDECO
Beneficiarios
Familiares y miembros del banco
comunal de la persona fallecida
Capital asegurado
100% del saldo de la deuda del
fallecido
Asistencia técnica y financiera
PROFIN
Mecanismo Fondo de Mitigación de Riesgo en BC
51
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
3. INTERVENCIONES DE SOPORTE DE LA
INNOVACION FINANCIERA
3.1. FINANCIAMIENTO DE SEGUNDO PISO
El rol del Programa de Apoyo al Sector Financiero en el financia-
miento de segundo piso ha abarcado desde el diseño de fondos
hasta la gestión de fondos para cartera destinada al sector productivo. De ésta manera, ha buscado facilitar la implementación de in-
novaciones financieras que beneficien a los pequeños productores,
mediante el acceso de instituciones microfinancieras a fondos de
crédito y fondos de garantía.
3.1.1. FONDOS DE GARANTÍA PARA EL SECTOR
PRODUCTIVO
Los Fondos de Garantía (FG) permiten a las instituciones financieras contar con una garantía de recuperación de parte de sus créditos incobrables, emergente de la colocación de préstamos en los
beneficiearios del Fondo y al mismo tiempo, le significa colocar
créditos con “menor riesgo”.
El principal objetivo del FG es que los clientes finales tengan acesso a financiamiento en mejores condiciones relativas a la garantía,
plazos de pago y tasa de interés.
53
54
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
3.1.1.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
Los Fondos de Garantía involucran la participación de los actores
Fondo de Garantía: Modalidad de financiamiento para cartera indirecto
listados a continuación:
Aportantes al Fondo: Instituciones que proporcionan los recursos
financieros para la constitución del Fondo.
Administrador del Fondo: Institución a cargo del proceso administrativo del Fondo.
Ejecutores del Fondo: Instituciones financieras que acceden al fi-
nanciamiento para cartera dispuesto por el Fondo y otorgan créditos a los beneficiarios del Fondo.
Beneficiarios del Fondo: Población meta beneficiaría de los créditos
otorgados.
Fuente: Fundación PROFIN
Los Fondos de Garantía operan bajo las siguientes dos modalidades:
Financiamiento para cartera indirecto: Mediante ésta modalidad
los recursos del Fondo de Garantía son depositados en un Depósito
a Plazo Fijo. Dicho DPF genera un aval que permite a la institución
financiera acceder a un préstamo de segundo piso, con el compromiso de apalancar el financiamiento para cartera con recursos pro-
pios, por un monto equivalente al valor del Fondo de Garantía. Los
intereses generados por el DPF, serán los recursos que repondrán
la cartera incobrable generada por los créditos colocados en los beneficiarios del Fondo.
Financiamiento para cartera directo: Mediante ésta modalidad los
recursos del Fondo son otorgados en calidad de préstamo de se-
gundo piso a una entidad financiera. Dicho préstamo está destina-
Fondo de Garantía: Modalidad de financiamiento para cartera directo
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
55
do a financiar la colocación de créditos a favor de los beneficiarios
del Fondo, con el apalancamiento de recursos propios de la insti-
tución financiera, por un monto equivalente al valor del Fondo.
Dicho préstamo será la fuente de financiamiento de la cartera des-
tinada a los beneficiarios del Fondo. A su vez, los intereses deven-
gados por el préstamo serán destinados a cubrir las afectaciones de
cartera en caso de mora.
PROFIN ha intervenido en Fondos de Garantía para el sector pro-
3.1.1.2 RESULTADOS PRINCIPALES
articulador.
a) Fondo de Garantía para el sector productivo: Caso Fondo
OECAS
Rol financiero: aporta recursos financieros para la constitución
Fondo constituido por PROFIN y el FONDOECAS, instancia de
ductivo, cumpliendo un rol financiero, administrativo, técnico y
del Fondo.
Rol administrativo: ejecuta tareas de administración de Fondo,
que comprende la asignación de recursos y el seguimiento del desempeño de la cartera colocada.
la Coordinadora de Integración de Organizaciones Económicas
Campesinas (CIOEC). El Fondo busca facilitar condiciones de financiamiento favorables, para las organizaciones económicas
campesinas (OECAS) y micro empresas rurales, apoyadas por el
FONDOECAS, que adolecen de garantías suficientes para el ac-
Rol técnico: brinda apoyo técnico a las instituciones financieras
ceso al crédito. El Fondo es ejecutado por la institución financiera
cieras.
en la búsqueda de nuevas alternativas de financiamiento para aso-
ejecutoras del Fondo para que implementen innovaciones finan-
Rol articulador: busca que los aportantes del Fondo sean entidades proveedoras de servicios no financieros para los beneficiarios
del Fondo.
PROFIN ha promovido modalidades de Fondos de Garantía que
condicionan el acceso a los recursos financieros, a la capacidad de
apalancamiento de cartera con fondos propios por parte de las instituciones financieras.
ANED. La constitución del Fondo OECAS es un paso importante
ciaciones de productores que siempre enfrentan problemas de ac-
ceso adecuado a financiamiento. El Fondo OECAS inició su trabajo
en junio de 2009 y cerró operaciones en marzo de 2010.
56
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Fondo de Garantía para el sector productivo: Caso Fondo OECAS
Aportantes del Fondo
Programa de Apoyo al Sector Financiero/
COSUDE-DANIDA, FondoOecas/CIOEC
Administrador del Fondo
Fundación PROFIN
Ejecutor del Fondo
IFD ANED
Beneficiarios del Fondo
OECAS y micro empresas rurales
Modalidad de Fondo
Financiamiento para cartera directo
Monto del Fondo
$us 200 mil ($us 100 mil PROFIN y $us.
100 mil FondoOecas)
Apalancamiento de
cartera
$us. 200 mil (100% ANED)
Cartera programada
$us. 400.000.-
Cartera garantizada
50%
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
las instituciones financieras ANED e IDEPRO. Con el apoyo técnico de PROFIN, ANED e IDEPRO han implementado innovaciones
financieras para el sector productivo. Asimismo, a través de los
DELAs, los beneficiarios del Fondo han recibido conjuntamente
con el crédito, servicios de capacitación y asistencia técnica.
Fondo de Garantía para el sector productivo: Fondo DELAS
Aportantes del Fondo
PROFIN/COSUDE-DANIDA, DELA
Chuquisaca, DELA Potosí
Administrador del Fondo
Fundación PROFIN
Ejecutoras del Fondo
IFD ANED, IFD Idepro
Beneficiarios del Fondo
Productores beneficiarios del DELAs
Modalidad de Fondo
Financiamiento de cartera directo
(individual y asociativo)
Monto del Fondo
$us 600 mil ($us 200 mil PROFIN y
$us 400 mil DELAs)
Apalancamiento de cartera
$us 600 mil (50% ANED, 50% Idepro)
Cartera programada
$us 1.2 millones
Cartera garantizada
50%
Cartera colocada
acumulada
$us. 18.478
Cobertura en clientes
rurales
207 productores, miembros de las
asociaciones APCA en La Paz y REMAR
en Beni
Cobertura en municipios
rurales
2 municipios: Pelechuco (La Paz) y
Rurrenabaque (Beni)
Cartera acumulada
$us 1.695.669,00
Innovaciones financieras
introducidas
Microwarrant de lana de alpaca – La Paz
Cobertura en clientes rurales
913 clientes
Cobertura en municipios
rurales
Potosí (5): Betanzos, Cotagaita, Puna,
Tupiza y Uyuni
Chuquisaca (2): Camargo y
Monteagudo
Desarrollo Económico Local Agropecuario (DELA Potosí y DELA
Innovaciones financieras
introducidas
Microfactoring de ají, Microwarrant
de pelón
tinado a mejorar las condiciones de financiamiento de los produc-
Articulación con servicios no
financieros
Asistencia técnica y capacitación para
productores otorgada por DELAS
b) Fondo de Garantía para el sector productivo: Caso Fondo
DELAs
Fondo de Garantía constituido por PROFIN y los Componentes de
Chuquisaca) del Programa APSA de DANIDA. El Fondo está destores de zonas rurales de Potosí y Chuquisaca y es ejecutado por
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
57
3.1.2. FONDOS DE CRÉDITO PARA EL SECTOR
PRODUCTIVO
Los Fondos de Crédito facilitan a las instituciones financieras el
acceso a recursos en calidad de préstamos de segundo piso, para
ser utilizados en el financiamiento del sector productivo.
3.1.2.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
En los fondos de crédito intervienen los siguientes actores:
Aportantes del Fondo: Agencias de cooperación internacional e instituciones públicas y privadas que proporcionan los recursos para
el financiamiento de actividades productivas que contribuyan a la
generación de empleo y reducción de la pobreza.
Administrador del Fondo: El administrador del fondo canaliza los
recursos de los financiadores hacia las instituciones financieras que
presenten los mejores proyectos para el financiamiento del sector
productivo.
Instituciones Prestatarias del Fondo: Instituciones financieras que
elaboran y presentan proyectos para el financiamiento del sector
productivo y se hacen cargo de su ejecución y la rendición de cuentas sobre los recursos otorgados.
Beneficiarios del Fondo: Productores individuales o asociados que
reciben los créditos otorgados por la institución financiera presta-
• La promoción del Fondo a nivel de instituciones financieras.
• La evaluación de los proyectos presentados por las instituciones financieras para acceder a los recursos del Fondo.
mista.
• La evaluación y selección de las instituciones financieras.
PROFIN ejerce un rol de administrador de los fondos de crédito
• La canalización de los recursos del Fondo a las instituciones
para el sector productivo, con los siguientes alcances:
• El asesoramiento a los financiadores para el diseño del
Fondo.
financieras seleccionadas.
• El monitoreo y evaluación de las colocaciones de cartera.
58
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
• La asistencia técnica a las instituciones financieras para la
introducción de innovaciones financieras para el sector productivo.
• La asistencia técnica a instituciones financieras para el fortalecimiento del desempeño social.
• La medición del impacto de los créditos otorgados a nivel
de los clientes beneficiarios.
• La articulación de las innovaciones financieras con servicios no financieros, a través de alianzas institucionales
IFD IDEPRO, IFD SARTAWI, IFD ANED, Fundación SEDERA,
FINCAFÉ y la Fundación PICER Ainapi. El Fondo ha posibilitado
la introducción de diversas innovaciones financieras para el sector
productivo, a través de las instituciones prestamistas, con el apoyo
técnico de PROFIN.
Fondos de crédito: Fondo de Innovación Financiera
Aportante del Fondo
DANIDA
Administrador del Fondo
Fundación PROFIN
Instituciones financieras
prestatarias del Fondo
7 IFIs: IFD Fondeco, IFD Sartawi,
IFD Idepro, Fundación Sedera,
ONG Picer Ainimpi, Fincafé, Aned
Beneficiarios
Productores individuales o
asociados
Monto desembolsado por el
Fondo
$us. 1.160.000 Profin + 400.000
DELAs
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera colocada acumulada IFIs (*) $us. 3.432.545
Cobertura en clientes rurales (*)
14.176
Innovaciones financieras
introducidas
Microwarrant, Contratos a
Futuro, Articulación Proveedores
Transformadores, Banca Comunal
para el sector productivo,
Microfactoraje, Aval Bancario,
Fondo de Garantía
(*) Incorporan los datos mencionados en los resultados del Fondo de garantía
3.1.2.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Fondo de Innovación Financiera
Fondo constituido con recursos de la Cooperación Danesa y ad-
ministrado por la Fundación PROFIN. El Fondo ha otorgado financiamiento a 7 instituciones microfinancieras: IFD FONDECO,
b) Componente Financiero del Programa Piloto de la Quinua
Fondo constituido con recursos de la Cooperación Holandesa para
el financiamiento de los actores de la cadena productiva de la quinua. A partir de un convenio entre el financiador, FAUTAPO y
COSUDE, se delega a la Fundación PROFIN el mandato de admi-
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
59
nistración del Fondo, complementando el trabajo de la Fundación
Fautapo en la administración de los componentes no financieros
del Programa. De esta manera, se canalizaron recursos a cinco ins-
tituciones financieras: IFD IDEPRO, IFD ANED, IFD CIDRE, Pro
Rural y Fundación PRODEM, hasta que el Fondo concluyó operaciones en el 2008.
Fondos de crédito: Componente Financiero de la Cadena de la Quinua
Financiadora del Fondo
Cooperación Holandesa
c) Fondo Financiero del Programa Nacional de Biocomercio
Sostenible
Administradora del
Fondo
PROFIN
Fondo constituido con recursos de la Cooperación Holandesa y la
Prestatarias del Fondo
IFDs (3): ANED, CIDRE, IDEPRO
Otros (2): Pro Rural, Fundación PRODEM
actividades certificadas en biocomercio, apoyadas por el Programa
Monto del Fondo
$us 1.600.000
Beneficiarios
Actores de la Cadena de la Quinua, en
los eslabones de: 1) Producción Primaria,
2) Acopio, 3) Transformación y 4)
Comercialización.
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera colocada
acumulada
Cobertura en clientes
$us 4.654.814
1.097 operaciones
17 municipios
Oruro (6): Caracollo, Challapata, Santuario
de Quillacas, Pampa Aullagas, Salinas Garci
de Mendoza, Oruro
Cobertura en municipios
Potosí (9): Tomave, Uyuni, Llica, Tahua, San
Agustín, Kolcha K, San Pedro de Quemes,
Caisa D, San Pablo de Lipez
La Paz (2): El Alto, La Paz
Innovaciones financieras Microwarrant, Microleasing,
introducidas
Financiamiento en Riesgo Compartido
Articulación con servicios Servicios no Financieros para la cadena de
no financieros
la Quinua facilitados por FAUTAPO
Cooperación Suiza, a través de SECO, para el financiamiento de las
Nacional de Biocomercio Sostenible, ejecutado por la Fundación
Amigos de la Naturaleza (FAN). A partir de un convenio suscrito
entre COSUDE y FAN, se delega a PROFIN la representación del
Componente Financiero del Programa. De esta manera, se canalizaron créditos para el financiamiento del biocomercio, a través
de las siguientes instituciones financieras: IFD FADES, IFD ANED,
IFD IDEPRO y Pro Rural. El Fondo concluyó operaciones en el
2008.
Fondos de crédito: Fondo Financiero del Programa de Biocomercio
Financiadores del
Fondo
Cooperación Holandesa y SECO/COSUDE
Administrador del
Fondo
PROFIN
Prestatarias del Fondo
IFD: ANED, IFD Fades, IFD Idepro, Pro
Rural
Beneficiarios
Actividades certificadas en biocomercio
(carne y cuero de lagarto, maca, cacao,
ingredientes naturales, etc.)
60
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Cartera colocada
acumulada
$us 708.839
Cobertura en clientes
273 operaciones
Cobertura en
municipios
16 municipios
Beni (2): Rurrenabaque, Baures
Chuquisaca (1): Sucre
La Paz (9): Apolo, Caranavi, Guanay,
Coroico, San Buena Ventura, Palos Blancos,
Irupana, La Paz, El Alto
Pando (2): Puerto Rico, Filadelfia
Santa Cruz (2): Santa Cruz de la Sierra,
Urubicha
Potosí (1): Ravelo
Articulación con
servicios no financieros
Servicios no Financieros facilitados por la
FAN
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
61
3.2. FORTALECIMIENTO DE INSTITUCIONES
FINANCIERAS
PROFIN ha apoyado el fortalecimiento de instituciones financieras
en dos ámbitos: fortalecimiento institucional estratégico y opera-
tivo y fortalecimiento del desempeño social. De esta manera, ha
buscado apoyar a la consolidación del mercado microfinanciero y
su mandato social, para que el servicio a los pequeños productores
aumente y se puedan mejorar las condiciones de acceso a crédito
productivo.
3.2.1. FORTALECIMIENTO INSTITUCIONAL
Fortalecimiento dirigido a instituciones financieras como elemento
no solo para la consolidación del mercado financiero sino también
como instrumentos para el desarrollo económico nacional.
3.2.1.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
A partir de convenios establecidos con instituciones financieras,
PROFIN otorga recursos financieros no reembolsables para el for-
• Recursos humanos. Apoyo al desarrollo y formación de
recursos humanos. Apoyo a programas de capacitación a
medida.
• Sistemas de información. Apoyo al desarrollo y la mejora
de sistemas de información, módulos informáticos y plataformas tecnológicas inclusivas,
• Desarrollo de servicios no financieros. Apoyo a la complementación de la oferta de servicios financieros con servicios
no financieros para el desarrollo.
talecimiento institucional en las siguientes áreas estratégicas y
• Estudios e investigaciones. Apoyo para la realización de
• Desarrollo de innovaciones financieras. Financiamiento
• Alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas. Apoyo
operativas:
de estudios, diseño, implementación y difusión.
• Planificación estratégica. Apoyo a la elaboración de Planes
Estratégicos y la institucionalización de herramientas de
gestión estratégica.
• Gobernabilidad. Apoyo a la armonización de normas, sistemas de organización y sistemas de riesgo.
estudios, rating financiero y evaluaciones de impacto.
destinado a la expansión de la cobertura de servicios financieros.
3.2.1.2 RESULTADOS PRINCIPALES
El apoyo financiero brindado por PROFIN para el fortalecimiento
institucional, ha priorizado recursos para las instituciones finan-
cieras en proceso de regulación, que tienen un mayor acercamiento
con el sector productivo rural.
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
1
IFD FONDECO
2
FFP ECOFUTURO
3
Fundación SEDERA
X
4
IFD FADES
X
5
IFD CIDRE
X
6
IFD CRECER
X
7
IFD PROMUJER
X
8
IFD Sartawi
X
9
FFP FIE
10
IFD ANED
11
CAC Asunción de
LLallagua
12
CACs El Churqui y San
Francisco Solano Madre y
Maestra
X
X
13
CAC San Martín de Porres
y FONDECO
X
X
14
PRO RURAL
15
BBV
16
Centro Afin
17
CAISA
18
Funda PRO
TOTAL
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
X
Innovación tecnológica
Estudios investigaciones
Alianzas estratégicas
Servicios no financieros
Sistema de información
Recursos Humanos
Gobernabilidad
Instituciones financieras
Planificación estratégica
Programa de Apoyo al Sector Financiero Fase 4: Fortalecimiento de
instituciones financieras
Innovación financiera
62
X
X
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
63
3.2.2 FORTALECIMIENTO DEL DESEMPEÑO SOCIAL
El desempeño social5 es el proceso que las instituciones microfi-
nancieras conducen para llevar su mandato social a la práctica, en
línea con valores aceptados, que incluyen:
• El alcance sostenible de personas pobres, vulnerables y/o
excluidas.
• La prestación de servicios de calidad adecuados a las necesidades de la clientela meta.
• La mejora de condiciones socioeconómicas de la clientela
meta.
• La mejora de la responsabilidad social de la organización,
con clientes, recursos humanos, comunidades y el medio
ambiente.
La gestión del desempeño social es la gestión deliberada e intencionada del proceso del desempeño social, e involucra lo siguiente;
• Traducir la misión y valores en objetivos claros y mensurables para el alcance intencionado de beneficios sociales.
Fuente: Consorcio Imp-Act.
5 Definición propuesta por el Grupo Internacional de Trabajo en Desempeño
Social (SPTF, por sus siglas en inglés). La SPTF, creada el 2005, es un foro especializado en el desempeño social aplicado a las microfinanzas, que promueve
un marco conceptual común del desempeño social e impulsa el conocimiento, la
reflexión y difusión sobre el tema. Véase: www.sptf.info
• Tener sistemas para recolectar información y recibir retroalimentación de su clientela (enfoque de demanda).
• Institucionalizar la responsabilidad social, incluyendo la
protección del cliente.
64
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
• Monitorear, evaluar y reportar información sobre el cumplimiento de sus objetivos sociales.
• Alinear su proceso de negocios para el alcance tanto de objetivos sociales como financieros.
• Asegurar que la toma de decisiones considere tanto los resultados sociales como financieros.
3.2.2.1 MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
PROYECTOS DE RESPONSABILIDAD SOCIAL
PROFIN ha destinado recursos financieros para apoyar la imple-
mentación de procesos y prácticas de responsabilidad social en
instituciones microfinancieras, en base al enfoque de saber, hacer y
hacer saber desarrollado por la Fundación EMPRENDER.
berada del desempeño social, el Programa de Apoyo al Sector
Financiero otorga los siguientes servicios:
Estudio de Satisfacción de Clientes. El estudio de satisfacción de
clientes identifica las percepciones de la clientela acerca de los servicios brindados por la institución y, los servicios brindados por
instituciones que representan la Competencia de la institución. La
metodología desarrollada por la Fundación PROFIN para dicho
fin determina primeramente, los niveles de satisfacción e insatisfacción de la clientela en relación a las características específicas de
los servicios de la institución. Posteriormente identifica desde la
perspectiva de la clientela, que características representan ventajas
comparativas y desventajas comparativas para la institución.
Estudio de impacto. El estudio de impacto es una evaluación de los
cambios en la vida de los clientes, que han sido incididos por los
servicios brindados por la institución evaluada. La metodología de
investigación desarrollada por PROFIN, primeramente determina
la línea de base de la situación ex ante al acceso a los servicios de la
institución, y luego identifica el cambio entre la situación ex post y
ex ante. Posteriormente, aplica distintas técnicas de atribución de
impactos para determinar en qué medida los cambios son atribuibles o no a los servicios de la institución.
Auditoría social. Evalúa el desempeño social de una institución
desde la perspectiva del proceso organizacional interno que conSERVICIOS DE CONSULTORÍA
En el afán de promover que las instituciones con mandato social
mejoren sus capacidades para una gestión intencionada y deli-
duce para llevar su misión social a la práctica. PROFIN ejecuta dos
tipos de auditoría social externa: a) Auditoría social de bench-
marks, que está basada en la herramienta SPI (Social Performance
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Fundación PROFIN: Servicios en el área de Desempeño Social
Fundación PROFIN: Metodología de Evaluación de Impactos
65
66
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Indicators Iniciative) de la red CERISE6 y, a su vez, incorpora ajus-
de la institución. La asesoría técnica está basada en el enfoque de
termina el estado y la eficacia de los componentes claves del proce-
sarrollado por el Consorcio Imp-Act9).
tes propios de PROFIN y, b) Auditoría social de procesos, que deso de gestión del desempeño social, en base a la herramienta QAT
Gestión del Desempeño Social (SPM, por sus siglas en inglés), de-
Fundación PROFIN: Asistencia Técnica en Gestión del Desempeño Social
(Qualitative Assessment Tool) de la Red MFC7.
Auditoría de la gobernabilidad. La auditoría de la gobernabilidad
es un análisis complementario a la auditoría social, que analiza los
mecanismos que la institución desarrolla y aplica para asegurar el
cumplimiento de su misión con sostenibilidad. La auditoría está
estructuralmente basada en los seis ejes comunes para la buena
gobernabilidad en instituciones microfinancieras propuestos en
la Guía de la Gobernabilidad desarrollada por la organización
IRAM8.
Fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social (GDS). La
asistencia técnica en Gestión del Desempeño Social, otorga a las
instituciones asesoría para el fortalecimiento de los siguientes tres
componentes de la GDS: 1) Operativización de la misión en obje-
tivos sociales específicos y estrategias de alcance, 2) Sistemas de
información para el monitoreo y evaluación del alcance de obje-
tivos sociales y 3) Sistemas de gestión que utilicen información
del desempeño social para la toma de decisiones, y que busquen
un mayor equilibrio entre los objetivos sociales y los objetivos financieros. La metodología de la asistencia técnica está basada en
la realización de talleres de trabajo con el personal y el Directorio
3.2.2.2 RESULTADOS PRINCIPALES
a) Proyectos de responsabilidad social en instituciones financieras
En noviembre de 2004, PROFIN y FUNDA-PRO deciden apoyar
el Proyecto Piloto “Responsabilidad Social en IMF de Bolivia”,
ejecutado y cofinanciado por Fundación Emprender. Por medio
de este Proyecto, Emprender brinda capacitación y asesoramiento en Responsabilidad Social a 4 IMF (FFP Eco Futuro, FFP FIE,
FONDECO y Pro Mujer). En mayo de 2006, PROFIN y Emprender
firman un Convenio de Complementación del proyecto. Como
resultado se apoya a otras 3 instituciones financieras (Banco Los
6
CERISE (Comité de Intercambio, Reflexión e Información en Sistemas
de Crédito y Ahorro) es una red francesa orientada al intercambio y difusión de
buenas prácticas en microfinanzas. www.cerise-microfinance.org
Andes Pro Credit, Banco de Crédito e IDEPRO).
8
9
7
Véase www.mfc.irg.pl
Véase: www.iram-fr.org
Véase: www.imp-act.org
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
Proyectos de responsabilidad social en instituciones financieras:
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Institución proveedora
de Asistencia Técnica
Fundación EMPRENDER, con apoyo
financiero del Programa de Apoyo al
Sector Financiero y FUNDA PRO
Instituciones Financieras
apoyadas
IFDs: Pro Mujer Bolivia, FONDECO,
IDEPRO
FFPs (2): ECO FUTURO, FIE.
Bancos: Banco de Crédito, Banco Los
Andes Pro Credit
67
Auditoría social de instituciones financieras:
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Auditorías
ejecutadas por
PROFIN
Auditorías social de benchmarks (10), basadas en
la Herramienta SPI/CERISE
Auditorías de Procesos (2), basadas en la
herramienta QAT/MFC
Instituciones
Financieras
Evaluadas
Total: 11 instituciones
IFDs (8): ANED, CIDRE, CRECER, DiaconiaFRIF, FADES, FONDECO, IDEPRO, Pro Mujer,
FFPs (1): FIE
Otras (2): PRO RURAL y Fundación PRODEM
b) Auditorías sociales de instituciones microfinancieras
PROFIN ha ejecutado un importante número de auditorías socia-
c) Estudios de impacto y satisfacción de clientes de instituciones
financieras
tas internacionales más innovadoras en el tema.
PROFIN ha ejecutado estudios de impacto y satisfacción de clientes
les de instituciones microfinancieras, basándose en las herramien-
aplicando herramientas que son diseñadas en función a los objeti-
vos particulares de la institución o programa sujeto a evaluación.
En este sentido, se han diseñado herramientas de evaluación de
impacto para productos de crédito específicos: crédito de vivienda,
crédito individual para actividades económicas, crédito para ban-
ca comunal, etc. Asimismo, se han diseñado herramientas de evaluación de impacto del crédito a nivel de los distintos eslabones de
cadenas productivas: producción primaria, acopio, transformación
y comercialización.
68
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Programa de Apoyo al Sector Financiero Fase 4:
Estudios de impacto y satisfacción de clientes:
Nro. de estudios
2 estudios
Nro de Instituciones
Financieras Evaluadas
6 instituciones: IFD ANED, IFD Cidre, IFD
Idepro, Pro Rural y Fundación PRODEM
(en el marco del estudio de impacto del
Componente Financiero del Programa
Piloto de la quinua) e IFD Diaconia-FRIF
3.3. ALIANZAS ESTRATÉGICAS PARA
LA PROFUNDIZACION DE SERVICIOS
FINANCIEROS
Las alianzas estratégicas (AE) son acuerdos entre instituciones prestadoras de servicios, que buscan lograr objetivos comu-
nes cuya concreción resultaría difícil de manera independiente.
d) Fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social de
instituciones financieras
Usualmente, dichos objetivos involucran: el acceso a nuevos mer-
La asistencia técnica brindada por PROFIN para el fortalecimiento
disminución de los costos de transacción del demandante y el ofe-
de la Gestión del Desempeño Social de instituciones microfinancieras, está basada en el enfoque desarrollado por el Consorcio
Imp-Act, que la instancia internacional líder en el tema, con sede
en el Instituto de Estudios para el Desarrollo de la Universidad
de Sussex del Reino Unido. Fundación PROFIN cuenta con la autorización para utilizar y adaptar el material desarrollado por el
Consorcio Imp-Act.
rente, y el incremento de la lealtad del cliente a partir de las mejoras resultantes de la alianza.
El Programa de Apoyo al Sector Financiero ha promovido las
alianzas estratégicas en el sistema financiero como instrumen-
to para fortalecer y diversificar la oferta de servicios financieros,
principalmente, en áreas rurales. Son de interés principal las AE
que amplíen la oferta de servicios de ahorro y servicios financieros
Fortalecimiento de la Gestión del Desempeño Social:
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
Nro, Instituciones
Financieras apoyadas
cados, la ampliación de la cobertura de los servicios ofertados, la
3 instituciones: IFD Diaconia-FRIF, IFD
Pro Mujer Bolivia, IFD CRECER
auxiliares (pago de servicios básicos, giros y transferencias, cambio
de moneda y recaudación de tributos o aportes previsionales) y
servicios de microseguros.
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
69
También fomenta las iniciativas individuales de instituciones fi-
terminado, bajo la responsabilidad de la segunda en cuanto a con-
financieros en áreas geográficas y poblaciones desatendidas, a tra-
máticos, siendo la entidad regulada la que asume todo el riesgo de
nancieras que buscan profundizar la cobertura de sus servicios
vés de innovaciones tecnológicas, tales como: Agencias móviles,
banca por celular, GPS, Points of Sale (POS), etc.
3.3.1. MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
Las alianzas estratégicas para la expansión de la cobertura de ser-
vicios financieros involucran la participación de los siguientes actores:
Institución mandante: Entidad que otorga el mandato de prestación
de servicios financieros.
Institución mandataria: Persona jurídica o persona natural, que recibe el mandato y otorga los servicios financieros establecidos a la
clientela meta.
Clientes meta: Clientes que reciben los servicios financieros generados como resultado de las alianzas estratégicas e iniciativas individuales.
Las modalidades de alianzas estratégicas que han sido apoyadas
por el Programa de Apoyo al Sector Financiero son las siguientes:
Contratos de Corresponsalía: Admiten que una entidad financiera
regulada (EFR) establezca una alianza con una entidad financiera
no regulada (EFNR), para que la segunda otorgue servicios auxi­
liares financieros.
Mandatos de Intermediación Financiera (MIF): Permiten que una
EFR delegue a una EFNR, u otra persona natural o jurídica, la
prestación de servicios financieros, dentro un ámbito y plazo de-
diciones de infraestructura, personal, seguridad y sistemas inforla operación.
Cajas externas: Autorizan que una EFR instale en oficinas de una
EFNR, u otra persona jurídica, una caja externa para la prestación
de los servicios de depósito y servicios auxiliares financieros, bajo
la responsabi­lidad de la primera en cuanto a medidas de seguri-
dad, custodia y otros re­feridos a la naturaleza de los servicios a
prestar.
Alianzas estratégicas entre entidades financieras no reguladas:
Generan mandatos recíprocos de las partes involucradas en la
alianza, para la prestación de servicios financieros, permitiendo
que los clientes se beneficien de una mayor cobertura.
Alianzas estratégicas entre proveedores de seguros e instituciones
microfinancieras: Permiten que una Compañía de Seguros delegue
a una institución financiera, u otra persona natural o jurídica, la
oferta y cobranza de servicios de seguro.
PROFIN ha apoyado las alianzas estratégicas y las innovaciones
tecnológicas para la profundización financiera, cumpliendo roles
financieros, técnicos y administrativos con los siguientes alcances:
Rol financiero: PROFIN aporta recursos financieros de contra-
parte a las instituciones financieras para la implementación y la
operación de las alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas.
Rol
administrativo: PROFIN administra el Programa de
Mandatos de Intermediación Financiera e innovaciones tecnológi-
70
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
cas, cofinanciado por el BID/FOMIN y el Programa de Apoyo al
Sector Financiero, en apoyo a las alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas.
Rol técnico: PROFIN ejerce un rol de facilitador de las AE en fun-
ción a la armonización de las culturas organizaciones y la promoción de escenarios de ganancia para ambas partes. También brinda
asesoramiento técnico legal para la implementación de las alianzas
Programa de Promoción de Microseguros para Microempresarios
Financiadores
BID, PASA, Programa de Apoyo al Sector
Financiero/COSUDE-DANIDA
(Cofinanciamiento PROFIN: $us 150.000)
Ejecutor
Centro AFIN
Clientela meta
Microempresarios
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero
y pone a disposición un sistema informático para el seguimiento
de las operaciones de las alianzas estratégicas.
Adicionalmente, PROFIN ha otorgando recursos financieros re-
Alianzas
estratégicas
embolsables a entidades financieras no reguladas participantes de
alianzas estratégicas para establecer la garantía ante la entidad fi-
nanciera regulada, con la opción de patrimonialización en función
al cumplimiento de las metas de la AE.
3.3.2. RESULTADOS PRINCIPALES
a) Alianzas estratégicas para la provisión de servicios de
microseguros: caso Programa de Promoción de Microseguros para
Microempresarios
Programa administrado por Centro Afin y cofinanciado por
PROFIN/COSUDE-DANIDA, BID y PASA. El objetivo del progra-
ma es promover una oferta sostenible de servicios de microseguros
para microempresarios, a través de alianzas estratégicas entre instituciones microfinancieras y proveedores de seguros. El programa
finalizó en diciembre de 2009.
Mandantes
Mandatarios
Modalidad
7 Compañías
de Seguros y 6
Intermediarios
de seguros
8 entidades
microfinancieras
AE entre
IMF y
proveedores
de seguros
Total: 13 alianzas estrategias
Servicios
otorgados
11 Servicios de microseguros
Cobertura en
clientes
30.146
Cobertura en
municipios
Información no disponible
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
b) Alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas para la
profundización financiera: caso Programa de Mandatos de
Intermediación Financiera e Innovaciones Complementarias
Programa administrado por la Fundación PROFIN, con el financiamiento del BID/FOMIN (Fondo Multilateral de Inversiones) y recursos otorgados por COSUDE y DANIDA a través del Programa
de Apoyo al Sector Financiero. El objetivo general del programa es
incrementar el acceso a servicios financieros integrales por parte
de poblaciones rurales y periurbanas de Bolivia. Por su parte, el
objetivo específico del programa es apoyar a las entidades finan-
cieras a ampliar la cobertura y diversificar los servicios financieros,
mediante el desarrollo de alianzas estratégicas e innovaciones tec-
nológicas. El programa inició actividades en marzo de 2008 y su
duración está prevista hasta septiembre de 2011.
El Programa también incluye dentro sus componentes de trabajo
el financiamiento de diagnósticos sectoriales, talleres nacionales de
difusión del programa y la normativa, intercambio de experiencias, visitas de campo, un taller internacional, el desarrollo de un
programa informático de seguimiento, líneas de base y sistematización, entre otras actividades de seguimiento.
71
72
• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
Programa Mandatos de Intermediación Financiera e Innovaciones Complementarias
Financiadores
BID/FOMIN USD. 1.000.000
Programa de Apoyo al Sector Financiero/COSUDE-DANIDA USD. 500.000
Ejecutor
Fundación PROFIN
Clientela meta
Población rural y periurbana
Resultados de la Fase 4 del Programa de Apoyo al Sector Financiero, a marzo de 2010
Mandantes
Alianzas
estratégicas
1
FFP Prodem S.A.
2
CAC La Trinidad (son dos
proyectos de alianza).
3
4
5
Iniciativas
individuales
Innovaciones
tecnológicas
Banco Unión
Banco Unión S.A
CAC El Churqui y
CAC San Francisco Solano (2
proyectos).
Mandatarios
Persona Jurídica o
Natural
MIF
IDEPRO
MIF
ANED
MIF
Mandato reciproco
AE entre EFNR
CACs (3): Paulo VI, Asunción de LLallagua (2 proyectos), San Carlos Borromeo.
IFDs (3): ANED, Sembrar Sartawi y Crecer.
CACs (3): Magisterio Rural, La Sagrada Familia, Comarapa.
IFDs (4):ANED, Pro Mujer, CIDRE (2 proyectos), Sembrar Sartawi.
FFPs (1): Eco Futuro S.A,
Gremios (1): Febocac
24 proyectos de alianzas estratégicas e innovaciones tecnológicas
Nro.
90.000 clientes (proyectados)
Cobertura en
Municipios
MIF
Persona Jurídica o
Natural
Nro. Proyectos
Clientes
Modalidad
93 municipios
Chuquisaca (10): Sucre, Padilla, Monteagudo, Camargo, Culpina, San Lucas, Villa Serrano, Incahuasi, Villa Vaca
Guzmán, Macharetí
Cochabamba (21): Cochabamba, Aiquile, Omereque, Morochata, Cliza, Anzaldo, Arbieto, Capinota, Quillacollo,
Sipe Sipe, Chimoré, Colcapirhua, Sacaba, Colomi, Pocona, Puerto Villarroel, Entre Rios, Mizque, Vila Vila, Punata,
Cuchumuela (V G Villarroel)
La Paz (16): La Paz, El Alto, Achacachi, Viacha, Chulumani, Palos Blancos, La Asunta, Pucarani, Laja, Sica-Sica, AyoAyo, Calamarca, Colquencha, Coroico, Coripata, Caranavi
Oruro (4): Oruro, Caracollo, Challapata, Salinas de Garci Mendoza
Potosí (11): Potosí, Llallagua, Betanzos, Ravelo, Toro Toro, Cotagaita, Tupiza, Atocha, Puna, Uyuni, Acasio.
Tarija (7): Bermejo, Caraparí, VillaMontes, Uriondo, San Lorenzo
Tomayapo (El Puente), Entre Ríos
Santa Cruz (17): Santa Cruz, Cotoca, El Torno, Warnes, Buena Vista, Yapacaní, Portachuelo, Gutierrez, Boyuibe,
Pampa Grande, Saipina, San Javier, Montero, Comarapa, A. de Guarayos, Urubicha, El Puente
Beni (4): Trinidad, San Javier, Riberalta, San Ramón
Pando (3): Porvenir, Puerto Rico, San Lorenzo
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
3.4. CABILDEO A FAVOR DE LA INNOVACIÓN
FINANCIERA PARA EL SECTOR PRODUCTIVO
73
3.4.2. RESULTADOS PRINCIPALES
Una de las tareas permanentes de PROFIN es promover la adop-
a) Sistema Nacional del Financiamiento para el Desarrollo
(SINAFID)
el desarrollo de innovaciones financieras, con el fin de permitir la
ción de las prioridades productivas estratégicas establecidas en el
ductores a servicios financieros adecuados.
tales y municipales incluyentes y concertadas con los producto-
3.4.1. MECANISMO DE FUNCIONAMIENTO
unidad económica campesina agropecuaria, la micro y la pequeña
ción de normativas y políticas públicas dirigidas a la promoción y
El objetivo del SINAFID es proveer financiamiento para la ejecu-
ampliación de la oferta financiera y facilitar el acceso de los pro-
Plan Nacional de Desarrollo (PND) y las estrategias, departamen-
PROFIN ha apoyado el desarrollo de normativa y política pública
a favor de la innovación financiera para el sector productivo, brindado apoyo técnico y financiero con los siguientes alcances:
Apoyo técnico: PROFIN ha brindado un asesoramiento técnico
a las instituciones a cargo de la generación de la normativa y la
política pública.
Apoyo financiero: PROFIN ha otorgado recursos financieros no
reembolsables para el financiamiento de actividades de soporte a
la generación de normativa y política pública.
res, siendo dicho financiamiento dirigido principalmente, hacia la
empresa, fortaleciendo la homogeneización tecnológica de los di-
ferentes sectores, redes, cadenas y complejos productivos e infra-
estructura productiva. PROFIN por invitación del Ministerio de
Planificación del Desarrollo, formó parte del equipo a cargo de la
elaboración de la propuesta estratégica y conceptual del SINAFID,
que fue presentada en junio del 2006.
b) Banco de Desarrollo Productivo
El Banco de Desarrollo Productivo (BDP) es una entidad financiera estatal de segundo piso que promueve el desarrollo nacional
mediante el estímulo a la inversión e inclusión financiera, viabilizando actividades productivas que resulten en la creación de empleos, reducción de desigualdades sociales y regionales. En abril
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• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
de 2006 a solicitud del Ministro de Planificación del Desarrollo,
PROFIN fue invitada a conformar el equipo de diseño del Banco de
Desarrollo Productivo, con el mandato de elaborar una propuesta
estratégica, institucional y operativa para la implementación del
Banco. El documento fue culminado y presentado al Ministerio de
Planificación del Desarrollo en octubre de 2006.
Una vez presentado el documento de diseño final del Banco de
Desarrollo de Segundo Piso, PROFIN conformó la comisión especial para la elaboración del proyecto de Decreto Supremo que
permita la constitución del BDP y se inicie el proceso de traspa-
so de Programas del FONDESIF el nuevo BDP. Asimismo se rea-
lizó la gestión ante la Superintendencia de Bancos y Entidades
Financieras, para elaborar un reglamento específico de la Ley de
Bancos, que faculte al BDP a operar como Banco de Segundo Piso,
incorporando nuevas operaciones a las establecidas en el estatuto
de la Nacional Financiera Boliviana, la Ley de Bancos y otras disposiciones normativas.
c) Reglamento de Mandatos de innovación financiera
La norma tiene por objeto reglamentar el artículo 3º numeral 6 de
la Ley de Bancos y Entidades Financieras, en lo que refiere a los
Mandatos de Intermediación Financiera entre entidades de intermediación financiera y personas jurídicas legalmente constituidas
en el marco de las operaciones expresamente permitidas por la
Ley de Bancos acorde a cada tipo de entidad Financiera según se
trate de Banco, Fondo Financiero Privado, Cooperativa de Ahorro
y Crédito Abierta o Mutual de Ahorro y Préstamo. En un trabajo
realizado en coordinación entre NAFIBO, la SBEF y PROFIN, se
reglamentó los mandatos de intermediación financiera, amplian-
do el alcance de la norma referida a los contratos de correspon-
salía. PROFIN apoyó al proceso de desarrollo del Reglamento
de Mandatos de Intermediación Financiera, a partir de una propuesta técnica presentada a NAFIBO, y que fue posteriormen-
te remitida a la SBEF. Dicha propuesta, denominada “Contrato
de Corresponsalía Ampliado”, estaba basada en las experiencias
de alianzas estratégicas apoyadas por PROFIN en el país, y bus-
caba incrementar las opera­ciones permitidas en el Contrato de
Corresponsalía reglamentado el año 2000.
d) Normativa para el financiamiento del sector productivo
PROFIN ha brindado apoyo técnico a la ASFI (Autoridad de
Supervisión del Sistema Financiero) para el desarrollo y la promoción de normativa que regule el funcionamiento de una oferta fi-
nanciera adecuada a los pequeños productores, principalmente rurales. Asimismo, PROFIN ha presentado a la autoridad financiera
los trabajos y avances alcanzados por la Fundación en la temática
del seguro agrícola e innovaciones financieras. Se han realizado
mesas de trabajo con ASFI y Finrural para el diseño de normativas
en torno a los productos financieros, con el objetivo de facilitar su
masificación. Se ha realizado la presentación conceptual a la ASFI,
mencionando el proceso de diseño e implementación y de los re-
INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
sultados alcanzados en la experiencia desarrollada por PROFIN en
distintos productos de innovación. Se ha despertado un marcado
interés por parte de la ASFI para analizar los productos financieros
desarrollados y su pertinencia para ser masificados.
e ) Seguro agrícola
A nivel nacional, PROFIN ha apoyado al Vice Ministerio de
Desarrollo Rural en el análisis legal del proyecto de ley del segu-
ro agrario y el diseño del proceso que debe seguir este manda-
to gubernamental. A nivel departamental, se ha presentado a la
Prefectura de Tarija y al Comité impulsor del seguro agropecuario
del departamento una propuesta para el diseño de un sistema de
seguro. La propuesta fue aprobada y se está ejecutando la fase de
diseño del seguro.
f) Fondo de Fomento al Desarrollo Productivo (FFODEPRO)
Se ha iniciado un apoyo concreto al gobierno departamental de
Tarija para la construcción de un Fondo de Fomento al Desarrollo
Productivo (FFODEPRO). Ha sido posible diseñar una institucionalidad acorde a la normativa vigente y que pueda administrar va-
rias herramientas e instrumentos de financiamiento que favorezcan
al sector productivo. Adicionalmente, PROFIN ha desarrollado el
Reglamento de Operaciones del FFODEPRO y los principios básicos de funcionamiento, incluyendo manuales operativos de administración de cartera y fideicomisos. Se prevé que el FFODEPRO
inicie operaciones el primer semestre de 2010. De manera complementaria se ha dado inicio a un trabajo de diagnósticos regionales
integrales, que permitirán el desarrollo de productos financieros
adecuados a las demandas del sector productivo.
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INNOVACIONES FINANCIERAS PARA EL SECTOR AGROPECUARIO •
77
4. LECCIONES APRENDIDAS
4.1 FACTORES DE ÉXITO
La intervención del Programa de Apoyo al Sector Financiero en
la fase 4, con énfasis en el sector productivo y rural, ha logrado
generar un mayor acceso por parte de los pequeños productores, a
productos, servicios y mecanismos financieros adecuados.
El relacionamiento directo y el fortalecimiento brindado a las ins-
tituciones financieras de primer piso, ha facilitado la implementación piloto de una serie de innovaciones financieras.
En el caso del seguro agrícola, la participación de PROFIN en el di-
seño e implementación piloto de mecanismos de seguros, ha sido
fundamental para motivar el interés y la acción de los actores del
sector público y privado.
La articulación entre los servicios financieros y no financieros, ha
contribuido a la obtención de mayores ingresos para los pequeños
productores y ha permitido mejorar la gestión de riesgos de sus
actividades económicas.
El mayor acercamiento hacia los pequeños productores ha per-
mitido detectar las necesidades de servicios financieros desde la
demanda, y la implementación de innovaciones financieras que
respondan a sus características.
4.2 DIFICULTADES
El proceso de regulación encarado por las ONG financieras, princi-
pales aliadas de PROFIN en los procesos de innovación financiera,
ha frenado los esfuerzos iniciales dirigidos al tema.
La masificación de las innovaciones financieras enfrenta restriccio-
nes en el nivel normativo, que no han logrado ser superadas por
los procesos de cabildeo demostrativos de sus beneficios.
Los recursos humanos y el tiempo asignado por las instituciones
financieras para el desarrollo de las innovaciones financieras, son
insuficientes para encarar procesos ágiles y oportunos para la demanda.
El costo de las operaciones del financiamiento dirigido al sector
productivo es alto, aun cuando se incorporan innovaciones financieras que contribuyen a reducir el riesgo para las instituciones financieras
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• PROGRAMA DE APOYO AL SECTOR FINANCIERO
4.3 PERSPECTIVAS FUTURAS
La intervención programática más focalizada tanto a nivel de te-
PROFIN considera que los resultados obtenidos en la Fase 4 son
máticas de innovación financiera e intervenciones de soporte, te-
texto en el que se desenvolvieron, sin embargo, para potenciar el
yor impacto en la clientela meta.
satisfactorios, responden a las expectativas planteadas y al con-
rritorios geográficos y rubros productivos, a fin de generar un ma-
enfoque de intervención desarrollado, con el fin de que responda
La transferencia, de los conocimientos desarrollados, a los actores
al nuevo entorno, será necesario fortalecer y mejorar los siguientes
ámbitos:
La articulación de esfuerzos entre los actores promotores del desarrollo productivo y financiero, tanto privados como públicos, desde el nivel local hasta el nivel departamental, nacional y externo,
para asegurar respuestas integrales y sostenibles a las demandas
de los pequeños productores.
La capacidad de convocatoria para facilitar procesos participativos
de identificación de las demandas de los pequeños productores y
productoras por servicios financieros de desarrollo.
La apropiación por parte de los pequeños productores de las intervenciones financieras y no financieras desarrolladas en respuesta a
sus demandas, para asegurar su permanencia en el tiempo.
El relacionamiento con las asociaciones de productores para fortalecer su participación en la respuesta a las demandas de los peque-
ños productores por servicios financieros de desarrollo y mejorar
el acceso.
La incorporación de los criterios de desempeño social y responsa-
bilidad en la selección de las instituciones financieras aliadas de los
procesos de desarrollo de la innovación financiera.
del nivel local para que se apropien y se empoderen de las capacidades generadas, una vez concluida la participación de PROFIN.
La capacidad estratégica para desarrollar innovaciones financieras
en función al contexto y la demanda del mercado, que permitan
posicionar a PROFIN tanto en el ámbito nacional como internacional.