Perspectivas Económicas 2014 - Agencia de promoción de la

Perspectivas Económicas 2014
Alonso Segura
Ministerio de Economía y Finanzas
Marzo 2014
Índice
• Economía Peruana
• Economía de la Macro Región Norte
• Perspectivas 2014
• Retos y Reforma
2
Economía Peruana
El desempeño macroeconómico de la economía
peruana en la última década fue excepcional
AL: Crecimiento del PBI Real e Inflación
(2004-2013)
Inf lación Promedio (%)
10
Argentina
9
AL: Crecimiento del PBI e Inflación
8
(2004-2013, Var. % promedio)
7
Brasil
6
5
Mexico
4
PBI
Chile
3
Peru
Chile
México
Colombia
Brasil
Argentina
Colombia
Perú
2
1
6,6
4,8
2,5
4,8
3,7
6,7
Inflación
2,9
3,4
4,2
4,1
5,5
9,4
0
1
2
3
4
5
Crecimiento del PBI Real Promedio (%)
6
7
Durante el 2004-2013, el PBI Real creció a una tasa promedio anual de 6,6%
(el más alto en América Latina), y la tasa de inflación annual promedio fue
de 2,9% (el más bajo en América Latina).
Fuente: MEF, Consensus Forecasts, FMI.
4
Reformas estructurales de las dos últimas décadas
han permitido el crecimiento sostenido del PBI
Crecimiento del PBI real Percápita en el Mundo
(% Change)
12
2000-2013
45° línea
CHN
10
Lo hizo peor
8
6
PER
ARG URY CHL
ECU
COL
BRA
BOL VEN
USA
MEX
4
2
JAM
0
1981-1992
-2
Lo hizo mejor
-4
-6
-8
-8
-6
-4
-2
0
2
Fuente: IMF, WEO October 2013
5
4
6
8
10
12
El crecimiento económico ha generado una mayor
movilidad social y cierre de brechas
Mayor Empleo Adecuado y Menos Subempleo
Perú: Ingreso Promedio1/
(Lima Metropolitana, % del empleo total)
(Índice 2004=100)
65
63
60
140
36,7%
130
55
120
50
110
45
40
100
37
35
Adecuadamente empleada
Subempleo
90
30
Nov-ene03
Ago-oct05
May-jul08
Feb-abr11
Nov-ene14
80
2004
2006
60
(% de población)
(% de población)
Clase media
0,6
25,9
24,8
40
20
2011
Perú: Pobreza y Pobreza Extrema
Clase alta
80
2010
Perú: Clase Media y Media Emergente
Población emergente
Pobres
60
53,3
120
100
2008
Clase
Media
2,1
De 25,9% a
48,9%
48,9
50
Nacional
40
Rural
30
25,8
19,7
21,2
48,7
20
10
6,0
27,8
0
0
2005
2011
1/ Nuevos soles constantes base=2009 a precios de Lima Metropolitana.
Fuente: EPE-INEI, ENAHO, BID – Nota Técnica. La Clase Media en Perú: Cuantificación y Evolución reciente.
.
6
Pobreza total
Pobreza extrema
2012
Importante reducción de la pobreza entre el 2004
(58,7%) y el 2012 (25,8%)
Pobreza total por distritos 2004
Pobreza total por distritos 2012
(% de la población)
(% de la población)
Loreto
Tumbes
Loreto
Tumbes
Amazonas
Amazonas
Piura
Piura
Lambayeque
Lambayeque
Cajamarca
Cajamarca
San Martín
La Libertad
San Martín
La Libertad
Ancash
Ancash
Huánuco
Huánuco
Ucayali
Ucayali
Pasco
Pasco
Junín
Junín
Lima
Lima
Madre de Dios
Huancavelica
Cusco
Madre de Dios
Huancavelica
Apurímac
Ica
Apurímac
Puno
Ayacucho
Porcentaje de Pobres
Arequipa
Más de 50%
De 25% - 50%
Menos de 25%
Moquegua
(2,3]
(1,2]
[0,1]
Cusco
Más de 50%
De 25% - 50%
Menos de 25%
Tacna
Fuente: INEI – ENAHO 2004, 2012.
7
Ica
Puno
Ayacucho
Arequipa
Moquegua
Tacna
Expansión del consumo de Lima al resto del país
Centros Comerciales 2000-2016
Centros Comerciales 2000-2013
(Por región)
(Número por región)
35
30
31
30
Lima
28
Provincias
25
22
20
14
15
10
7
3
5
0
2000
2005
2012
2000
2012
Lima
Chimbote
Ayacucho
Arequipa
Cusco
Trujillo
Iquitos
Cajamarca
Moquegua
Chincha
Tarapoto
Huánuco
Tacna
Huancayo
Pucallpa
2013-2016
Chiclayo
Cañete
Piura
Huaral
Juliaca
Pisco
Barranca
Fuente: ACCEP.
8
2013
Economía de la Macro Región Norte
La Región Norte (18,8% del PBI) es la región más
importante después de Lima-Callao
VAB Regional / PBI 2012
Región Norte: Estructura % del VAB 2012
(Ranking, %)
Lima 1°
Arequipa 2°
La Libertad 3°
Piura 4°
Ancash 5°
Cusco 6°
Ica 7°
Junín 8°
Cajamarca 9°
Lambayeque 10°
Puno 11°
Loreto 12°
Moquegua 13°
Tacna 14°
San Martín 15°
Ayacucho 16°
Pasco 17°
Ucayali 18°
Huánuco 19°
Huancavelica 20°
Amazonas 21°
Tumbes 22°
Apurímac 23°
Madre de Dios 24°
45.0
9.0
Servicios
8.3
5.4
Minería
25.4
9.0
4.7
4.6
Manufactura
10.3
3.8
3.4
3.0
2.8
2.7
2.5
2.1
1.8
1.4
1.3
1.1
1.1
1.0
0.9
0.8
0.7
0.6
0.5
0.4
0.4
0
2
4
Comercio
Resto
12.5
21.5
Agricultura, Caza y Silvicultura
12.9
Construcción
Piura: Estructura % del VAB 2012
Servicios
6.3
Manufactura
8.4
24.2
Comercio
9.0
Minería
Construcción
9.3
17.0
Pesca
12.6
6
8
50
10
14.6
Resto
Agricultura, Caza y Silvicultura
Fuente: INEI
10
Dinamismo generalizado entre sectores primarios y
no primarios en Piura y Región Norte
Crecimiento de la Macro Región Norte 2002-2012:
VAB vs VAB Minero
(Var % anual)
9.0
La Región Norte creció por el crecimiento
de la Construcción (10,5%), Transporte y
Comunicaciones (6,9%), y Otros Servicios
(5,6%). No obstante, la Minería (cuya
participación fue 21,5% del VAB) creció
3,7%, pero incidió en las fluctuaciones del
crecimiento de la macro-región.
36.0
8.3
8.0
6.9
6.7
6.5
6.4
6.0
5.4
4.9
4.5
24.0
12.0
0.0
2.6
3.0
1.8
-12.0
0.0
Crecimiento de Piura 2002-2012:
VAB vs VAB Manufactura
-24.0
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
VAB (eje izquierdo)
(Var % anual)
Minería (eje derecho)
12.0
24.0
9.8
Piura fue impulsado principalmente por
Construcción (11,0%), Pesca (8,9%), y
Transportes y Comunicaciones (7,1%). La
Manufactura (cuyo peso en el VAB del 2012
fue 17,0%) creció 5,1%, e incidió en la
variabilidad del crecimiento de la región
9.0
9.8
8.2
7.5
6.9
5.7
6.0
3.5
3.0
7.3
5.6
2.3
2.8
0.0
VAB (eje izquierdo)
11
0.0
-12.0
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
Fuente: INEI
12.0
Manufactura (eje derecho)
Región Norte: expansión de tamaños de mercado
Construcción
Transporte y Comunicaciones
Servicios Gubernamentales
(VAB Millones de S/.)
(VAB Millones de S/.)
(VAB Millones de S/.)
6 000
5 270
1,8 veces
4 500
4 000
3 200
3 241
3 000
2,0 veces
2 530
2 400
1,9 veces
2 954
3 000
2 000
1 600
1 625
1 000
1 500
800
0
0
2002
Restaurantes y Hoteles
(VAB Millones de S/.)
1 600
1 200
800
2012
1,9 veces
1 199
4 500
3 000
630
Manufactura
(VAB Millones de S/.)
(VAB Millones de S/.)
8 000
1,8 veces
6 000
2 954
4 000
2012
1,7 veces
5 884
3 429
2 000
0
0
2002
2012
5 270
1 500
0
2002
Comercio
6 000
400
Fuente: INEI
0
2002
2012
1 304
2002
2012
12
2002
2012
Piura: expansión de tamaños de mercado
Construcción
Pesca
Electricidad y Agua
(VAB Millones de S/.)
(VAB Millones de S/.)
(VAB Millones de S/.)
1 000
600
160
135
836
800
429
450
2,9 veces
600
300
400
290
80
150
0
64
40
0
2012
(VAB Millones de S/.)
707
0
2002
Transporte y Comunicaciones
800
2,1 veces
168
200
2002
120
2,6 veces
2012
2002
2012
Restaurantes y Hoteles
Comercio
(VAB Millones de S/.)
(VAB Millones de S/.)
1 600
400
1 491
328
600
300
2,0 veces
1,9 veces
1 200
1,8 veces
810
400
348
200
200
400
100
0
Fuente: INEI
800
174
0
0
2002
2012
2002
2012
13
2002
2012
La Región Norte lidera en el 2013 en producción de
oro y productos agropecuarios
Producción de la Región Norte en % del Total Nacional, 2013
100
93.7
89.1
84.8
82.9
75.8
80
63.5
60
56.1
55.7
54.8
53.9
Arroz
Cáscara
Caprino
Trigo
Espárrago
1°
1°
40
20
0
Oro
Mango
1°
1°
Marigold Caña de
Azúcar
1°
1°
Limón
1°
Ciruela
1°
1°
Ranking en Producción Nacional 2013
Fuente: INEI., MINEM
14
1°
Piura es líder nacional en el 2013 en cinco
productos agropecuarios y segundo en otros
Producción de Piura en % del Total Nacional, 2013
90
76.6
75
66.1
55.3
60
45
32.0
30.9
30
28.7
23.4
18.1
15
2.2
0
Mango
Marigold
Limón
Ciruela
Caprino
Uva
Hidroc.
Líquidos
1°
1°
1°
1°
1°
2°
2°
Ranking en Producción Nacional 2013
Fuente: INEI, MINEM
15
Arroz
Cáscara
2°
Gas
Natural
2°
A pesar de dinamismo económico, aún hay espacio
para mejoras en productividad y competitividad…
Productividad Regional 2012 1/
Índice de Competitividad Regional 2/
(miles de nuevos soles)
(2011-2012)
Moquegua 1°
Lima 2°
Arequipa 3°
Ica 4°
Tacna 5°
Pasco 6°
Ancash 7°
La Libertad 8°
Piura 9°
Lambayeque 10°
Madre de Dios 11°
Junín 12°
Cusco 13°
Ucayali 14°
Tumbes 15°
Loreto 16°
Ayacucho 17°
Cajamarca 18°
Huancavelica 19°
San Martín 20°
Amazonas 21°
Puno 22°
Huánuco 23°
Apurímac 24°
24.6
Lima 1°
Moquegua 2°
Arequipa 3°
Ica 4°
Tacna 5°
Tumbes 6°
La Libertad 7°
Lambayeque 8°
Piura 9°
Junín 10°
Ancash 11°
Madre de Dios 12°
Cusco 13°
Pasco 14°
San Martín 15°
Ucayali 16°
Ayacucho 17°
Puno 18°
Cajamarca 19°
Apurímac 20°
Huánuco 21°
Amazonas 22°
Loreto 23°
Huancavelica 24°
21.2
19.1
16.6
16.2
12.2
11.7
11.1
9.8
9.4
9.4
9.4
8.2
8.1
8.0
8.0
6.8
6.7
6.5
6.5
6.3
5.6
4.6
4.1
0
5
10
15
20
25
30
0.78
0.72
0.72
0.71
0.64
0.52
0.51
0.50
0.48
0.47
0.46
0.43
0.42
0.40
0.36
0.36
0.34
0.34
0.33
0.31
0.30
0.30
0.29
0.26
0.0
1/ Productividad media del Trabajo
0.2
0.4
0.6
0.8
1.0
2/ Índice de Competitividad Regional (ICR), Consejo Nacional de Competitividad – MEF
FUENTE: INEI, MEF
16
16 000
14 000
12 000
10 000
8 000
6 000
4 000
0
2 000
Fuente: INEI., MEF
Pasco 6°
Áncash 7°
La Libertad 8°
Cajamarca 18°
San Martín 19°
Huancavelica 20°
Ayacucho 21°
Puno 22°
Huánuco 23°
Apurímac 24°
Prom Región Norte S/.4 954
Tumbes 15°
Loreto 16°
Amazonas 17°
Prom. Nacional S/. 7 136
17
Piura 12°
Lambayeque 13°
Ucayali 14°
(Soles de 1994)
Madre de Dios 9°
Junín 10°
Cusco 11°
Macro Región Norte: VAB Per Cápita 2012
Ica 4°
Tacna 5°
…que se reflejen en un mayor bienestar para la
sociedad
Moquegua 1°
Lima 2°
Arequipa 3°
Perspectivas 2014
Perú será una de las economías con mayor
crecimiento y menor inflación en la región
Consensus Forecasts: LA61/ PBI 2014-2015
Consensus Forecasts: LA6 1/ Inflación 2014-2015
(Var. % Anual)
(Var. % Dic/Dic)
6
2014
9
2015
2014
2015
8
5
7
4
6
5
3
4
2
3
2
1
1
0
0
Perú
Colombia
Chile
Uruguay
México
Perú
Brasil
Chile
Colombia
México
Brasil
Uruguay
1/ América Latina 6 países: refiere a países que han adoptado una meta de inflación y tiene un relativo desarrollo de mercado de capitales doméstico. La lista de países son: Brasil,
Chile, México, Perú, Colombia, y Uruguay
Fuente: Consensus Forecasts de Febrero 2014.
19
Indicadores adelantados muestran mayor dinamismo
del mundo y mayor perspectiva del crecimiento
EE.UU.: PMI Servicios y Manufacturero
Zona Euro: PBI y Confianza Económica
(Índice >50: Expansión, <50: Contracción)
(Var. % anual, Puntos)
PMI Manuf acturero
65
120
PMI Servicios
60
3
2
Expansión
110
1
55
100
0
50
-1
90
-2
45
Contracción
80
40
-3
Conf ianza Económica
(Eje izq., Expansión>100)
PBI (Var. % AaA, Eje der.)
70
35
30
Feb-09
60
Feb-10
Feb-11
Feb-12
Feb-13
Feb-14
IV-07
IV-08
IV-09
IV-10
IV-11
Zona Euro: Proyecciones PBI
2014 – FMI
China: Proyecciones PBI
2014 – FMI
(Var. % anual)
(Var. % anual)
(Var. % anual)
9,0
1,5
8,5
8,2
7,7
1,1
3,0
3,0
1,0
3,0
2,7
2,8
1,0
1,0
1,0
-5
-6
IV-13
Feb-14
IV-12
EE.UU.: Proyecciones PBI
2014 – FMI
4,0
-4
7,3
7,5
Oct-13
Ene-14
7,0
0,9
2,6
5,0
2,0
0,5
3,0
1,0
1,0
0,0
Ene-13
Abr-13
Jul-13
Oct-13
Ene-14
Ene-13
Abr-13
Jul-13
Fuente: Bloomberg, FMI.
20
Oct-13
Ene-14
Ene-13
Abr-13
Jul-13
Se mantiene el dinamismo de la confianza
empresarial nacional
Expectativas de Demanda a 3 meses
Contratación de personal a 3 meses
(Puntos)
(Puntos)
65
70
65
60
63
56
60
55
55
Personal aumentará
50
Demanda aumentará
Personal disminuirá
50
Demanda disminuirá
45
Feb-12 May-12 Ago-12 Nov-12 Feb-13 May-13 Ago-13 Nov-13 Feb-14
45
Feb-12 May-12 Ago-12 Nov-12 Feb-13 May-13 Ago-13 Nov-13 Feb-14
Situación de su Empresa a 3 meses
Expectativa de la Economía a 3 meses
(Puntos)
(Puntos)
70
70
65
65
60
60
60
55
50
64
55
Tramo optimista
Situación favorable
50
Tramo pesimista
45
Feb-12 May-12 Ago-12 Nov-12 Feb-13 May-13 Ago-13 Nov-13 Feb-14
Situación desfavorable
45
Dic-12 Feb-13 Abr-13 Jun-13 Ago-13 Oct-13 Dic-13 Feb-14
Fuente: BCRP Encuesta Mensual de Expectativas Macroeconómicas: Febrero 2014, Publicada el 7 marzo 2014
21
Incremento de anuncios de inversión privada
Anuncios de proyectos de inversión privada
2014-2015
Inversión Total 2013
(% del PBI)
(Millones de US$)
Perú
Reporte de Inflación
Setiembre 2013
Minería
Reporte de Inflación
Diciembre 2013
27,6
Corea
26,8
Singapur
26,4
13 880
14 110
Hidrocarburos
3 797
4 036
Chile
Electricidad
2 813
3 293
México
Industrial
1 671
1 991
EE.UU.
19,4
Infraestructura
1 133
1 133
Otros sectores
3 431
3 952
Brasil
19,2
Total
26 725
28 515
25,7
24,2
España
18,0
Alemania
17,6
0
Fuente: BCRP, FMI, World Economic Outlook, Octubre 2013.
22
5
10
15
20
25
30
Promoción de las inversiones bajo Asociaciones
Público-Privadas en el 2014
Proyectos adjudicados y por adjudicar por Proinversión
(2000 – 2014)
En el 2014, se estima adjudicar 22 proyectos por un monto de inversión superior a
US$ 13 086 millones.
(*) Comprende proyectos de diversas modalidades (como D.Leg 674, TUO Concesiones, D.Leg 1012, entre otros).
Fuente: PROINVERSIÓN.
23
Principales megaproyectos privados y públicoprivados iniciarán operación en los próximos años
Proyectos Privados
Conga (Minera Yanacocha)
Modernización de la Refinería de Talara
(Petroperú)
Proyecto
de Irrigación ChavimochIc III
Etapa (Consorcio
Santa)
Longitudinal
de la Río
Sierra.
Tramo 2
(Consierra
Tramo
II)
Ampliación Bayovar (Minera Miski Mayo)
IIRSA Norte
Exploración y ampliación de explotación
de lote Z-1 (BPZ, Pacific Rubiales)
Red Vial Nº 4: Pativilca - Puerto Salaverry
(Autopista del Norte SAC)
Longitudinal de la
Sierra. Tramo 2
(Adjudicado)
Departamentos
Inicio de
operación
Millones
US$
Cajamarca
2017
4 800
Piura
2020
3 420
La Libertad
2019
715
Cajamarca-La Libertad
2019
651
Piura
2015
520
Tumbes
2015
362
2016
340
La Libertad + Ancash+
Lima
Autopista del Sol: Trujillo - Sullana
(Covisol)
La Libertad,
Lambayeque, Piura
2014
300
Parques eólicos Cupisnique y Talara
(Contour Global)
Lambayeque y Piura
2014
250
2016
242
Concesión Norte:
Masificación del uso de gas natural a nivel
Lambayeque, Cajamarca,
nacional (Gas Natural Internacional/
La Libertad, Ancas h+
Consorcio Promigas - Surtigas)
Concesión Sur
Ampliación Puerto Paita
(Tertir Terminais/Cosmos/Translei)
Reserva
Fría de Eten (Cobra y Enersa)
Shahuindo (Minera Sulliden)
LT Eléctrica Carhuaquero - Cajamarca
Norte - Cáclic - Moyobamba (Cobra)
Mina San Luis (Reliant Ventures)
Fuente: MINEM, PROINVERSION, MTC, APOYO Consultoría.
24
Piura
2014
228
Lambayeque
2015
153
Cajamarca
2015
132
2016
126
---
90
Cajamarca+
Amazonas y San Martín
Ancash
Perú convergerá a su potencial de crecimiento de
6,0% después de 2014
PBI: Perú y Mundo
(Var. % Anual)
11
PBI Perú
PBI Mundo
9
7
5
3
1
-1
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014p 2015p 2016p 2017p
P: Proyectado.
Fuente: BCRP, MEF, FMI.
25
Retos y Reformas
Desafíos hacia adelante
1.
Crecimiento con inclusión social.
2.
Acumular Capital Humano de calidad para lograr una mayor
productividad:
o Educación
o Salud
o Nutrición
o Cierre de brechas
3.
Diversificar y agregar valor a la explotación de recursos naturales.
4.
Construir institucionalidad y modernizar el Estado.
o Evitar la sobre regulación y la incertidumbre regulatoria
o Políticas públicas efectivas, simplificación administrativa y rendición
de cuentas.
5.
Reformas prioritarias:
o Efectividad de la descentralización
o Informalidad laboral
o Seguridad
6.
Consolidar visión de futuro: Perú 2050.
27
Principales reformas implementadas en el
presente gobierno
Ley de Fortalecimiento de la SUNAT (Ley No. 29816)
• Permite ampliar los poderes para luchar mejor contra la evasión y elusión tributaria, y
ampliar la base tributaria.
Ley de Reforma del Sistema Privado de Pensiones (Ley No. 29903)
• Renueva las regulaciones de inversión que permitan generar mayor rentabilidad del
fondo, cobertura, competencia y mejorar la calidad del servicio, con la finalidad de tener
menores comisiones para el trabajador y aumentar la pensión.
Promoción de Mercado de Valores
(Ley No. 30050)
• Reduce los costos de transacción para ampliar la base de inversionistas, pensando sobre
todo en el pequeño inversionista local, en el peruano que tiene un excedente de ahorro.
Ley de Servicio Civil (Ley No. 30057)
• Implementar el ingreso a la carrera pública y ascenso a puestos superiores por medio de
evaluaciones y concursos.
Ley de Contratación Pública
(DS No. 138-2012-EF, DS No. 16-2013-EF)
• Destinado a fortalecer la Agencia de Contratación Pública (OSCE) y mejorar los
procedimientos de contratación de las instituciones del sector público.
Nueva Ley de Responsabilidad Fiscal
• Introduce una regla de nivel de gasto basado en el balance fiscal cíclicamente ajustado,
establece nuevas reglas para los gobiernos subnacionales y mejora la transparencia.
28
Nuevas reformas estructurales en cartera
Fondos de Estabilización de Canon y Regalías Minera
• (FOCAR) destinados a mitigar la volatilidad de las transferencias a los Gobiernos
Subnacionales con el fin de mejorar la planificación multianual y la predictibilidad de las
inversiones
Paquete productivo normativo
• Calidad. Creación de Sistema Nacional para la Calidad que asegure y certifique la
calidad y valor agregado de la producción nacional, en especial, orientada al comercio
internacional.
• Garantías mobiliarias. Proyecto de Ley de la Garantía Mobiliaria. Brindará mayor acceso
a financiamiento para las empresas cuyo principal activo son los bienes muebles.
Mejoras en la Ley de Adquisición Pública
• Tiene el propósito de reforzar el uso eficiente de los recursos públicos a través de la
reducción de los costos de transacción el inicio del proceso de contratación y el
reforzamiento de la gestión por resultados.
Modernización de la Aduana
• Simplifica las operaciones aduaneras y reduce el tiempo y los costes para los operadores
del comercio exterior.
29
www.mef.gob.pe