Morgan Stanley Investment Funds Asian Equity Fund

Investment management
Solamente con fines de promoción comercial
FACTSHEET | DATOS A julio 31, 2016
Morgan Stanley Investment Funds
Asian Equity Fund
Objetivo de la inversión
Calificación global de Morningstar
Busca la revalorización del capital a largo plazo, medida en dólares,
invirtiendo principalmente en títulos de renta variable de empresas
(incluidos fondos de inversión inmobiliaria o REIT), domiciliadas o cuya
actividad comercial se desarrolle predominantemente en Asia (excluido
Japón), aprovechando así el dinamismo del crecimiento económico de
la región.
Clase I acciones
Perfil de riesgo y rentabilidad de la clase de acciones I
Lanzamiento
Equipo de inversión 3
Ubicación
Moneda base
Índice de referencia 2
Total activos
Valor liquidativo Clase I
Cuanto más alta es la categoría (1 - 7), mayor es el beneficio potencial, pero mayor
es también el riesgo de perder la inversión. Categoría 1 no indica una inversión
exenta de riesgo.
Descargue el Documento de datos fundamentales para el inversor, donde
encontrará la clasificación y advertencias de riesgo específicas de cada clase de
acciones: www.morganstanleyinvestmentfunds.com
Acciones clase I vs. índice de referencia
1,2
Rentabilidad de 100 U.S. dollars invertidos desde el lanzamiento
700
600
Cash Value
500
400
300
200
100
0
oct 91
Fund
mar 04
jul 16
Index
Evolución en U.S. dollars frente al índice de referencia 1
Fondo (después de comisiones o neto) %
Periodo
I
Un mes
Ultimos tres meses
Acumulado año
un año
tres años (anualiz.)
cinco años (anualiz.)
diez años (anualiz.)
Desde constitución (anualiz.)
A
B
Indice
5,36
8,24
6,83
(2,19)
1,55
(0,34)
5,11
6,63
5,30
8,05
6,39
(2,88)
0,81
(1,07)
4,35
N/C
5,21
7,79
5,77
(3,87)
(0,19)
(2,06)
3,30
N/C
4,85
6,21
7,81
(0,70)
2,62
0,87
6,13
6,91
(2,19)
(5,53)
13,32
7,89
(12,99)
(2,88)
(6,21)
12,48
7,10
(13,63)
(3,87)
(7,13)
11,38
6,02
(14,52)
(0,70)
-
12 meses a:
31.07.15 - 31.07.16
31.07.14 - 31.07.15
31.07.13 - 31.07.14
31.07.12 - 31.07.13
31.07.11 - 31.07.12
★★★
Renta variable asiática (excl. Japón)
De 603 Fondos. Basado en rentabilidad ajustada al riesgo
Datos del fondo
octubre 1991
Munib Madni, Sam Rhee
Singapur
U.S. dollars
Blended Index
$ 274,0 millones
$ 49,12
Características de la cartera
Fondo
Indice
P/FC
P/VC
PER
Rentabilidad por dividendos
Número de títulos
7,79
1,98
13,68
2,15
103
6,48
1,45
12,75
2,59
623
10 posiciones principales (% de patrimonio
neto total)
Fondo
Indice
6,75
6,00
3,82
3,65
2,76
2,56
2,42
1,91
1,86
1,78
33,51
4,08
0,62
4,01
2,28
2,24
1,70
0,95
0,98
2,46
0,53
-
Fondo
Indice
25,14
18,39
14,83
13,20
10,40
4,89
3,53
2,79
1,74
0,82
4,27
100,00
30,25
17,48
14,05
9,95
11,78
3,31
1,79
4,96
2,71
-
Tencent Holdings Ltd
Samsung Electronics Co. Ltd
Taiwan Semiconductor Mfg Co. Ltd
China Mobile Ltd
Aia Group Ltd
China Construction Bank Corp
Ck Hutchison Holdings Ltd
Bank of China Ltd
Alibaba Group Holding Ltd
Naver Corp
Total
Distribución geográfica (% de patrimonio
neto total)
China
Corea del Sur
Taiwán
La India
Hong Kong
Indonesia
Filipinas
Singapur
Tailandia
Otros
Tesorería y equivalentes
Total
La rentabilidad histórica no es un indicador fiable de resultados futuros. Los
resultados pueden aumentar o disminuir como consecuencia de las fluctuaciones
de las divisas. Todos los datos de rentabilidad se calculan de valor liquidativo a
valor liquidativo, netos de gastos, y no tienen en cuenta las comisiones y los costes
derivados de la emisión y el reembolso de participaciones.
Por favor, lea también las notas a pie de página y la Información importante.
Morgan Stanley Investment Funds
Asian Equity Fund
FACTSHEET | DATOS A julio 31, 2016
Indicadores (Acciones de clase I)
Fondo
Indice
Información importante
Alfa
(1,07)
Beta
0,89
R squared
0,92
Ratio de información
(0,25)
Tracking error
4,36
Volatilidad del fondo (Desviación típica)
14,61
Según datos mensuales anualizados de los últimos tres años.
1,00
1,00
15,78
Este documento ha sido preparado por Morgan Stanley Investment Management
Limited ("MSIM) con fines informativos exclusivamente y no pretende realizar
recomendaciones de compra o venta de ningún título específico (incluidas las Acciones
del Fondo), ni sobre la adopción de una estrategia de inversión particular. MSIM no
ha autorizado a intermediarios financieros a utilizar o distribuir este documento,
salvo que dicha utilización y distribución se haga de conformidad con las leyes y los
reglamentos aplicables. Además, los intermediarios financieros deberán comprobar
por sí mismos que la información recogida en este documento y la inversión en las
Acciones del Fondo es adecuada para las personas a las que ellos proporcionen este
documento, teniendo en cuenta las circunstancias y los objetivos de esas personas.
MSIM no será responsable y declina cualquier responsabilidad por el uso, bueno
o malo, que puedan hacer de este documento los intermediarios financieros. Las
personas que estén considerando la posibilidad de invertir en Acciones del Fondo
deberán asegurarse siempre de haber recibido todo el asesoramiento necesario de
dicho intermediario financiero en cuanto a la idoneidad de la inversión.
La rentabilidad histórica no es indicativa de rentabilidades presentes o futuras. Los
resultados pueden aumentar o disminuir como consecuencia de las fluctuaciones
de las divisas. El valor de las inversiones y los ingresos procedentes de ellas puede
bajar tanto como subir, y el inversor puede no recuperar la cantidad invertida. Existen
riesgos adicionales asociados a este tipo de inversión. Si desea conocerlos, consulte
el folleto y el documento de datos fundamentales para el inversor.
La distribución y el uso de este documento financiero han sido autorizados en el Reino
Unido por Morgan Stanley Investment Management Limited, 25 Cabot Square, Canary
Wharf, Londres E14 4QA, autorizada y regulada por la Financial Conduct Authority.
Este documento contiene información relativa a los subfondos (“Fondos”) de
Morgan Stanley Investment Funds, una Sociedad de Inversión de Capital Variable
(SICAV) domiciliada en Luxemburgo. Morgan Stanley Investment Funds (“la Sociedad”)
está inscrita en el Gran Ducado de Luxemburgo como organismo de inversión colectiva
conforme a la Parte 1 de la Ley de 17 de diciembre de 2010, en su versión vigente
en cada momento. La Sociedad es un Organismo de Inversión Colectiva en Valores
Mobiliarios (“OICVM”).
Este boletín está dirigido y será distribuido únicamente a personas residentes en
jurisdicciones en que la distribución y disponibilidad de esta información no contravenga
las leyes o normativas locales. En concreto, las acciones no se pueden distribuir en
Estados Unidos ni a ciudadanos estadounidenses.
Si usted es un distribuidor de Morgan Stanley Investment Funds, algunos o todos los
fondos pueden estar disponibles para la distribución. Para obtener esta información,
deberá referirse a su acuerdo de subdistribución antes de enviar la información sobre
los fondos a sus clientes.
Las solicitudes de acciones de Fondos de Morgan Stanley Investment Funds solo deben
realizarse tras consultar el Folleto actualizado, los Documentos de datos fundamentales
para el inversor, el Informe Anual y el Informe Semestral (“Documentos de Oferta”),
u otros documentos que se encuentren disponibles en su jurisdicción local, y que
pueden obtenerse de forma gratuita en nuestro domicilio social: European Bank and
Business Centre, 6B route de Trèves, L-2633 Senningerberg, R.C.S. Luxemburgo B 29
192. Además, todos los inversores italianos deben consultar el “Formulario de solicitud
ampliado” y todos los inversores de Hong Kong deben leer la sección “Información
adicional para inversores de Hong Kong” del Folleto.
Pueden obtenerse copias gratuitas en alemán del Folleto, el Documento de Datos
Fundamentales para el Inversor, los Estatutos y los informes anuales y semestrales, así
como otra información, a través del representante en Suiza. El representante en Suiza
es Carnegie Fund Services S.A., 11, rue du Général-Dufour, 1204 Ginebra. El agente
de pagos en Suiza es Banque Cantonale de Genève, 17, quai de l’Ile, 1204 Ginebra..
La fuente de todos los datos de rendimiento e índices es Morgan Stanley Investment
Management Limited. Los cálculos son de valor liquidativo a valor liquidativo. El
rendimiento se indica neto de comisiones y con los intereses reinvertidos.
A efectos de gestión de efectivo, el Fondo podrá invertir en acciones de Fondos de
Liquidez de Morgan Stanley Liquidity Funds.
Gastos
Gastos corrientes % 4
Gestión %
Clase de Acción CCY
A
B
I
N
Z
USD
USD
USD
USD
USD
Z
I
A
B
0,99
0,75
1,03
0,75
1,75
1,40
2,75
1,40
ISIN
LU0073229253
LU0073229410
LU0034260769
LU0365480960
LU0360480692
Bloomberg
MORASEI LX
MORASEB LX
MORIASE LX
MSASEQN LX
MSASEQZ LX
Lanzamiento
01.02.1997
01.07.1997
01.10.1991
03.01.2011
24.06.2008
Notas a pie de página
Fecha publicación 15 agosto 2016.
1
La(s) fecha(s) de lanzamiento puede(n) consultarse en la sección de "Clase de Acción".
2
El índice de referencia del fondo es una combinación del índice MSCI AC Far East Free
Ex-Japan (rentabilidad bruta) desde la fecha de lanzamiento hasta el 31 de diciembre de
2000, el índice MSCI AC Far East Free Ex-Japan (rentabilidad neta) hasta el 29 de febrero
de 2016 y el índice MSCI AC Asia ex Japan (rentabilidad neta) en adelante. El índice de
referencia se calcula encadenando geométricamente las rentabilidades mensuales.
3
Munib Madni y Sam Rhee comenzaron a gestionar el fondo en enero 2013.
4
La Cifra de gastos corrientes (“CGC”) refleja los pagos y gastos que cubren aspectos
de la operativa del fondo y se deduce de los activos a lo largo del periodo. Incluye las
comisiones pagadas por gestión de inversiones, las del fideicomisario/custodio, y los
gastos administrativos.
El presente fondo recibió un pago compensatorio de Prudential Equity Group en relación
con una liquidación de la SEC relativa a presuntas actividades de market timing. Por
consiguiente, la inyección de capital neta recibida en marzo de 2010 y los impuestos
retenidos relacionados, devengados en septiembre de 2010 y recibidos en agosto de
2011, han mejorado la rentabilidad del fondo en 72 puntos básicos y 33 puntos básicos
respectivamente.
Calificaciones
de Morningstar: Morningstar, Inc. es una empresa independiente que publica análisis
y calificaciones de fondos de inversión. Las calificaciones reflejan las rentabilidades
totales ajustadas al riesgo de un fondo a 3, 5 y 10 años, incluidas las comisiones de
venta. Cada fondo se califica en comparación con todos los demás fondos de su
categoría. La calificación general de un fondo se extrae de una media ponderada de las
calificaciones correspondientes a los periodos indicados. Se asignan cinco estrellas al
10% de los mejores fondos, cuatro estrellas al siguiente 22,5%, tres al siguiente 35%,
dos al siguiente 22,5% y una estrella al 10% menos rentable. Morningstar sólo califica
fondos que tengan un historial de al menos tres años.
Morningstar considera cada clase de participaciones un fondo separado para sus
cálculos de calificaciones y clasificación. Morningstar compara fondos de inversión
dentro de un universo de fondos con objetivos de inversión similares, incluida la
reinversión de dividendos. La rentabilidad pasada no es garantía de resultados futuros.
Las clasificaciones y calificaciones de Morningstar pueden variar para otras clases de
participaciones. © 2016 Morningstar, Inc. Todos los derechos reservados. La información
que figura en este documento: (1) es propiedad de Morningstar y/o de sus proveedores
de contenidos; (2) está prohibida su reproducción o distribución; y (3) no se garantiza
que sea precisa, íntegra u oportuna. Ni Morningstar ni sus proveedores de contenidos
son responsables de ningún daño o pérdida que se derive de cualquier uso que se haga
de esta información.
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© 2016 Morgan Stanley
CRC-1406710 Exp. 01/03/2017