AVISO AL MERCADO ISS Y GLASS LEWIS & CO. ACONSEJARON A FAVOR DE LA ADQUISICIÓN POR GERDAU S.A. DE LA PARTICIPACIÓN MINORITARIA EN GERDAU AMERISTEEL CORPORATION Gerdau S.A. (Bovespa: GGBR, NYSE: GGB, Latibex: XGGB) y Gerdau Ameristeel Corporation (TSX: GNA, NYSE: GNA) anunciaron que ISS Proxy Advisory Services (ISS) y Glass Lewis & Co., las empresas líderes en servicios de procuración que fornecen recomendaciones de votación a los accionistas, han publicado informe que recomienda que sus suscriptores voten a favor “FOR” de la resolución que aprueba el Plan Estructurado (“Plan of Arrangement”) entre Gerdau S.A. y Gerdau Ameristeel Corporation anunciado el 2 de junio de 2010. De acuerdo con el Plan Estructurado, Gerdau S.A. pretende adquirir todas las acciones comunes de Gerdau Ameristeel Corporation que aún no posee por un precio en efectivo de USD 11,00 por acción común. Ambos informes señalan que, entre otras cosas, el premio significativo que se proporcionará a los accionistas minoritarios, así como el apoyo unánime del comité especial de directores independientes de Gerdau Ameristeel Corporation, concluyendo que los accionistas minoritarios deben apoyar la operacción. Las copias de los informes están disponibles bajo solicitación a los contactos de las relaciones de inversores de Gerdau S.A. y Gerdau Ameristeel Corporation. "Estamos satisfechos por haber recibido recomendaciones positivas a favor de la operación de las consultorías independientes y líderes tales como ISS y Glass Lewis & Co.”, dijo Jorge Gerdau Johannpeter, presidente del Consejo Directivo de Gerdau S.A. “Las recomendaciones de estas dos respetadas empresas prestadoras de servicios de procuración son una evidencia adicional de que la operación es justa para los accionistas minoritarios". Una Junta General Extraordinaria de los accionistas de Gerdau Ameristeel Corporation para considerar la operación está programada para celebrarse en el TMX Broadcast Centre, The Exchange Tower, 130 King Street West, Toronto, Ontario, Canadá, el 10 de agosto de 2010, y comenzará a las 10:00 de la mañana (hora de Toronto). Se les solicita a los accionistas leer cuidadosamente la circular de información con fecha del 7 de julio de 2010, que les fue enviada con respecto a la operación. Los poderes deben ser recibidos, a más tardar, a las 17:00 de la tarde (hora de Toronto) del 6 de agosto de 2010. A los accionistas que tengan dudas con respecto al contenido de la circular de información o que requieran ayuda para llenar sus formularios de poder se les solicita entrar en contacto con Gerdau S.A., con Gerdau Ameristeel Corporation o con su agente de solicitación de poder, Laurel Hill Advisory Group Company, llamando gratuitamente al 1-866-508-3236. Sobre Gerdau S.A. Gerdau S.A. es el principal productor de acero largo de las Américas y uno de los mayores proveedores del mundo de la especialidad acero largo. Tiene plantas en 14 países, distribuidas en las Américas, Europa y Asia, con una capacidad total instalada de más de 25 millones de toneladas métricas de acero. Es el reciclador más grande de América Latina, y transforma todos los años millones de toneladas métricas de chatarra en acero. Con aproximadamente 140.000 accionistas, las empresas de capital abierto de Gerdau S.A. están listadas en las bolsas de São Paulo (Bovespa: GGBR4, GGBR3, GOAU4, GOAU3 y AVIL3), Nueva York (NYSE: GNA, GGB), Toronto (GNA: TO), Madrid (Latibex: XGGB) y Lima (BVL: SIDERC1). Sobre Gerdau Ameristeel Corporation Gerdau Ameristeel Corporation es el segundo mayor productor de acero a través del proceso Mini-mill de Norteamérica, con una capacidad de producción anual de aproximadamente 10 millones de toneladas métricas de productos de acero laminado acabado. A través de su red verticalmente integrada de mini-mills, instalaciones de reciclado de chatarra y operaciones derivadas, Gerdau Ameristeel Corporation atiende a clientes de los Estados Unidos y de Canadá. Los productos de la empresa se venden generalmente a los centros de servicio de acero, fabricantes de acero, o directamente a los fabricantes de equipamientos originales para su uso en una variedad de industrias, que incluyen la construcción no residencial, de infraestructura, comercial, industrial y residencial, construcción metálica, de fábricas, automovilística, minería, transmisión celular y eléctrica y fabricación de equipamientos. El accionista mayoritario de Gerdau Ameristeel Corporation es Gerdau S.A. Declaraciones sobre las perspectivas de la empresa Esta publicación contiene declaraciones sobre las perspectivas de la empresa referentes a la adquisición propuesta por Gerdau S.A. de las acciones de Gerdau Ameristeel Corporation que Gerdau S.A. no posea aún, incluyendo declaraciones con respecto a la terminación de la operación propuesta y otras declaraciones que no son hechos históricos. Tales declaraciones sobre las perspectivas de la empresa están sujetas a riesgos y a incertidumbres importantes que incluyen, sin limitación, la aprobación de autoridades gubernamentales correspondientes, la aprobación de accionistas requerida por Gerdau Ameristeel Corporation y autorizaciones judiciales necesarias, si la operación se ejecuta mediante el Plan Estructurado (“Plan of Arrangement”). Como resultado de estos riesgos e incertidumbres, la operación propuesta podrá ser modificada, reestructurada o no ser terminada, y los resultados o los acontecimientos declarados en estas perspectivas para el futuro pueden diferir materialmente de los resultados o de los acontecimientos realizados. Estas perspectivas para el futuro no son garantía del funcionamiento futuro, dado que implican riesgos e incertidumbres. Gerdau S.A. y Gerdau Ameristeel Corporation no asumen y expresamente renuncian a cualquier obligación de actualizar ninguna de estas perspectivas, que sólo son aplicables en la fecha en la cual fueron realizadas. Además, Gerdau S.A. y Gerdau Ameristeel Corporation no se comprometen a ninguna obligación de comentar al respecto de expectativas de, o las declaraciones realizadas por terceros en lo que se refiere a la operación propuesta. Rio de Janeiro, 28 de julio de 2010. Osvaldo Burgos Schirmer Vicepresidente Ejecutivo y Administrador de Relaciones con el Inversor